На днях на полках интернет-магазинов появилась книга, однозначно заслуживающая внимания любого, интересующегося инвестициями. Это перевод довольно старой работы «Value Averaging» американского исследователя Майкла Эдлесона. Исследование было опубликовано в конце 1980-х и в следующие десятилетия доказало свою эффективность.

Так совпало, что в своем паблике в инста уже второй год ежемесячно инвестирую в портфель, в основе которого именно метод VA. И сегодня в рецензии расскажу не только о принципе работы стратегии, но и о практической реализации данного метода в российских реалиях.

Цель демонстрационного портфеля — показать системный подход, серьезно снижающий расход эмоциональной энергии при участии в рынке. И не дающий инфобизнесменам подобраться к нашим деньгам со своими преимущественно бесполезными предложениями.

Вначале пару слов об российском издании, активное участие в котором принимал Сергей Спирин. Это не первая книга (предыдущая — «Глобальное распределение активов» Меба Фабера), к которой он приложил руку. Снова описываются адекватные реалии рынка, занижающие ожидания до средних.

( Читать дальше )

Какой Кхал аналитик не мечтает покрыть весь мир…

У меня регулярно спрашивают, инвестирую ли я в иностранные акции, и если нет, то почему? Обычно отвечаю, что у меня нет компетенций по ним (возможно, сейчас их стало побольше, я анализировал уже иностранные акции) либо просто не интересно.

Зачем мне казахстанские или бразильские акции, если есть российский рынок!? Где всё-таки более понятно. Хотя я уже несколько раз смотрел на акции стран бывшего СССР ранее, (например, обзор в 2013 году по всем рынкам бывшего СССР в FOстр.16). Еще Грузия, Казахстан, Украина и т.д. Стоит всё обновить.

А если говорить про развитые рынки, то после наших компаний там казалось всё дорого. Хотя зачастую, дорогое становится только дороже! 

( Читать дальше )

Приветствую, друзья!

Прежде чем начинать любое дело, лучше всего ознакомиться с информацией о том, как это делают другие. Если мы хотим стать обеспеченными людьми, то нужно пример брать с тех, кто уже этого добился и изучать инструменты, которыми эти люди пользовались для достижения цели.

Мы все знаем бизнесменов, как Джефф Безос (Amazon), Илон Маск (Tesla), Аркадий Волож (Яндекс). Но согласитесь, построить такую корпорацию, как Amazon или Яндекс с нуля сможет далеко не каждый из нас. А вот поучаствовать в росте их стоимости, а в перспективе и в распределении прибыли данных компаний могут все, став акционерами.

Мы также знаем известных инвесторов, которые стали миллиардерами, вкладывая деньги в уже готовые бизнесы, Уоррен Баффет (Berkshire Hathaway), Питер Линч (Fidelity Magellan), Джон Богл (Vanguard).

Таким образом, чтобы разбогатеть у нас есть минимум 2 надежных и проверенных временем варианта — открыть собственный бизнес и(или) инвестировать в уже существующий.

Лично я, когда столкнулся с этим вопросом, не долго выбирал. Из меня бизнесмен скорее всего вышел бы не очень хороший, да и риски велики. Сфера инвестиций показалась более простым решением, здесь я могу вложить средства не в одно направление (как в бизнесе), а в десятки по разным секторам и странам. Если разумно подходить к таким инвестициям, то потерять все средства просто невозможно, даже при самом худшем сценарии.

( Читать дальше )

Это 17-ой отчёт. Предыдущий можете посмотреть здесь.

• 1-ая цель, создать портфель на 10 000 000 руб. (выполнено 28.09.2020);
• 2-ая цель, создать портфель на 500 000$.
• старт инвестированию дан 25.07.2017;
• ориентировочный план акции, облигации, валюта;
• портфель пополняю постоянно, по мере возможности.
• Текущая стоимость портфеля:  271 407$ (20 541 065 руб.);
• текущая прибыль с начала инвестирования:+4 145 698 руб.;
• текущая доходность годовых: +17%
• времени с начала инвестирования: 3 года 7 месяца 26 дней.

Всем привет! Напомню что ранее моя цель была создать портфель на 10 млн. руб., и я её закрыл в прошлом году. Пришло время двигаться дальше, следующая моя цель создать портфель на 500 000 USD, временных рамок для достижения цели не ставлю. 

( Читать дальше )

Товарищи инвесторы и трейдеры, приветствую! Хотелось бы с вами обсудить такой интересный вопрос, как материальное потребление.  Вопрос, который напрямую с инвестициями не связан, но при этом серьезно влияет на нашу жизнь. Я расскажу свою историю и постараюсь пояснить на собственном примере, почему постоянная экономия денежных средств — это зло.

Кратко расскажу о себе — мне 24 года, живу в провинциальном городе с населением 500к, доход на двоих с супругой колеблется от 2 до 3 средних официальных зарплат по региону. Во время обучения в школе и университете у меня была четкая и понятная цель — получить хорошее образование, найти стабильную работу, дальше расти по карьерной лестнице, построить большой дом, купить крутую машину, ну и все соответствующие атрибуты. В общем, “все как у всех”. Однако в 20 лет мне попалась книжка Кийосаки (да-да, я знаю, что многие его хейтят, но лично мне он помог понять основы финансовой грамотности). 

