Акции РФ

Подходит к концу 2024 год — многие российские компании порадовали своих акционеров щедрыми дивидендами. В материале мы собрали статистику по предстоящей череде дивидендных отсечек, в рамках которой многие компании произведут промежуточные выплаты за 9 месяцев 2024 г.

Сколько будет отсечек?

На текущий момент уже известно о том, что до конца года произойдет более 20 закрытий реестров для выплаты дивидендов. Однако это число не финальное. Советы директоров некоторых компаний в скором времени могут рекомендовать выплаты промежуточных дивидендов.

В подборке мы также учли отсечки двух российских компаний, которые пройдут чуть позже, в начале января, но по итогам которых тоже будут закрыты реестры для выплаты промежуточных дивидендов за 9 месяцев 2024 г.

Узнать обо всех дивидендных отсечках можно в Дивидендном календаре.

Согласно нашей статистике, до конца года российские компании направят свыше 1,2 трлн руб. в дивидендах своим акционерам. Самыми крупными выплатами отметятся ЛУКОЙЛ, Роснефть и Полюс. На их долю придется свыше 82% от всех дивидендных отчислений.

Интересных идей на рынке всегда больше, чем денег на счете. Попробуем уместить максимум инструментов в небольшую сумму.

Принципы отбора

Базовое правило: диверсификация — это основа портфеля. Ни один актив не должен весить столько, чтобы это могло принести заметный убыток. Из этого также следует, что самые рискованные идеи тоже следует добавлять.

Например, если какая-то из них принесет максимальный убыток, то остальной портфель его компенсирует. И наоборот: если рынок будет топтаться на месте, отдельные бумаги должны будут подтянуть портфель.

Для наглядности разделим портфель на три части: консервативную (надежные облигации), агрессивную (акции, валюты, золото) и спекулятивную (нижний эшелон, мусорные бонды и биржевые товары).

Строгой формулы не существует, но ее можно вывести, исходя из своего ощущения риска. Например, многим комфортно заложить на спекуляции не более 10% портфеля, еще 30–70% — в агрессивную часть, а остальное — в защиту.

Консервативная часть

Продолжаю третий сезон святого рандома с покупкой российских акций. Каждый месяц я выбираю одну рандомную акцию из индекса Мосбиржи. Ну как я, делает это святой рандом, он же генератор случайных чисел. Я её потом просто покупаю. Почему? Да потому что какой смысл ручками выбирать акции, если рынок ведет себя непредсказуемо ¯\_(ツ)_/¯

Список для рандома на третий сезон повторяет индекс Московской биржи IMOEX: Алроса, Астра, Аэрофлот, БСП, ВК, ВТБ, Газпром, Глобалтранс, Европлан, Икс 5, Интер РАО, Лукойл, Магнит, Мечел, МКБ, ММК, Мосбиржа, Мосэнерго, МТС, НЛМК, Новатэк, Норникель, Озон, ПИК, Позитив, Полюс, Роснефть, Россети, Ростелеком, РусАгро, Русал, РусГидро, Самолёт, Сбер, Северсталь, Селигдар, Система, Совкомфлот, СНГ, Татнефть, Т-Банк, Транснефть, ФосАгро, Эн+, Юнипро, Яндекс. С учётом повторов обычных и префов всего 49 акций. 

Правила простые:

• ежемесячный минимальный бюджет: 5 000 рублей, на него берется максимально возможное количество лотов;
• если лот дороже 5000, то беру 1 лот;

Оценим тройку лучших по доходности бумаг на прошлой неделе и выразим мнение о краткосрочном курсе.

Индекс МосБиржи по итогам 15 ноября показал небольшой прирост, к 2750 п., относительно пятницы 8 ноября. И это несколько обнадеживало. За выходные геополитический фон ухудшился, и на старте понедельника бенчмарк в моменте вновь откатывал под 2700 п.

Посмотрим на 3 самых доходных и ликвидных акций из состава индекса. На фоне актуальных вводных, а также учитывая техническую картину инструментов, выразим мнение о динамике лидеров прошлой недели на текущий период.

Аэрофлот (+5,2%). Акции остаются самыми доходными на рынке из числа компонентов Индекса МосБиржи как на недельном, месячном и квартальном срезах, так и на годовом интервале — с начала года там было уже +82%. Цена на максимумах лета, а до пика 2024 г., немногим ниже 65 руб., в пятницу не хватило лишь 1,5%. Сегодня на рынке коррекция. Бумаги Аэрофлота тоже под давлением — в моменте курс прокалывал 62 руб., и здесь область локальной технической поддержки. Когда рынок переварит новый геополитический негатив, бумаги могут быть вновь лучше рынка. Мнение, что они одними из первых перепишут свои вершины года, сохраняется.

Рост геополитической напряженности может стать очередным и финальным импульсом для движения рынка к 2500 п. Даже в такой рыночной конъюнктуре выделяем перспективные бумаги для покупки.

• ТКС Холдинг: переходим к росту после нисходящего тренда, дивидендная отсечка как фактор поддержки.
• Яндекс: цена нашла сильную поддержку, ждем роста на 2–3,8%.Я
• Сбер: место завершения коррекции, прогнозируем диапазон 260–265 руб.

ТКС Холдинг

Акции ТКС вышли из долгосрочного нисходящего тренда — это следует из неудавшейся попытки обновить локальный минимум в конце октября. Сейчас бумаги начали развивать отскок от поддержки около 2500 руб. Ожидаем, что рост акций продолжится. Об этом говорит сохраняющийся сигнал на покупку на индикаторе MACD, а также индикатор RSI выше 50-го уровня. Кроме того, в течение недели котировки будет поддерживать предстоящая дивидендная отсечка.

