Диверсификация

ПОТРЕБНОСТЬ
У меня возникла острая необходимость заниматься диверсификацией портфеля, но как бы не был популярен QUIK, его ограниченные возможности не позволяют проводить анализ и выборку сразу по множеству инструментов — только индикаторы и только на одном графике. Пока втыкаешь в один вялый инструмент, рядом протекает активная жизнь. А в Excel - уже порядком поднадоело + не онлайн.

СТРАТЕГИЯ
Решил расширить возможности QUIK. 

ТАКТИКА
— для начала сделал базовый-модуль: 
   [подключение к QUIK]
   [получение текущих данных]
   [закачка исторических данных]
   [расчёт корреляций по всем акциям РФР+индексы]

АНАРХИЯ и HOLYWAR
Решением делюсь, т.к. заядлых Квикеров много, а софта мало, особенно заточенного под инвестора, а не под алго-HFT-дрочеров.

СКРИНШОТ



( Читать дальше )

Корреляционная кластерная карта Российского рынка акций с начала 2017 года.

(в помощь ищущим чем бы задиверсифицироваться)




( Читать дальше )

Предполагать, что вложение небольших долей в большое количество разных компаний, о которых у меня нет информации, для достижения доходности лучше по сравнению с существенной долей в компании где у меня достаточно информации кажется мне пародией инвестиционной политики.

Ну и анонсированное в прошлом посте изменение портфеля:

Продаю 100 ОФЗ 25080. Цена 996,4, НКД 22,3, транзакц. изд. 0,1% Итого получаем 101768,13 добавим остаток ден. средст портфеля 929,3 получаем кэш 102697,43
Покупаем 30 акций Лукойла по цене открытия 3380,5 плюс 0,1% итого 101513,42 Остаток ден. ср. 1180,01

О диверсификации, управлении рисками и т.д.

Дейтрейдинг — занятие не для слабых и трусливых. Джеймс Алтушер  говорит, что дейтрейдинг чуть не уничтожил его.

Джеймс, учредитель более чем 20 компаний, много лет занимался дейтрейдингом. На пике карьеры, с 2001 по 2004 годы, его объем торговли составлял 40-50 миллионов долларов США в день. Своими знаниями рынка он многократно делился с читателями The Financial Times и The Huffington Post. Кроме того, он является автором 11 книг (последний его бестселлер — «Выбери себя!»), а его блог просматривают миллионы людей по всему миру.

Ниже вы найдете советы Алтушера в отношении дейтрейдинга. Они выходят за рамки просто бизнеса. Джеймс говорит, что и по сей день руководствуется этими правилами в своей жизни.

Будущее предсказать невозможно

Каждый считает, что он может это сделать, но на самом деле — нет. Это правило применимо не только к торговле, но и ко всему остальному. Вы можете быть 10 лет женаты и вдруг — развестись.

( Читать дальше )

Общеизвестно, что диверсификация рисков позволяет уменьшить дисперсию доходности портфеля. 

Доказательство этого факта на моем листке:



Смартлаб почему-то переворачивает страницу. Также сильно уменьшает разрешение. На маке она нормально отображается. 

В общем, я не об этом. Я хотел рассказать о другой пользе, о которой умалчивается везде. Эту пользу можно понять, только будучи трейдером с достаточно большим опытом. Так вот, польза диверсификации еще в том, что быстрее достигается мат. ожидание. Это очень существенный плюс, так как можно буквально с первых дней увидеть, правильно ли вы мыслите относительно рынка, правильно ли входите. Если вы диверсифицировали портфель на, скажем, 10 инструментов и получили отрицательный результат, это похоже на то, что вы бы системно торговали и совершив 10 сделок получили отрицательный результат. То есть время для вас как будто ускоряется в 10 раз.

( Читать дальше )

Диверсификация — как понимать?
Разберем слово на составляющие. Ди — (греч.) приставка, означающая: дважды, двойной.
Версия — (от позднелат. versio — видоизменение, поворот)
фикс  — Общее прототипическое значение — что-то фиксированное, неизменное
Ация —                     совокупность сходных проценозов той или иной сериальнойсмены (сукцессии), ведущей к становлению или восстановлению (демутации) сообществ ассоциации или, наоборот, к их дигрессии.
Теперь посмотрим, что это означает. 
Дважды видоизмененная, фиксированная совокупность сходных процессов, ведущая к  их дегрессии.
Вывод, диверсификация  в вашем портфеле — это действие направленное на движение прибыли  к  нулю. 
Вот что говорит Баффетт:  «Диверсификация служит защитой от неосведомленности, – говорит Баффет. – Если вы хотите обезопасить себя от любых неприятностей, связанных с ситуацией на рынке, то должны вести себя как владелец, независимо от того идет речь о целой компании или только о ее акциях. В этом нет ничего плохого. Это самый надежный подход для тех, кто не знает, как необходимо анализировать деятельность компаний».



Диверсифицировать свой капитал, значит не знать что делать и боятся риска!
Интересно, а как можно заработать,  если делать что -то, одновременно, чтобы не победить и чтобы победить, на рынке?

Был у меня такой случай в конце 2014 года, тогда сразу после нашей рекомендации акция АФК Система выросла более чем в 2 раза за 2 дня, а к февралю 2015 рост уже составил более трех раз. Жаль тогда еще не было индекса FTinvest.ru.

Я часто общаюсь со своим брокером и мы естественно обсудили этот феноменальный рост. Ну ладно я, у меня портфельное инвестирование и я в деньгах заработал не так и много, брокер мне рассказал, что один из его клиентов случайно вложился в эти акции и радостный пришел к нему фиксировать доходность и “покупать квартиру”.

Вот это “покупать квартиру” мне очень запомнилось, я еще тогда говорил, что надо если фиксировать, то покупать еще акции, формировать портфель и т.д.

После этого я наблюдал множество событий связанных с тем как и на что люди стремятся тратить деньги. Но вот как то на акции и ценные бумаги вообще люди тратиться не сильно желают.

( Читать дальше )

Опубликованы почти все видео с конференции смартлаба!
http://confa.smart-lab.ru/20160924