Прошла ещё неделя и делимся конспектом постов Мозговика.


Диасофт от Тимофея Мартынова

• Кто-то, после отчёта, слил в рынок акций на 200 млн+. Есть риск, что сделать это мог инсайдер
• Есть вероятность, что в рынок лил кто-то из брокеров
• Другая причина: кто-то из физиков получил маржинколл
• У компании высокий уровень подписанных контрактов на 20,4 млрд рублей
• Глазков на конфе говорил о цели роста на 30%
• Финансовый год у Диасофта длится с с апреля по 31 марта
• На 1 полугодие приходится меньше 40% выручки
• Это значит, что 2 полугодие должно показать выручку в 7,5 млрд рублей
• В 2023 году выручка в 3 и 4 кв составляла 37% и 26% соответственно
• Если продолжить, то выручка в 3 и 4 кв должны составить 4,3 млрд и 3,2 млрд рублей соответственно
• Падение прибыли было ожидаемо из-за роста персонала
• Себестоимость в 1п 2024 года +50% г/г
• Рост операционных расходов +64% г/г
• Диасофт не имеет долга и стабильно генерирует кэш
• Если 3 и 4 кв будут нормальными, то при цене 3600 рублей за акцию ДД может составить уже 10%

( Читать дальше )

Отвечающего на вопросы Тимофея Мартынова, Максима всегда интересно послушать (мне по крайней мере) — основные тезисы:

👉В пятницу ждал понедельника, но некоторые вещи успел продать в пятницу уже — это валютные облигации, потому что валютный своп будет теперь под 21%!

👉До 12.00 в понедельник можем увидеть Margin Call и много!

👉Покупал в сентябре Мечел, хотя это шлак, это не инвестиция, но когда он на дне и можно было словить хорошее движение вверх! Такое же движение можно было поймать в Сегеже!

👉Подровнял Сбербанк, Роснефть!  Уровень индекса МБ ниже 2600 — это уровень начало покупок!

👉НМТП покупал в сентябре, но ниже 8!

👉Где будет сильно рвать (падать) — туда и придем (покупать)!

👉Если упустил момент — не надо гнаться и входить в позицию!

👉Все что написано для американского рынка, для российского не работает! Надо изучать компании и смотреть! Любые рыночные движения, будь то сумасшедшие падения или рост — голова в этот момент должна быть ясная — эмоции мешают мне принять правильное решение!

( Читать дальше )

Новое размещение на фондовом рынке эмитента АПРИ «Флай Плэнинг». Новых эмитентов мы любим, хоть и не всегда жалуем. Давайте разбираться -  интересно ли инвестировать в компанию. Предлагаю уйти от оценки общеотраслевых рисков отрасли недвижимость и просто погрузиться в деятельность и отчетность компании. Хотя в итоговом выводе это учтем.

1. О компании
2. Финансовое состояние
3. Оценка акций

О компании

 АПРИ «Флай Плэнинг» — крупнейший застройщик в Челябинской области по данным ресурса ЕРЗ (ему можно верить), который предлагает потребителям жилье класса «Эконом+» и «Комфорт». В периметр консолидации группы также входят 7 специализированных застройщиков. Доля в регионе около 16%, в настоящий момент строится 225 576 кв. м жилья (данные ЕРЗ), но интересно практически половина с переносом сроков, правда всего в среднем на 2,5 месяца. Этот момент оцениваю скорее как негативный, для интереса посмотрела Татарстан (я оттуда, поэтому мне легче сравнивать) и наши лидеры по стройке более пунктуальны.

( Читать дальше )

На сайте Центрального банка появилась статистика результатов негосударственных пенсионных фондов (НПФ) за 2023 год. Можно подводить итоги и сравнивать результаты. Вся статистика и разбор ниже относятся исключительно к обязательному пенсионному страхованию (ОПС).

Новости НПФ. Изменения 2024 года

Первый рейтинг НПФ вышел на нашем сайте в 2013 году. Уже11 лет мы подводим итоги работы системы негосударственных пенсионных фондов.

В последний год было несколько важных изменений.

