Народ, день добрый!

Я правильно понимаю, что если скачать статистику по фандингу за последний год с 01 ноября 2023 по 08 ноября 2024
потом сложить столбец «фандинг» и получить +7,7366, то это означает, что если бы я купил вечный фьюч 01.01.2023 и держал его до сегодняшнего дня, то к 08.11.2024 я бы уплатил за его удержание 7736,6 руб с контракта?

Заранее спасибо за ответы!

Всем привет!

В поисках «золотого грааля» наткнулся я на любопытное исследование. Есть такое расхожее выражение, что 100%-е нахождение «в рынке» всегда бьет «стратегию выжиданий» (т.е. угадывания точки входа на рыночных «низах» и точкой выхода «по верхам»). Сегодня мы проверим это утверждение. Итак, у нас 5 человек каждый со своей единственной стратегией, применяемой последние 20 лет. Каждому выдавалось по $2000 в начале года и инвестировали они их только в S&P500. Почему в S&P500 и какие еще альтернативы – рассмотрим ниже.

1) Питер-Перфекционист — безупречный рыночный «таймер», инвестирующий 2000 долларов ежегодно в самой нижней точке закрытия индекса S&P 500 в течение 20 лет подряд.

2) Эшли-Экшн использует прямой и последовательный подход, инвестируя 2000 долларов в первый торговый день каждого года.

3) Мэтью-Ежемесячник использует стратегию усреднения цен, разделив свои годовые 2000 долларов на 12 равных частей и инвестируя их в начале каждого месяца.

( Читать дальше )

Всем привет!

Озадачившись вопросом: «Во что вкладывать деньги при высокой инфляции?» я наткнулся на занятную  таблицу.

pages.stern.nyu.edu/~adamodar/New_Home_Page/datafile/histretSP.html

В ней указана годовые доходности от инвестиций в различные классы активов аж с 1928 года. Что означает каждая колонка:

1) S&P 500 (inc dividends) – СнП 500 с дивидендами

2) 3-month T.Bill — 3-месячные государственные облигации

3) US T. Bond (10-year) – 10-ти летние государственные облигации

4) Baa Corporate Bond – корпоративные облигации с рейтингом Baa. Они считаются «крепкими середнячками», то есть они не обладают ни высокой степенью защиты, ни плохим обеспечением. Облигации с рейтингом Baa и выше считаются облигациями инвестиционного грейда.

5) Real Estate   — недвижимость

6) Inflation Rate — уровень инфляции

7) Gold – золото

Так, если посмотреть на среднеарифметические значения годовых доходностей активов за последние 10 лет, то СнП500 приносил 13% годовых, недвига – 7%, золото – 6% при инфляции в 2,79%

( Читать дальше )

Всем привет!

Может банальные вещи будут звучать, но поскольку финансы — это кровь системы, то банковское законодательство затрагивает многие аспекты жизни, от трудового законодательства до сегодняшней мобилизации. В начале немного из жизни индустрии, чтобы вы поняли почему делается то, что делается.

1) Банк разделён  на 2 части: рОзница (которая работает с физиками) и корпоративная (трежери, кастодиальные услуги, биржа, юрики, мсп). В первую — легче попасть и карьера легко взлетит, если хоть немного голова на плечах присутствует. Но зарплаты — не ахти и ротация кадров бешеная. Для рядового человека начальник отделения — практически потолок. При этом розница почти всегда и у всех банков  была и остаётся убыточной и в редкие годы розница выезжала в плюс. В корпоративную же часть попасть намного сложнее, конкурс — огромный, но и зарплаты там сразу — огонь, дорасти можно до невиданных высот. Если не посадят. Корпоративная часть банка — это именно то место где банк делает 80-90% своих денег. Точнее деньги делают в трежерях, но об этом в другой раз.

( Читать дальше )

Обещал написать про модель рубля и почему курс будет по 90+, если прошлый пост про Сегежу наберёт 10 лайков, выполняю.
Будет много текста, если лень читать, в конце есть краткое резюме.

Матчасть

Сначала необходимая вводная, чтобы те, кто первый раз читают про платёжные балансы (ПБ) и пр., понимали о чём речь. Если вам это и так известно, переходите сразу к следующей части.

