Продложаем начатую в прошлый раз тему, тем более, что за истекший период времени на американском рынке случилась коррекция, ее выкуп, мини-кризис на развивающихся рынках, падение их валют и тд. Итак, вопросы, поставленные в конце предыдущего поста звучали так:
      Где мы сейчас находимся, в какой точке рынка? Можем ли мы повторить эпическое падение 1987 года и какие условия для этого нужны?
      Действительно ли мы повторим краш 1987-го? Необязательно. Вообще, история редко повторяется в той точности, как это когда-то было, а сама по себе нестабильность рынков заложена в их природе, бычий рынок в свое время также закончится и даст зеленый свет медвежьему, в точности как день сменяет ночь. Вопрос, состоит в другом: наступит или нет медвежий рынок, а когда это произойдет. В терминах времени мы находимся сейчас в 1986 году — не в 1987 и когда, соотвественно, наступит 2015 год — будьте внимательны.  Почему? Давайте объясним эти причины:
      ралли на рынке акций между 1985 и первой половиной 1987 года проходило на фоне мягкой монетарной политики и низкой инфляции, а процентные ставки начали свой постпенный рост только в самом начале 1987 года, что в конечном итоге и привело к событиям осени 1987г.

( Читать дальше )

Продолжаю тему улучшения эквити. Допустим, что риск R=x, то takeprofit T=Z*x, где z={3,4,5}
Например, риск R=1%, то может быть T=3, T=4, T=5.  Так же допустим, что моя система устойчива, т.е. не будет такого момента, что она будет сливать даже без оптимизации.
График до модификаций:
 
 Вспоминая записи скальперов, где они рекомендуют после прибыльных сделок увеличивать капитал, а после убыточных- уменьшать,  рассмотрим несколько случаев:
1) Если текущая сделка в профит, то x=x+0,1 (т.е. к=0,1)
Если текущая сделка –стоп, то x=x

( Читать дальше )

И даже пообщался в двух словах с самим Сантелли в CME Trading Floor!
За английский заранее извиняюсь, но главное в этом деле не париться=)

Занесло меня на фортс в прошлом году и вот значит начал думать я как можно заработать относительно не рискуя. Перебрав хренову тучу вариантов наткнулся вот на это (все остальное подобное не работает, а если кто и нашел поделитесь в личку :) ) Успел заработать 7% на сделке номер 3.
По сделке №1 5% (шорт меди — лонг ртс),
по сделке №2 6% (шорт меди — лонг ртс),
по сделке №3 7% (шорт ртс — лонг меди) .
Открываем на равные суммы (это важно) противоположные сделки.
Закрываем когда график сходиться +-1%. Итого примерно 15% за год. (можно конечно подключить эффект плеча, но не одобряю)

 
  
Кто на этом заработает - высылайте ценные подарки адрес я скажу, а также шлите деньги и слова благодарности в лс :) 

 

Американские акции химической компании Cabot Corporation (NYSE: CBT) в этом квартале будут в числе активов, которые можно покупать во время финансового кризиса. Возможен рост бумаг CBT до 60 долларов.

Финансовые показатели CBT

Разочарование последним отчётом по прибыли, составившей 78 центов на акцию, сменилось оптимизмом относительно квартальной выручки, увеличившейся до 898 млн долларов вместо ожидавшихся 880 миллионов. Годовой рост выручки достигает 5,9%, что при дивидендной доходности 1,7% выглядит многообещающе.

В очистке рентабельность выручки по EBITDA упала до 6,5% с 19,4% годом ранее, но в продвинутых технологиях выросла к 36,9% с 18,4%, в материалах повышенных характеристик — до 15,7% с 13,8% (новинки в производстве силикона и пластика), в сегменте укрепляющих материалов — до 12,4% с 10,5% за счёт повышения спроса на резину и другую продукцию для авто, расширению мощностей в Китае и Мексике. 

Прибыль Cabot до процентов и налогов в 1-м квартале 2014 года выросла на 27%. Доход на акцию достиг 86 центов против 66 центов годом ранее. Такими темпами, компания может показать около 3,65 доллара прибыли на бумагу в этом году и порядка 4,4 в следующем.

( Читать дальше )

Сезон анализа отчётности начинается с Роснефти. Пока это первая отчётность за 2013 год, которую я взял за правило регулярно анализировать. Роснефть на ММВБ стоит 2 574 933 282 418 рублей или $ 74 172 438 317 по текущему курсу. Цена о.а. 242,97 рублей. С момента моего последнего обзора этой компании Роснефть подешевела в долларах на 4,2%. Ниже привожу место Роснефти в мировой табели о рангах (капитализация крупнейших нефтегазовых компаний).