Самое существенное из них заключается в том, что на базе НПФ заработала Программа долгосрочных сбережений (ПДС). Теперь будущим пенсионерам стала доступна возможность получать налоговые вычеты на пополнения и софинансирование от государства. Есть и другие привлекательные особенности ПДС. Но присутствует и «жирные минус». В рамках ПДС нельзя использовать УК ВЭБ. Деньгами управляют всё те же НПФы, которые по результатам пока сильно отстают от минимально приемлемого результата. Про ПДС будет отдельная публикация с разбором особенностей и возможных результатов. Поэтому здесь подробно на этом нововведении останавливаться не буду.

( Читать дальше )

Всех приветствуем. У нас на днях внутри команды состоялся небольшой философский диспут на тему, что нам важнее прокомментировать для вас: новости или отчеты. Конечно, хорошо, когда комментарий к отчету компании выходит сразу после его публикации, но если вы прочтете отчет или комментарий к нему спустя день-два ничего страшного не случится. Все-таки отчеты — это про прошлое компании. А вот важные новости лучше нам комментировать как можно скорее, так как они могут менять будущее, которое найдет свое отражение в отчетности еще много месяцев спустя. И наша задача, как раз, сообщать вам, какие новости являются значимыми, а какие особой роли не играют.

Теперь хотелось бы совершить небольшой экскурс в опубликованные к этому моменту отчеты.
Отсечем явных аутсайдеров и посмотрим, кто останется на подиуме среди потенциальных объектов для «пикапа».


( Читать дальше )

Доброго дня, дорогие читатели! Сегодня я решил ответить на самый любимый ваш вопрос: «какие акции у нас в портфеле?»
Обычно мы стараемся оперативно (день в день) раскрывать изменения по своим портфелям в разделе портфель смартлаб-премиум, но иногда интересно посмотреть на совокупную позицию наших аналитиков.

Итак, посмотрим на структуру 6 портфелей наших аналитиков и сделаем обобщение:


( Читать дальше )

В рамках подготовки разбора Полиметалл, специально для вас сделал небольшой гайд по удалённому открытию счёта в Казахстане.

Брокера я решил выбрать самого надежного из доступных — Halyk finance 100%-я «дочка» крупнейшего казахстанского банка АО «Народный Банк Казахстана». Кредитный рейтинг Halyk finance «BВB-» от Fitch Ratings, подтвержден 03.04.2023. 

Как связаться с брокером

Для начала вам нужно зайти на страничку брокера в интернете и пройти в раздел контакты
https://halykfinance.kz/kontakty/?lang=ru 

там вы без проблем найдете адрес электронной почты и whatsapp
 

Дальше вам нужно написать им, что вы гражданин РФ и хотите открыть брокерский счёт. 

Список документов

Они вышлют вам 2 формы. Формы надо заполнить, отсканировать и отправить им для проверки. 

Далее необходимо сделать 1 нотариально заверенную копию основной страницы загранпаспорта, 1 нотариально заверенную копию основной страницы паспорта РФ, 1 н/з копию регистрации в паспорте.

( Читать дальше )

Если вы спросите меня, какой фактор для определения будущего рынка акций сильнее:

1. большое повышение процентных ставок
2. техническое состояние рынка

Как вы думаете, что я отвечу?


( Читать дальше )

АЛРОСА в пятницу вскрыла свою чистую прибыль за 22 год, все вполне прилично (хотя дивидендов не заплатили)

С моими данными по Сахстату совпало с люфтом в 5%. 

( Читать дальше )

Обзор Interactive Brokers

Впечатляющая линейка классов активов и инструментов

 Минимальная сумма счета : $ 0

Компания Interactive Brokers (также известная как «IBKR»), основанная в 1993 году, предлагает оптимизированный подход к брокерским услугам, ориентированный на широкий доступ к рынку, низкие затраты и превосходное исполнение сделок. Клиенты могут торговать акциями, опционами, фьючерсами, валютой, облигациями и фондами на 135 рынках с единого интегрированного счета. В конце 2020 года компания запустила свою панель Impact Dashboard, которая помогает вам оценивать активы через призму социально ответственного инвестирования (SRI).

В целом, я считаю Interactive Brokers одним из лучших брокеров для профессиональных инвесторов и опытных активных трейдеров, которые хотят воспользоваться мощным набором инструментов и глобальным доступом к широкому спектру активов. 

 

Мы более подробно рассмотрим брокера Interactive Brokers, чтобы помочь вам решить, подходит ли он для ваших инвестиционных потребностей.

( Читать дальше )