Ожидаем, что к четвергу бумаги будут торговаться в диапазоне 2650–2700 руб., то есть покажут рост на 1,7–3,7%.

На днях мне написал подписчик с просьбой помочь составить инвестиционный портфель. Я, с учётом своего 5-летнего опыта инвестирования в российский фондовый рынок, постарался максимально грамотно и качественно это сделать. В этой статье расскажу и покажу, что в итоге у меня получилось!

Задача

У подписчика были следующие вводные:

• Деньги  — в размере 1.5 млн р
• Цель  — иметь портфель акций, обеспечивающий пассивным доходом в виде дивидендов выше, чем у рынка

Сумма в 1.5 млн р вполне достаточна, чтобы собрать диверсифицированный портфель. Для портфеля я постарался отобрать акции надёжных и прибыльных компаний с щедрыми дивидендами.

Наш рынок

В качестве ориентира я взял дивидендную доходность нашего рынка. Т.е. наш портфель, в итоге, должен её превзойти!

Ноябрь начался довольно позитивно для акций, от падения рынок перешёл к росту, ещё и слабеющий рубль помогал. Я продолжаю покупать акции в свой портфель. Посмотрел, как идут успехи с приведением его к целевым значениям. Портфель уже приобрёл правильные очертания. Его размер составляет 1,607 млн рублей. 

Предыдущий срез был 3 ноября.

Акции занимают 31,3% от всего портфеля (актуальный отчёт будет 1 декабря, не пропустите). Если взять только биржевой (без депозитов), это 40%. Целевая доля акций в биржевом портфеле как раз 40%. Теперь нужно стараться соблюдать баланс.

Изменения в портфеле акций в первой половине ноября такие:

• Роснефть — 10 акций
• Совкомбанк — 500 акций
• Лукойл — 1 акция
• Сбербанк — 40 акций
• НЛМК — 130 акций
• Ростелеком — 250 акций
• Яндекс — 5 акций
• Татнефть-п — 30 акций

Потратил на акции около 98 тысяч рублей. Все покупки первой половины ноября тут. Кроме акций я покупаю облигации и паи фондов. 

По плану у меня была покупка акций, которые сильнее отставали от целевых долей: Татнефть, Яндекс, НЛМК и РТ. Также купил Роснефть, Лукойл, Сбер и Совкомбанк, которые также оказались в списке отстающих. Вследствие высокой волатильности по итогу не все они сохранили позиции в зелёной зоне. Но и в красной только один Новатэк.

Фондовые индексы США и Китая опять противоречат друг другу. Пока S&P 500 штурмует новые исторические максимумы, гонконгский Hang Seng снова падает. Что происходит сейчас и чего ждать от рынков дальше? Разберемся во всем детальнее.

Фондовые рынки двух крупнейших экономик мира стали двигаться в противоположные стороны, начиная с 2020 г. После победы Дональда Трампа разрыв лишь усилился.

Американский рынок, хотя и выглядит, по оценкам многих экспертов, изрядно перегретым, продолжает рост. С точки зрения технического анализа потенциал для продолжения движения у него есть — подробно индекс S&P 500 рассматривали на прошлой неделе.

Что же происходит с индексами Китая? Есть ли у них шанс сократить отставание от конкурента? Для ответа на этот вопрос детально разберем техническую картину индекса Hang Seng.

В процессе смены тренда

Недельный график Hang Seng отображает признаки смены тренда:

• Пробой долгосрочных нисходящих сопротивлений.
• Разворотный паттерн «Двойного дна», подтвержденный бычьей дивергенцией по RSI.

В честь возвращения Ютуба в родную гавань напоминаем, что свежие видео с лучшей конференции Смартлаба по инвестициям уже можно посмотреть бесплатно на нашем канале!

Уже загрузили более 15 выступлений эмитентов и инвесторов! Проведи эту субботу правильно — с полезным контентом!

• Яндекс
• Алроса
• Самолет 
• Русагро 
• Европлан 

• Андрей Оснос, Совкомбанк 
• Максим Орловский, Ренессанс Капитал 
• Элвис Марламов и Олег Кузьмичёв

Тонны бесплатной пользы для инвестора!

https://www.youtube.com/@TimMartynov/videos

Для тех, кто уже привык, к старообрядчеству, дублируем видео здесь:

https://vk.com/video/@smartlabru

https://dzen.ru/smart-lab.ru

https://rutube.ru/channel/25760253/videos

На российском фондовом рынке с 2022 г. стал особенно заметен тренд на рост активности торгов во втором и третьем эшелонах. В рамках рубрики «Вне Народного портфеля» мы рассказываем об интересных акциях, которые не входят в «Народный портфель» Мосбиржи, но заслуживают внимания инвесторов.

ЦИАН

В кейсе ЦИАН стоит обратить внимание на два ключевых драйвера. Во-первых, компания недавно завершила регистрацию холдинговой компании в России — это один из шагов в процессе редомициляции и возобновления выплаты дивидендов. На конец II квартала 2024 г. чистый долг ЦИАНа был отрицательным — в размере 7 млрд руб., а в октябре директор по финансам и стратегии компании Михаил Лукьянов отмечал, что показатель уже достиг 8 млрд руб. Он также добавил, что ЦИАН прорабатывает возможность выплаты спецдивидендов. Если компания решит направить весь накопленный кеш на дивиденды, выплаты могут составить около 115 руб. на акцию или 19% дивдоходности.

Второй момент — сворачивание программы льготной ипотеки с 1 июля наряду с повышением процентной ставки регулятором сильно снизило доступность ипотеки для населения. В этих условиях привлекательнее становится аренда недвижимости, что может подстегнуть операционные показатели ЦИАН уже со II полугодия 2024 г.