Постов с тегом "Россети Ленэнерго": 726

Россети Ленэнерго


Ленэнерго полностью погасила чистый долг!!

Ленэнерго полностью погасила чистый долг!!

Вчера ковырялся в отчете Ленэнерго и обнаружил занятный факт. С учетом денег на балансе, компания полностью погасила чистый долг!!! Ноль, зиро, нет его больше!!! Для тех, кто покупал префы в 2016 году это действительно многое значит. Я и сам тогда прилично заработал (прокатился примерно с 20 до 80 рублей), поэтому хочу с вами еще раз поделиться историей преображения компании.

Итак, к 2015 году дела у Ленэнерго шли очень плохо. Из-за того, что руководство региона много лет подряд откладывало индексацию тарифа (а инфляцию никто отложить не мог), бизнес начал работать в убыток. Какое-то время проекты электрификации региона финансировались за счет долга, но к 2015 году вопрос встал ребром, а сама компания оказалась на грани дефолта и уже не могла обслуживать свои обязательство.

Удивительным образом в примерно этот же момент словил дефолт большой инвестиционный фонд (название не помню), который на заемные деньги инвестировал в сектор энергетики. В общем звезды сошлись — показатели компании на минимумах, акции тоже на минимумах, да еще и здоровенный фонд льет их в стакан спасаясь от банкротства (потом активы фонда забрал себе ВТБ и уже сам стоял в стакане огромной плитой). Хуже некуда?

( Читать дальше )

Россети или ФСК ЕЭС ?

Кстати, кто следил за курсом акций Россетей?… именно Россетей, а не ФСК.
у ФСК 80% акций были погашены.
их поглотила Сетка, только вывеска от ФСК осталась.
Сетка под собой имела пакеты акций МРСК и 80% ФСК ЕЭС ...

а Сетка торговалась и по 4р 50к.… а с 2016 по 2020 ценник ходил в районе 2р. 
но со сменой вывески оставили торговать график ФСК ЕЭС…
существенно ниже НОМИНАЛА.
при этом в оценке акции либо нет активов Россетей, либо ФСК ЕЭС...
либо и того и другого?
=======

и сейчас мы имеем непонятную оценку стоимости акций.
Только дочерние МРСК стоят в разы больше всей структуры ФСК Россети. 

Россети Кубани = 200 млрд.р
Россети Ленэнерго = 240 млрд.р.
и есть на торгах более десятка региональный Россетей… Центра, ЦП, Юг, СЗ...  и т.д

при капитализации головной компании всех их объединяющей 250 млрд.р. 
рыночной стоимостью 13,3к., номиналом 50к. и ЧА 1р. на акцию... 
и при этом головная компания имеет хорошую прибыль и растущие тарифы. 


📰"Россети Ленэнерго" Проведение заседания совета директоров и его повестка дня

2. Содержание сообщения
2.1. Дата принятия решения о проведении заседания совета директоров эмитента: 08.08.2023.
2.2. Дата проведения заседания совета директоров эмитента: 15.08.2023.
2.3. Повестка дня заседания совета директоров эмитента:
1....

( Читать дальше )

Ленэнерго - уникальный инвестиционный кейс - Солид

Сегодня вышел отчет Ленэнерго за I полугодие 2023 года.

За Ленэнерго мы традиционно внимательно следим, т.к. компания является уникальным инвестиционным кейсом. Каждый год компания становится всё лучше и лучше. Чем порадовала компания теперь?

1. Выручка за полугодие выросла на 16%, а за второй квартал на 19%. Рост за счет увеличения тарифов при нейтральной динамике передачи э/э

2. EBITDA за полугодие прибавила 17%, а за второй квартал выросла на 19%. Себестоимость не поспевает за ростом выручки. В принципе, это была главная идея в электросетях на этот год.

