На иллюстрации ниже — рейтинговый список 30 акций из S&P 500, которые за 30 лет показали самую высокую доходность в истории индекса. В крайнем справа столбце указано, какую доходность могли получить акционеры этих компаний, если бы 30 лет назад вложили в них $10k. При этом компании со знаком * продемонстрировали указанную доходность менее чем за 30 лет, поскольку вышли на IPO позже 1990 года:

Перформанс лучших акций из S&P 500. Источник: YCharts

Например, всем известные Amazon и производитель энергетических напитков Monster Beverage смогли превратить условные $10k в $21,097 млн и $12,555 млн соответственно! Для этого им потребовалось 23 года и 25 лет соответственно. Малоизвестная компания Jack Henry & Associates стала абсолютным чемпионом, продемонстрировав 30-летнюю доходность первоначальных $10k в $24,847 млн (248 379%).

Проанализируем и найдем закономерности этих потрясающих историй успеха, чтобы спрогнозировать и найти компании, которые могли бы повторить этот успех в следующие 20—30 лет. Хотите почувствовать себя венчурным инвестором? Конечно, стать настоящим венчурным инвестором и вложиться в компании на стадии их основания у большинства из нас нет возможности. Однако мы можем взять один из принципов венчурного инвестирования — выбирать многообещающие стартапы, которые могут взлететь через несколько лет, — и применить его к тем компаниям, которые уже торгуются на бирже…

( Читать дальше )

На просторах интернет я не нашёл какого-то сводного понятного алгоритма о том, как и какие налоги нужно платить с дивидендных выплат, решил сделать свой. По сути это репост моего поста на пульсе и чуть более широко, чем в моём инстаграм проекте @millionby16 (да, сочтите за рекламу :-)

Разберу три основных примера, которые охватывают бОльшую часть налоговых вопросов рядового инвестора. ⠀

1. Акции компаний, которые зарегистрированы в России. ⠀

Тут всё просто — налог с дивидендов 13%. В этом случае налоговым агентом выступает брокер, после поступления дивидендов, он удерживает налог в пользу ФНС. ⠀

2. Компании, зарегистрированные не в России, но ведущие свою основную деятельность на территории РФ. ⠀

Налоговая ставка здесь также 13%, но при этом брокер не удерживает налог и если он не удерживается эмитентом, его нужно уплатить самостоятельно.
Здесь наверно ни для кого не новость, что, например, $AGRO,

( Читать дальше )

Добрый день, коллеги инвесторы!

Меня зовут Артур, сегодня речь пойдёт об очередном моём проекте, который позволяет реализовать полноценный учет вашего инвестиционного портфеля в Google таблицах. Я уже публиковал его анонс, в котором подробно рассказывал о возможностях Инвест Учёта, поэтому лишний раз повторяться не буду; кому интересно можете посмотреть здесь. Ну а если вкратце — то он он умеет почти всё, что необходимо инвестору.

Полного обзора в виде статьи не будет, потому что у меня не хватит сил это написать, а у вас — прочитать. Поэтому я подготовил видеоинструкцию.

( Читать дальше )

Облигации могут показаться достаточно простым инструментом фондового рынка: купил себе да получай купоны, а в конце номинал — казалось бы, чего сложного?

Но, на самом деле, все может быть не так просто — и не в нашу с вами пользу.

Я разберу пять выпусков облигаций, заявленная брокером доходность которых скрывает подвох:

• Солид-Лизинг выпуск 5 (RU000A100TD8) — заявленная доходность 14.28% годовых
• Лизинг-Трейд выпуск 1 (RU000A101CB6) - 12.06% годовых
• Калужская СК выпуск 1 (RU000A0ZZYL5) - 13.06% годовых
• ФЭС-Агро выпуск 1 (RU000A1009R5) - 13.57% годовых
• Роделен выпуск 2 (RU000A100W29) - 12.8% годовых

( Читать дальше )

Добрый день!

Хочу поделиться одним из своих проектов, который позволяет провести анализ компании буквально за несколько минут, объективно сравнить множество компаний друг с другом и выбрать из них лучшие.

Сразу даю ссылку на видеоинструкцию, в текстовом варианте инструкции нет, т.к. это получится гигантская простыня.

 

Зачем нужен Скринер?

Одной из основных проблем фундаментального анализа, на мой взгляд, является невозможность удержать в голове всё множество финансовых параметров отдельной компании, сопоставить их между собой и уж тем более, объективно сравнить с другими компаниями. Особенно, когда в сферу ваших интересов попадают несколько секторов и несколько десятков компаний. Да, для этого были придуманы мультипликаторы, и отчасти они помогают в решении данной задачи, но опираться при покупке только на них, на мой взгляд, не самая лучшая идея. Да я вряд ли кто-то на практике использует только их.

( Читать дальше )

Риски высокомаржинальных компаний. В чём опасность?



Если кому-то удобнее в формате видео:

( Читать дальше )

По мотивам. И моя рецензия на ту специализацию.

Как человек, погрузившийся сравнительно недавно (с конца 2017 года) в мир финансов и инвестиций, я прекрасно помню чего мне не хватало в самом начале. И это не академические знания, типа «как построить DCF модель» или «как рассчитать WACC». Даже банальный Р/Е, когда я впервые о нём узнал, для меня был чем-то необыкновенным и непонятным. А словосочетание «ставка дисконтирования» не значило ровным счетом ничего.

Вопросы, которые меня волновали, были гораздо проще:
— Что такое биржа? Как на ней покупать-продавать ЦБ? Не обманут ли там?
— Какие бывают ЦБ? Чем отличаются акции и облигации?
— Как открыть брокерский счет? Что для этого нужно? Что такое ИИС?
— Как получать дивиденды? Как часто их платят и в каком количестве?
— Как платить налоги с дохода?

И многие другие им подобные. И, вы не поверите, но именно на эти вопросы дают (или по крайней мере обещают дать) ответы

( Читать дальше )