бпиф

9 декабря 2020 года на Московской бирже начались торги паями трех биржевых паевых инвестиционных фондов (БПИФ) под управлением УК "Тинькофф Капитал":

• "Тинькофф Эс энд Пи 500" (торговый код – TSPX) следует за динамикой S&P 500 Total Return Index, в его портфель входят акции 500 крупнейших компаний США из более чем 60 отраслей.
• "Тинькофф Насдак Биотехнологии" (торговый код – TBIO) — 200 фармацевтических и биотехнологических компаний из США, Великобритании, Швейцарии, Китая, Израиля и других стран, акции которых входят в NASDAQ Biotechnology Total Return Index.
• "Тинькофф Индекс первичных публичных размещений" (торговый код – TIPO) инвестирует в акции новых публичных компаний после их первичного размещения на биржах США и владеет ими до включения в любой из фондовых индексов США – S&P 500, Russell 1000 или NASDAQ-100 – или до истечения двух лет со дня проведения IPO, если включения не произошло.

TIPO — IPO

Инвестирует в акции после выхода в ипо. Индекс Tinkoff IPO Total Return Index USD для фонда рассчитывается аффилированным банком Тинькофф. Расчетная цена пая на бирже TSPXA.

На старте торгов в составе TIPO 33% технологических акций, 32% здравоохранения и 15% потребительских товаров. Помимо американских компаний (80%+) имеются акции Китая (7%), Германии (5%) и пр.

⚠️ Совокупные расходы и вознаграждение TIPO составляют 0,99% в год.

• Из них на вознаграждение Управляющей Компании идет не более 0,9%
• На содержание депозитария, регистратора и аудитора не более 0,05%
• На иные расходы не более 0,04%

Представьте, что вы выбираете фонд среди других фондов со схожими параметрами на один и тот же индекс или класса/подкласс активов. Как выбрать лучший? Для этого есть две популярных, но не всегда полезных, и две полезных, но малоизвестных характеристики.

Итак, выбираем между тремя БПИФ на индекс S&P500 и двумя аналогами в виде ETF:

• Сбербанк SBSP
• ВТБ VTBA
• Альфа банк AKSP
• Finex FXUS ETF UCITS
• Amundi S500 ETF UCITS

Все фонды с физической репликацией и реинвестированием дивидендов.

Может ли комиссия фонда быть больше, чем заявлено?

Все мы знаем, что надо выбирать фонды с наименьшими комиссиями (TER). Однако далеко не все задумываются, что помимо расходов на управление, пайщики фонда несут и косвенные издержки из-за:

• налогообложения дивидендов, выплачиваемых фонду;
• потерь на спредах (когда фонд совершает торговые операции);
• недоинвестирования денежных средств в активы фонда;

Так как пока не вижу смысла выходить на иностранный рынок, торгую только на ММВБ, поэтому изначально новость воспринял весьма положительно, но дьявол кроется в мелочах. Недавно появился етф на тему ESG (Environmental, Social, и Governance) —экологическое, социальное и корпоративное влияние компании.

Давайте разбираться. В основе лежит индекс РСПП (Российский союз промышленников и предпринимателей) «Вектор устойчивого развития». Состав на начало года данного индекса.

Решил провести для себя эксперимент и попробовать полностью пассивную стратегию работы с инвестиционным портфелем, основанным на поддержании долей пассивных фондов и их периодической ребалансировке.

Основная цель: понять, насколько это вообще стоящий подход с т.з. сложности принятия решений, эмоциональной вовлеченности и психологического комфорта, минимизации усилий и результата на выходе по сравнению с моим основным активно управляемым портфелем.

Как полагается в пассивном подходе — я не выбирал момент входа и купил все по рыночным ценам (хотя считаю что сейчас ничего покупать не нужно было), в итоге портфель куплен по локальным хаям рынка после недельного бурного роста. Полностью готов к тому, что он с первого дня будет в минусе 😊

Сам портфель и описание тут, он всегда будет доступен онлайн тут: https://buythedip.ru/passive/public.html

Ни дня без новостей
с понедельника первые 18 биржевых фондов начнут торговаться в вечёрку 
подробности тут https://www.moex.com/n30905/?nt=106
список ниже

важно:
🚩 помимо возможностей есть и риски, поэтому если стоят стоп-заявки то базовая рекомендация чтобы условия работали только в основную сессию (ну так все на западе делает и Quik так умеет)

🚩 обратите внимание,  что не все фонды начнут торговаться вечером, список будем расширять.

🚩 на первом этапе в вечернюю торговую сессию планки расширятся не будут, чтобы исключить сильные необоснованные движения. Дальше будем решать

ВТБ Капитал Инвестиции приглашает на новую онлайн-конференцию 📣

🗣 Эксперты расскажут о наших биржевых фондах, в том числе о новом фонде в евро, который инвестирует в еврооблигации России и развивающихся рынков. Также поговорим о стратегии фонда «ВТБ – Фонд Золото. Биржевой», которая отличается от аналогов приобретением физического золота в слитках.

✍️ Задавайте свои вопросы сегодня на сайте 
С 14:00 ответим на них в прямом эфире.


Открыть счёт в ВТБ

С 9 ноября 2020 года на Московской бирже расширяется список инструментов вечерней торговой сессии на фондовом рынке — будут добавлены биржевые паевые инвестиционные фонды (БПИФ) и Exchange Traded Funds (ETF).

На первом этапе будут допущены к торгам 18 инструментов: 15 ETF и 3 БПИФа.

Ставки риска и возможность открытия коротких позиций по указанным бумагам на вечерней сессии будут такими же, как на основной торговой сессии.

Следующий этап допуска биржевых фондов к вечерним торгам планируется в конце 2020 – начале 2021 года.

сообщение

На зарубежных рынках в последнее время стало популярным инвестировать в компании с высоким ESG рейтингом.

Аббревиатура ESG составлена из первых букв слов environmental, social и governance. Это три фактора, учитывающихся при инвестировании в компанию — экологический, социальный и управленческий.

E-факторы:
📍 Изменение климата из-за деятельности компании
📍 Выбросы парниковых газов
📍 Производство отходов
📍 Истощение природных ресурсов, включая питьевую воду
📍 Сокращение площади лесов

S-факторы:
📍 Условия труда, в том числе использование детей в качестве рабочих
📍 Гендерный состав компании
📍 Охрана здоровья на предприятии
📍 Взаимоотношения с потребителями и местными сообществами
📍 Связи с поставщиками

G-факторы:
📍 Долгосрочная стратегия компании
📍 Аудит и внутренний контроль
📍 Состав совета директоров
📍 Вознаграждение менеджмента
📍 Права акционеров

👉 Если упростить, то идеальный кандидат с высоким ESG — рейтингом это компания, которая расположена в офисе из эко-материалов где-то на острове Бали, в компании каждый работник это партнёр, который имеет равные права со своим менеджером, приходит на работу когда хочет, может быть геем или трансгендером, который глубоко внутри ощущает себя чернокожей женщиной и знает, что никто его из-за этого не осудит. Все акционеры такой компании уже давно финансово независимые, ибо эта компания работает только в их интересах.
Я утрирую, но думаю, что идею вы поняли.