Полученные знания позволили значительно продвинуться в финансовом плане. В то время, как мои одногруппники на первые заработанные деньги покупали новые айфоны и летали на каникулы в Таиланд, мы с моей будущей супругой педантично откладывали все “излишки”, благодаря чему к окончанию университета удалось накопить около 30 тысяч долларов и купить однокомнатную квартиру без ипотеки. 

( Читать дальше )

Провел воскресенье с пользой: свёл данные по всем дивидендным выплатам от иностранных компаний за 2020 год (с 01.01 по 20.11) в одну таблицу. По американским компаниям удерживается 10% с див. выплат в пользу американской налоговой, и у меня возникает обязанность (как и у всех вас) заявить об этом в ФНС самостоятельно и доплатить оставшиеся 3% в российскую налоговую.
У меня на эту таблицу большие надежды: я планирую её сдать в налоговую вместе с 3-НДФЛ за 2020 год, и не заполнять всё это в саму декларацию.
Теперь вижу детальную статистику дивидендов по месяцам, вижу некоторые тонкости налогообложения (о них ниже), а главное (если всё отладить) — вскоре смогу поделиться с вами ещё одним полезным инструментом.

Тонкости налогообложения по моим компаниям:

1. Некоторые российские компании зарегистрированы не в России, выплачивают дивиденды в $ и тоже подлежат декларированию. Среди моих это Полиметалл (UK), Тинькофф (UK), Х5 Ритейл Групп (Нидерланды).

( Читать дальше )

«Акции — штука простая. Все, что вам надо делать, — это покупать акции в крупном бизнесе за цену, меньшую подлинной стоимости этого бизнеса, и при условии, что в нем задействованы менеджеры самой высокой порядочности и таких же способностей. А затем вы владеете указанными акциями вечно». Уоррен Баффетт

Пришло время возродить свой публичный проект «Разумный инвестор»!

Вот последний пост по нему — Разумный инвестор. Итоги 2018, планы на 2019

Почти два года прошло. Перейдите по ссылке, посмотрите на состав моего портфеля на конец 2018 года и станет понятно почему проект перешел в спящий режим. Там же ссылки на мои предыдущие посты с 2011 года – кому интересен путь развития меня, как инвестора, особенно, если раньше не читали меня.

Летом 2013 года я начал инвестировать с 120 тыс. руб. Изначально я базировался на простых критериях Бенджамина Грэма, почему и назвал проект Разумный инвестор.

( Читать дальше )

Я написал пост «Как я построил свою пассивную стратегию» с единственной целью, собрать немного лайков, чтобы получить возможность оценивать посты других участников СЛ. Цель достигнута. И я получил неожиданно большое количество вопросов и комментариев.

Большое количество поступивших вопросов позволяет думать, что некоторые мои комментарии могут показаться интересными для отдельных посетителей СЛ.

Когда я начинал управление портфелем, мне казалось, что все просто: придумал структуру портфеля, купил и сиди пассивно, жди прибыли. Однако, в процессе управления возникает множество нюансов. Почти каждый абзац упомянутого поста можно развернуть в новый отдельный пост. И там будет, что написать. Мне интересен мой портфель не только с точки зрения получить прибыль. Мне интересно исследовать на себе различные эффекты, знакомство с которыми в теории не дает полного понимания процесса. Примерно, как первые врачи, заражаясь ужасными болезнями случайно или намеренно, исследовали течение болезни и возможные пути лечения на себе.

( Читать дальше )

Что за бетон такой и почему он так называется?

Можете прочитать мой старый пост здесь: https://smart-lab.ru/blog/580745.php

В августе-2020 (на хайпе вокруг недвижимости) мы решили его продать, и довольно быстро нашли покупателей (около 3 недель), ещё месяц покупатели ждали одобрения ипотеки, и вот он продан.

Немного расчётов:

Куплен за 1'720'000₽ в конце 2011 года

Продан за 1'800'000₽ в конце 2020 года (с учётом комиссии агентства)

Это +5% в рублях за 9 лет или 0,5% годовых!

К сожалению, вот такое 59-метровое чудо в не самом плохом (Кировском) районе Саратова стоит всего лишь 1,85 млн ₽ (31000₽/кв.м)

( Читать дальше )

В России среди европейских стран отмечена самая низкая продолжительность здоровой жизни, она составляет 63,7 года.
--------------------
Силуанов заявил об устойчивости банковской системы России.
--------------------
Корпорация "Уралвагонзавод" осталась без заказов на вагоны на 2021 год.
--------------------
На фоне пандемии численность населения России в этом году упадет на 352,5 тыс. человек, следует из новой оценки правительства.
Это в 10 раз больше, чем в 2019 году.
Через пять лет число жителей страны может сократиться на 1 200 000

( Читать дальше )