3. Чистая прибыль за полугодие выросла на 36%, а за второй квартал на 26%. Отметим, что чистый долг Ленэнерго стал отрицательным, что приводит к снижению расходов на обслуживание долга. Динамика прочих доходов/расходов также приемлемая.
Как итог, за первое полугодие на дивиденды на префы «накапало» уже 15 рублей. В целом есть все шансы побить рекорд 2021 года и выйти на дивиденды в районе 23-25 рублей. Получается, что форвардная дивдоходность сейчас 11-12%, что неплохо, но на уровне Сбербанка, например. Поэтому, как говорится, «на инвестидею не тянет», но докупить в портфель можно.
Донецкий Дмитрий

( Читать дальше )

Сегодня вышел отчет Ленэнерго за I полугодие 2023 года.

За Ленэнерго мы традиционно внимательно следим, т.к. компания является уникальным инвестиционным кейсом. Каждый год компания становится всё лучше и лучше. Чем порадовала компания теперь?

1. Выручка за полугодие выросла на 16%, а за второй квартал на 19%. Рост за счет увеличения тарифов при нейтральной динамике передачи э/э

2. EBITDA за полугодие прибавила 17%, а за второй квартал выросла на 19%. Себестоимость не поспевает за ростом выручки. В принципе, это была главная идея в электросетях на этот год.

3. Чистая прибыль за полугодие выросла на 36%, а за второй квартал на 26%. Отметим, что чистый долг Ленэнерго стал отрицательным, что приводит к снижению расходов на обслуживание долга. Динамика прочих доходов/расходов также приемлемая.

Как итог, за первое полугодие на дивиденды на префы «накапало» уже 15 рублей. В целом есть все шансы побить рекорд 2021 года и выйти на дивиденды в районе 23-25 рублей. Получается, что форвардная дивдоходность сейчас 11-12%, что неплохо, но на уровне Сбербанка, например. Поэтому, как говорится, «на инвестидею не тянет», но докупить в портфель можно.

( Читать дальше )

🔎Россети Ленэнерго Отчет РСБУ

Россети Ленэнерго Отчет РСБУ

Источник:https://www.e-disclosure.ru/portal/fileload.ashx?fileid=1806833


( Читать дальше )

📰"Россети Ленэнерго" Проведение заседания совета директоров и его повестка дня

2. Содержание сообщения
2.1. Дата принятия решения о проведении заседания совета директоров эмитента: 07.08.2023.
2.2. Дата проведения заседания совета директоров эмитента: 14.08.2023.
2.3. Повестка дня заседания совета директоров эмитента:
1....

( Читать дальше )

Дочка ФСК Россети растет на +7%, скоро ее капитализация будет выше стоимости материнской компанией

Россети Ленэнерго: Двузначная дивидендная доходность по привилегированным акциям в 2023-2026 годах будет ежегодно превышать 10% — СберИнвестиции
====
Дочка ФСК Россети растет на +7%, скоро ее капитализация будет выше стоимости материнской компанией ФСК Россети на ММВБ… :)

Капитализация Россети Ленэнерго  202 млрд.р.

Россети Ленэнерго: Двузначная дивидендная доходность по привилегированным акциям в 2023-2026 годах будет ежегодно превышать 10% - СберИнвестиции

Россети Ленэнерго

Рентабельность компании по EBITDA (около 45%), а также операционная (около 30%) и чистая рентабельность (около 20%) — самые высокие в секторе. Эти показатели почти в два раза больше, чем у наиболее прибыльных компаний сектора.
Исходя из прогнозных данных бизнес-плана компании по чистой прибыли, в 2023–2026 годах дивидендная доходность компании будет ежегодно превышать 10%. При этом дивидендная доходность обыкновенных акций, значительно ниже (менее 6%).
Иконников Денис
«СберИнвестиции»

Подробнее о компании читайте в ее профиле (https://www.sberbank.com/common/img/uploaded/analytics/jdw/31072023_rosseti_lenenergo.pdf), а если хотите больше узнать о ситуации в электросетевом секторе, смотрите наш обзор.


#LSNGP ⚡️ Ленэнерго-префы long 7%

#LSNGP ⚡️ Ленэнерго-префы замерли в низколиквидном накоплении в нисходящей тенденции, полагаю, что пробой наверх для закрытия гэпа может дать 7% апсайда.
Ставлю 2 лимитки ⛳️ на откат по 210р и на пробой по 218р
ТП 🎯 227р
СЛ 🦌 205р

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн