Анализ на «скорую руку».

Анализ текущей волатильности фьючерса на индекс РТС (RIU3) за период с 17.06.2013 г. по 09.06.2013 г. (сессия: дневная / период: 5 минут):

Волатильность фьючерса RIU3 к дате своей экспирации несколько возросла. Что собственно удивления не вызывает. Так происходит зачастую.
Рис.1.

На рис.1. «невооружённым глазом» видна положительная корреляция между среднедневным показателем ATR (индикатор волатильности) и дневным объёмом контрактов торгуемого инструмента. Расчёт показал, что коэффициент корреляции равен 0,84.

( Читать дальше )

( Читать дальше )

Прежде, я хочу попросить всех обратить внимание на этот пост:
http://smart-lab.ru/blog/offtop/131346.php. (Наш товарищ со смартлаба попал в беду. Срочно нужна помощь. Спасибо!)

***

Намедни я закончил чтение важной книги про Счастье Ричарда Лэйарда. Книга интересна тем, что написана не каким-то публицистом художественником или сектантом, а экономистом, членом палаты лордов, человеком, основавшим центр экономического развития при лонд. школе экономики.



Вопросами счатья я интересуюсь глубоко и давно. 

Любопытно, но в этой книге знание о счастье не представлено так системно, как пытаюсь выразить его я сам. Тем не менее, книга помогла мне существенно расиширить мою концепцию счастья (формулу счастья), добавив туда разделение на:

• кратковременное счастье
• долговременное счастье

А также расширить понимание химических основ счастья человека, расширить представление об основах счастья в обществе. Пока я не закончил конспектирование книги, но уже существенно расширил ряд статей финансового словаря смартлаба:

Счастье
Депрессия
Безработица
Мозг

На самом деле, я всем очень настоятельно рекомендую прочесть мою статью фин.словаря счастье. Я туда систематизировал довольно обширное знание по этому вопросу.

Те, кто слушал мои последние публичные выступления на тему трейдинга, наверное помнит, как я подчеркивал, что мы (трейдеры), все же люди, и стремимся не к деньгам, а к собственному счастью. Поэтому многим начинающим трейдерам я предлагал всерьез задуматься над тем, стоит ли вообще идти в трейдинг, потому что факт бесспорен — трейдинг скорее всего сделает вас несчастливым человеком. Вероятность намного больше 50%.

Хочу привести одну маленькую цитату из книги:

«Люди, которым небезразличны другие люди, в среднем счастливее тех, кто больше занят собой». Возвращаясь в самое начало топика, скажу, что поражен, как совершенно незнакомые люди готовы помочь человеку, который оказался в беде.

p.s. каменты починили 

По мотивам http://smart-lab.ru/company/itinvest/blog/131369.php


Позволю себе озвучить свое мнение:


Василий описал простейшую контртрендовую систему, где позиция меняет знак в точке «максимального средневзвешенного отклонения от 200 дневной скользящнй средней, с периодом 2 года». Не будем опускаться до уточнения формулировок — в целом идея понятна, и прямо скажем не нова.

Обратить внимание хочу на следующее: так называемые «толстые хвосты», которые исходя из подобных моделей имеют право вылезать раз в миллионы лет, в реальной жизни вылезают гораздо чаще. За последние 5 лет сами можете посмотреть, сколько их было. Так вот: в момент такого «толстого хвоста» эта система дает сбой. И никакое вью на 1-2 месяца вперед не спасает — это уроки истории финансовых рынков.

Это верно для любой контртрендовой системы, автор которой имеет некий критерий того, что считать рабочим отклонением от «справедливой цены» для данной системы. Для кого-то это может быть MA, для кого-то какой-то канал, и вплоть до моделей, которыми арбитражеры высчитывают будет ли некий спред дальше расширяться, или уже пора ему сходиться.

( Читать дальше )

Друзья!

Давайте порассуждаем на тему мультирынка, а именно о преимуществах и недостатках российского фондового и срочного рынка/фондового рынка США (и вообще зарубежного). С товарным знаком плохо, поэтому оценить его не могу. Да и впрочем оценка здесь будет дана не по какаим-то продвинутым критериям, а так, чтобы каждый, знакомый или не знакомый мог оценить предложенные особенности. И еще — я торгую чистый ТА, поэтому и смотреть буду со своей колокольни.

Главное преимущества зарубежного рынка перед российским (имеено зарубежного, потому что я видел много мультирыночных платформ для доступа к большинству зарубежных рынков, но не видел платформы для доступа к российскому одновременно с другими рынками) — это большое кол-во инструментов. Я имею ввиду, например, бумаг. Если у Вас есть паттерны, которые Вы торгуете. Особенно, если Вы работаете среднесрок — из многих тысяч, или даже сотен самых ходящих бумаг, Вы всегда на премаркете или на выходных можете выбрать именно те, которые лучшим образом подходят и реализуют возможности, которые Вы можете использовать. Вам не приходится заниматься мониторингом какой то одной акции или индекса в поиске торгуемых паттернов, т.к. Вы всегда можете найти подходящие в данный момент инструменты и торговать их, не ожидая хорошей ситуации на тех, что Вам «приходится» торговать. Всем известно, что на российском рынке около 10-ти самых ликвидных и ходящих инструментов и, мне кажется, если Вы специализируетесь на чем-то одном российский рынок не всегда дает возможность заработать — поэтому Вам приходится его пасти и ждать, пока он не даст Вам сигнал. Чего нет на зарубежных рынках, где сигналы есть ежеминутно, только выбирай из них лучшие.