Курс рубля определяется соотношением спроса и предложения на валюту внутри страны.
Спрос определяется импортёрами, которые покупают валюту для завоза товаров и услуг, собственниками активов и работниками, которые получают доходы внутри страны и выводят их (дивиденды, рента, проценты, зп), а также «спекулянтами» и обычными людьми, которые выводят из страны деньги после продажи активов или на финансирование каких-то расходов за границей.
Предложение валюты внутри страны обеспечивается экспортёрами, инвесторами и работниками, которые заводят валюту для покупки активов внутри страны или получают зп от иностранных компаний, а также «спекулянтами» и обычными людьми, которые переводят валюту в страну для покупки активов и собственных нужд.

( Читать дальше )

Всем привет!

СовФед уже одобрил 199777-8 закон. Путин завтра (максимум — после завтра) опубликует. Стоит отметить, что со дня внесения до дня опубликования пройдет 2 недели. По меркам госмашины — это третья космическая скорость.
Закон состоит из 8 частей, но самые интересные — первые 3. Выводы — внизу, если неохота читать весь текст.
А) Итак, кто такой «заемщик», определенный для целей настоящего ФЗ (часть 1):
1) лицо (в том числе ИП), призванное на военную службу по мобилизации и заключившее с кредитором до дня мобилизации кредитный договор (договор займа), в том числе ипотеку (далее — кредитный договор);
2) лицо, проходящее службу в ВС по контракту, или лицо, находящееся на военной службе в войсках нацгвардии, в воинских формированиях и органах, указанных в пункте 6 статьи 1 ФЗ № 61-ФЗ «Об обороне», при условииего участия в СВО на территориях Украины, ДНР, ЛНР (прим. Херсонской и Запорожской областей нет!

( Читать дальше )

Всем привет!

Вчера заинтересовался темой военного положения и накопал следующее. Говорю сразу — я не юрист, просто наблатыкался по работе.
В общем, есть Федеральный конституционный закон от 30.01.2002 N 1-ФКЗ «О военном положении». В нем есть статья 7. Она довольно большая и занимательная, советую почитать ради интереса, но суть — граждане всем и во всем обязаны. Один пункт приведу полностью:

Статья 7. Меры, применяемые на территории, на которой введено военное положение
2. На основании указов Президента Российской Федерации на территории, на которой введено военное положение, применяются следующие меры:
...
7) изъятие в соответствии с федеральными законами необходимого для нужд обороны имущества у организаций и граждан с последующей выплатой государством стоимости изъятого имущества;

Этой же парадигме вторит

Статья 18. Правовое положение граждан в период действия военного положения
3. Граждане, находящиеся на территории, на которой введено военное положение,

( Читать дальше )

Всем привет!

Решил заморочится о том как двигался доллар-рубль за последний год после разговоров на СЛ о «налоговых периодах» и прочей уете.
Скачал данные за год, почистил и привел в графическую интерпретацию:

Оригинал в хорошем разрешении здесь: i.ibb.co/g64bZCs/USD-RUB.jpg

Что же мы видим?

Что 1-дневное стандартное отклонение (1SD) находится в пределах 4%. Это значит, что 68% времени цена будет болтаться в этом коридоре.
Волатильность, кстати, увеличилась кратно — ровно год назад 1SD=0,7%

Но идем дальше: на гистограмме видно, что в распределении присутствует куртозис с небольшим смещением в право, т.е. колокол вытянут вверх и немного смещен вправо (т.е. рост статистически неизбежен :-).

Однако, основная дневная движуха происходит в интервалах от -2,5% до 0 (108 случаев) и от 0 до +2,5% (90 случаев). Т.е. 76% времени рынок уныло болтался в боковике от -2,5% до +2,5%. Поэтому я их так люблю.

Всем удачных торгов!

ЗЫ. Можно, конечно, заморочится еще дальше и посчитать «хвосты» на случай «черного лебедя» (VaR & CvaR), но не думаю, что это будет сильно интересно.

Уважаемые смартлабовцы!
Готов выступить перед вами на октябрьской конференции в Москве, рассказать о своём видении ведения прибыльной торговли на бирже.
Если интересно, если есть желание и стремление стать лучше и зарабатывать, то прошу голосовать.

Не проходи мимо! Именно твой голос может стать решающим! 

Всем привет!

Прежде всего — поздравляю! Мы догнали Египет по прогнозируемой годовой рыночной доходности:



Потому как рыночная капитализация откатилась на уровень декабря 2017г.:



( Читать дальше )