Рисунок Роснефть в сравнении с мировыми нефтяными мейджорами


Финансовые результаты Выручка выросла на +52% и составила 4 694 млрд рублей (здесь и далее по тексту относительно 2012 года). Себестоимость выросла на 55% и составила 4 139 млрд рублей. Операционная прибыль выросла на 35% и составила 555 млрд рублей. Операционная рентабельность 11,8%. Вообще, последние три года, с ростом бизнеса Роснефть теряет финансовую операционную эффективность, т.к. операционная рентабельность падает. Чистая прибыль выросла на 49% и составила 543 млрд рублей. Увидев такой рост прибыли, который не совсем оправдан относительно операционной прибыли решил разобраться в чём дело. Вижу статью «прочие доходы» (примечание 13), которая и внесла существенный вклад в скачок прибыли. Смотрю примечание 13. Там:

Рисунок Примечание 13

( Читать дальше )

Котировки Twitter, по итогам вчерашней торговой сессии, обвалились на 24%. Поводом для одного из крупнейших обвалов в IT-секторе США за последнее время стала публикация квартальных показателей компании.
 
Операционные показатели Twitter за 4 квартал 2013 года были опубликованы в среду, 5 февраля, после закрытия рынка и вызвали разочарование у многих инвесторов. 


Компания остается убыточной: чистый убыток в 4 квартале 2013 года составил $511,5 млн. или $1,41 на акцию по сравнению с чистым убытком в $8,7 млн. за аналогичный период годом ранее. Количество активных пользователей Twitter оказалось меньше ожиданий: 241 млн. человек (по сравнению с ожиданиями в 249 млн. человек).


Инвесторы крайне негативно отреагировали на вышедшие показатели. По итогам торгов 6 февраля акции Twitter на Нью-Йоркской фондовой бирже рухнули на 24,1% с уровня $65,97 за акцию до $50,04 за акцию. Компания за один день потеряла более $8 млрд. рыночной капитализации. Произошедшее падение котировок для Twitter оказалось максимальным за всю историю компании.

по материалам: http://study-of-trading.ru/amatar/2014/02/07/rekordnoe-padenie-kotirovok-twitter.html

Наткнулся на чудесный сайт со стаистикой и смог наконец проанализировать свою торговлю за последние полгода, тоесть как раз когда шел конкурс ну плюс еще январь 2014, полную статистику можете посмотреть сами вот тут  webmarketstat.ru/view/b1d2855be686fec461ff626beea2b6fc там есть все: все сделки, комиссия ничего не редактированно (со всеми эпикфэйлами). Вот самое интерсное кому лень смотреть: 

              Эквити с 1 сентября 2013 по 6 фераля 2014
 

( Читать дальше )

Сегодня Игорь Сечин, как передают информагентства «Прайм-тасс» и «Интерфакс», заявил следующее. Цитирую:

Сочи. 7 февраля. ИНТЕРФАКС — НК «Роснефть» (MOEX: ROSN) планирует сохранить дивидендную доходность на существующем уровне 8,5%, заявил глава компании Игорь Сечин журналистам. «Если сейчас покупать акции „Роснефти“, то их годовая доходность с учетом принятых норм выплаты дивидендов составит почти 8,5%. Мы будем стремиться сохранить такую динамику», — сказал он.

Далее тоже интересно:

В качестве сравнения И.Сечин привел ТНК-BP (MOEX: TNBP). «Несмотря на то, что уровень выплаты дивидендов в различные периоды составлял от 36% до 93%, ТНК-ВР обеспечивала уровень доходности на акцию в среднем порядка 6,1%. Это к вопросу об эффективности работы, защиты прав акционеров и инвесторов. Мне кажется, эти цифры говорят сами за себя», — подчеркнул он.


Меж тем, сама «Роснефть» ожидает по итогам 2013-го года дивиденды в размере 12,86 рубля на акцию. За 2012-й выплачивала 8,05 рубля.

При текущей цене акции в 245 рублей ожидаемая дивидендная доходность за 2013-й составляет 5,2%. Откуда взялась цифра 8,5%?

По ТНК-BP тоже терзают смутные сомнения насчет «в среднем порядка 6,1%».

По окончании тестирования запустил робота на реальном счете.
Робот интрадейный, написан на qpile, рабочий тайм-фрейм: 1 минута, инструмент: фРТС.
Заметил, что робот:

• зарабатывает только на тренде
• на боковике сливает

Как робот становится в тренд — меня полностью устраивает. Не устраивает то, что на боковике идет слив.
В итоге, в течение дня есть куча сделок с минусом 100-300 пп в боковике и пара сделок с хорошим плюсом, которые были открыты в тренде.
Результат: небольшой плюс.
 
Очень хочется свести к минимуму сливы в боковике.
 
Какие идеи есть? 
 1) в боковике поменять местами сигналы на вход и на выход
 2) после открытия позиции смотреть динамику PnL. Если PnL пляшет вокруг нуля в течение N минут — закрывать позу по рынку

Вариант №1 подразумевает наличие детектирования тренда. А у меня этого нет.
Не представляю — как можно определить, что тренд начался, когда он ещё только-только начался :)

Вариант №2 пока не пробовал на практике, но подозреваю, что по этому условию могут закрываться потенциально прибыльные сделки.


Призываю к обсуждению по теме поста :-)