( Читать дальше )

Оглавление:

• предыдущие стратегии
• основные итоги июня на рынках
• Политика ФРС
• Экономика США
• Китай
• Япония
• Европа
• Сырье
• Золото
• Российский рынок
• Рубль
• Где надулись финансовые пузыри?
• Выполнение гипотез июня

предыдыдущие стратегии:
03/06 стратегия июнь 2013
02/05 стратегия май 2013 
01/04 стратегия апрель 2013
03/03 стратегия март 2013
08/02 стратегия февраль 2013
08/01 стратегия январь 2013


Основные итоги июня на рынках
Июнь был интересным. Волатильность выросла. Главные события:

• пресс-конференция Бернанке 19.06, которую рынки поспешно расценили как старт процесса завершения QE, рост доходности трежерис
• кризис ликвидности в Китае, ставки РЕПО доходили до 17%, новые минимумы рынка за 4 года, двухдневное падение на 9%\
• беспорядки в Турции
• беспорядки в Бразилии
• беспорадки в Египте

На ряде фондовых рынков была массивная распродажа в июне:


Еще одна тенденция июня — российский рынок перестал показывать динамику хуже рынка. Весь июнь российский рынок откупали относительно EM, только в последние дни июня произошел «выход». Относительно S&P500, РТС падать перестал, но и расти не спешит.





( Читать дальше )

В Ведомостях вчера было интервью Виктора Ремши. Спецом купил сегодня номер, чтобы почитать.

Ремша — 100% владелей Финама.
Финам — это, компания на рфр, УК, WhoTrades Ltd, IT-бизнес: социальные знакомства, трафик, финансовые сервисы.
ФСФР в этом году наложила на Финам штрафов на 7,8 млн руб.
В конце мае в Финаме были обыски по делу клиента 

1. Основной финрез сейчас — IT-бизнес.
2. Хорошую динамику показывают банк и Forex брокеридж.
3. Брокеридж на рфр стагнирует вместе с рынком. Доля розничного бизнеса уменьшается. Сейчас это 55-60%.
4. 5000 клиентов за пределами России. 
5. Основные новые клиенты: Китай, Индия, Таиланд.
6. Активно работаем с арабскими странами и Латинской Америкой.
7. Новым компаниям сложно выходить на рынок. У них все меньше и меньше шансов на успех. Шансы с нуля вырастить успешный проект все меньше и меньше.
8. Forex будет доминировать через какое-то время в брокерском розничном бизнесе. Он проще, и более привлекателен для спекулянтов.
9. Мы будем в первую очередь развивать глобальную компанию. В этом перспектива.
10. Об IPO Финам не думает.
11. Мы не продаем Финам.
12. Из госструктур к нам не приходили.
13. сбербанк — открытая структура и будет конкурировать по правилам.
14. Все инвестиционное с рынка ушло. Все что могло произойти плохого, уже произошло. 
15. Фундаментальные цели, к-е сейчас есть у государства (РФ), ошибочны.
16. Думаю, нашу экономику ждут потрясения.
17. Людей, у которых есть возможность инвестировать, сейчас гораздо больше, чем присутствует на рынке.
18. Та модель экономики (РФ), что есть сейчас, нежизнеспособна. 
19. Мы сейчас живем при социализме, а говорим про капитализм.
20. Любая большая маржа существует конечное количество времени… новые технологии, новая орг-я пр-ва эту маржу убивает.
21. Нас ждут непростые, но интересные времена. 
22. Не исключаю создания в России еще одной биржи, например с помощью НП РТС.

Мой комментарий:

( Читать дальше )

Сегодня ровно два года, как я начал торговать. Если не считать первые два месяца, когда я просто пытался интуитивно угадать направление цены, слив при этом почти весь депозит, то все это время мой трейдинг заключался в работах над созданием механической торговой системы. Тесты, проверки, анализ, роботы, тесты, проверки, анализ, роботы… И если год назад, когда я писал свой отчет «Год на рынке», я был воодушевлен и дальше вести поиски в этом направлении, то сейчас я потерял к этой работе интерес.


( Читать дальше )

  

                   
                   
           

Может быть вы не созданы для этого…

Не каждый может быть врачом, поваром или трейдером. Это действительно для вас?

Давайте выясним…

 
Моя цель – создать прибыльных трейдеров. Возможно, я сделал для этого больше, чем кто-либо на моей памяти. У меня есть ученики почти в каждой стране мира. Так что мне не нужен просто еще один ученик. Я действительно не хочу что бы вы стали моим учеником до того, как шансы на то, что вы сможете делать это хорошо, не будут большими.

( Читать дальше )