депозиты

Важная вещь для любого финансово грамотного человека — наличие накопительного счета. Ни к чему не обязывает, можно его пополнять и выводить с него деньги. Более-менее достойная доходность. Есть даже одна ситуация, когда можно считать его инвестиционным инструментом. 

Думаю, что многие умеют этой вещью пользоваться и понимают, для чего она нужна. Расскажу про нюансы и о том, как банкиры-маркетологи завлекают на невыгодные условия людей со слабо развитым критическим мышлением. 

Цели накопительного счета:

— что-то накопить, если горизонт накоплений короткий
— подушка безопасности на 2-3 месяца (еще на 3-4 месяца стоит взять ОФЗ)
— наличие ситуаций, когда деньги могут понадобиться срочно

Отличительные особенности накопительного счета:

— плавающая доходность в зависимости от ключевой ставки ЦБ
— возможность снятия и пополнения
— процент на минимальный остаток в течение месяца
— при опустошении полученные проценты за предыдущие месяцы не сгорают
— деньги застрахованы (в рамках 1,4 млн рублей по всем счетам в одном банке)​

Депозиты вернулись в октябрь прошлого года. Мало того, зафиксированные Банком России 6,95% всего на 2,5% выше исторически минимальных депозитных уровней 1,5-2-летней давности.

Цифра «6» создает 2 психологические уловки. Во-первых, то, что ниже 7%, перестает восприниматься как высокая доходность. Во-вторых, пусть с мая мы чаще видим недельные дефляционные данные, накопленная годовая инфляция, 15%, больше указанных 6 в 2,5 раза.

Экономика – наука высасывания прогнозов из пальца. Однако подтверждение указанных уловок я вижу в активизации наших клиентов. У нас как инвесткомпании уже заметно, даже резко вырос приток денег. И это приток с банковских депозитов.

Попробуем заглянуть на шаг вперед. Упавшая инфляция, сопровождающая глубокий экономический кризис, должна толкнуть ЦБ к новому снижению ключевой ставки и, соответственно, депозитной. Каким бы бесполезным сейчас не казался наш фондовый рынок, он часть системы сообщающихся сосудов, и он в подобных комбинациях обычно выигрывал.

Тем не менее население в основном предпочитало не тратить свободные средства, в результате продолжилось накопление сбережений граждан в банках.

Уменьшение стоимости кредитов было неоднородным.

Ставки по кредитам нефинансовым организациям снижались более выраженно в результате появления новых механизмов стимулирования производства и инвестиций и запуска расширенной программы льготного кредитования малых и средних предприятий. Ставки в розничном сегменте изменились ограниченно.



Рыночные ставки в июне снижались вслед за смягчением денежно-кредитной политики | Банк России (cbr.ru)

Уже в следующую пятницу Банк России будет принимать очередное решение по ключевой ставке. Сейчас она 9,5%. Время взвесить варианты.

В июне зафиксирована дефляция. Нефть Brent балансирует вблизи комфортных 100 долл./барр. Бюджет за первую половину года профицитен и позволяет стимулировать экономику. В конце концов, рубль как никогда дорог. Это аргументы в пользу заметного и быстрого снижения ключевой ставки, включая ближайшее заседание.

Для оценки контр-сценария вернемся на 7 лет назад. Обстановка не идентична нынешней, инфляция тогда снижалась медленнее, правда и с более низкого пика, наблюдалась проблема слабого, а не сильного рубля. И всё-таки при той же накопленной годовой инфляции, около 15%, ставки денежного и депозитного рынка сохранялись на 10-11%. Совокупность экономических обстоятельств заставляла ЦБ удерживать ключевую ставку на уровне 11%. Мало того, нынешний уровень ключевой ставки, 9,75-9,25%, был достигнут только весной 2017 года, спустя почти 2,5 года после первой острой фазы кризиса.

Гонконг (CNN Business) Китайские власти начнут возвращать деньги клиентам банков, чьи счета были заморожены в течение нескольких месяцев после некоторых из крупнейших протестов в стране с начала пандемии.

Согласно заявлениям провинциальных финансовых регуляторов, клиентам из четырех сельских банков в центральной провинции Хэнань и одного в соседней провинции Аньхой, начиная с пятницы, власти начнут выплачивать деньги.
По их словам, первые платежи будут отправлены клиентам с общей суммой менее 50 000 юаней (7 445 долларов США) на депозите в одном банке. Власти добавили, что в надлежащее время будут объявлены отдельные договоренности для клиентов, у которых на счетах больше.
Сельские банки до сих пор не дали четкого объяснения, почему и на какой срок средства будут оставаться замороженными. В мае национальный банковский регулятор заявил, что крупный акционер банков провинции Хэнань несет ответственность за незаконное привлечение денег от вкладчиков через онлайн-каналы.

Выплаты будут осуществляться двумя другими банками, но регуляторы не сказали, откуда поступят средства.
Объявления прозвучали после массовой демонстрации в воскресенье в городе Шэнчжоу провинции Хэнань, которая была жестоко подавлена властями. Это был крупнейший протест вкладчиков, которые месяцами боролись за то, чтобы вернуть свои замороженные сбережения.

45-летний предприниматель из Вэньчжоу в восточной провинции Чжэцзян в прошлом месяце сообщил CNN Business, что не смог получить ни копейки из сбережений своей семьи в размере 6 миллионов долларов.

«Газпром» хочет ограничить поставки СПГ на свой традиционный рынок

«Газпром» предлагает вернуться к вопросу координирования экспорта российского трубопроводного газа и СПГ. В компании отмечают, что теперь, когда за трубопроводный газ европейцы должны платить в рублях, российский СПГ получает конкурентное преимущество. Монополия предлагает обсудить возможность введения экспортной пошлины на СПГ либо перенаправлять танкеры преимущественно в Азию.

https://www.kommersant.ru/doc/5446699

https://www.vedomosti.ru/business/articles/2022/07/05/929823-gazprom-predlozhil-spg

Акции авиастроительной компании «Иркут» за неделю подорожали вдвое

Акции корпорации «

Динамика инфляции (источник Росстат), средней максимальной депозитной ставки (источник Банк России) и ставок денежного рынка

То, что средняя депозитная ставка ушла ниже 10% не новость. Как не новость и снижение годовой инфляции от пика апреля (17,84%) до 17,5%. Новая вводная – заметное снижение ставок денежного рынка. Наш типичный индикатор для этого – однодневные сделки РЕПО с ЦК. И вот что важно, при актуальной ключевой ставке 11%, однодневные РЕПО в среднем дают всего около 10,3%. Тенденция удешевления денег наблюдается всего две сессии, с прошлой пятницы. Но она очень заметна.

Новая финансовая действительность продолжает развиваться по крутой синусоиде, теперь по нисходящей ее волне. Вслед за всплеском инфляции в феврале-марте Росстат зафиксировал недельную дефляцию во второй половине мая. Таким образом, годовой темп роста цен чуть снизился, до 17,5% (итог апреля – 17,83%).

Параллельно и в ответ на это, а также с оглядкой на излишне крепкий рубль Банк России второй раз в этом году внепланово изменил ключевую ставку: с 27 апреля она составляет 11% (прежнее значение – 14%).