Если вы хотите инвестировать в компанию, вы должны простым языком (чтоб было понятно и пятикласснику) и достаточно быстро (чтобы пятиклассник не заскучал, 90 секунд) объяснить почему © Питер Линч. Надеюсь у меня получается — хотя бы в рамках этой рубрики)

 

Продолжаю писать про свой портфель (либо ежемесячно, либо если есть сделки). Сделки сегодня есть, а последний раз про портфель писал 02 мая 2023:

Мой Рюкзак #18: Круговая оборона от контрнаступов

Начало мая, все боялись украинского контрнаступа, терактов на 9 мая и прочих пакостей — ничего не сбылось. Наоборот, многое выросло. По плану к концу мая и хотел добирать акций, сегодня это и сделал в течение дня.

Портфель, кстати, был на 60% в кэше, но 40% акций дали 0,5 млн рублей или почти 5% всего капитала (тут конечно дивы Сбера помогли). В общем — живем.
 
Было 10,6 млн рублей на 02.05.23


Стало 11,1 млн рублей на 26.05.23

( Читать дальше )

ТКС Групп опубликовал финансовые результаты за 1-ый квартал 2023 года. Результат по прибыли вышел немного выше консенсуса (15,5 млрд руб.), а банк заработал 16,2 млрд рублей.

По прибыли компания вернулась в 2021 год — неплохо, но я ждал большего (20 млрд рублей), писал об этом здесь.

( Читать дальше )

Совкомфлот выкатил отчетность за 1 квартал, все ожидаемо блестяще. Есть смысл даже сравнивать квартальные показатели к прошлым ГОДАМ, а не кварталам.




Правда вспоминаем, что Совкомфлот платит дивиденды от скорр прибыли на различные переоценки и расходы по хеджированию



( Читать дальше )

Компания Русгидро 27.04.2023г. опубликовала отчет РСБУ за 1 квартал 2023г.:

👉Выручка — 54,74 млрд.руб.(+11,6 % г/г)
👉Себестоимость — 28,50 млрд.руб.(+13,16 % г/г)
👉Проценты к уплате — 3,22 млрд.руб.(+110% г/г)
👉Прибыль от продаж — 24,47 млрд.руб. (+8,63 % г/г) 
👉Чистая прибыль — 17,62 млрд.руб. (+2,44% г/г)

Сложно предположить, за счет чего увеличилась выручка, потому что станции компании находятся по всей стране и разных ценовых зонах, а реализуют электроэнергию и мощность по разным ценам, но я считаю, что рост выручки зависел от индексации тарифов в 2022г., которые примерно выросли на 12-14% (в зависимости от региона), но цены на свободном рынке РСВ тоже росли и помогли выручке — в 1 ЦЗ выросли на 8,9% в 1 квартале, а во 2 ЦЗ на +22,2%.

Расшифровки по себестоимости в отчете квартальном нет (она бывает только в годовом), но есть короткое пояснение от самой компании: «Увеличением расходов на покупную электроэнергию и мощность, расходов на налог на имущество и расходов на индексацию оплаты труда промышленно производственному персоналу».

( Читать дальше )

Сегежа — многими любимый актив, но не мной (плотно проанализировал бизнес еще в ноябре и понял, что он неинтересен в текущей ситуации: Сегежа — покупаем дешевый российский лес или не всё так просто?) 

Начинаем традиционно с операционных показателей и производства. Они падают по всем фронтам

Основная маржа исторически — в пиломатериалах. Пока очень далеки от планов в 3 млн м3 — кажется это нереально в текущих условиях.

В бумаге все так же


( Читать дальше )

Выложили отчет по РСБУ за 1-ый квартал. Прибыль с дочек подняли, а значит, что впереди вероятны дивиденды.



Похоже, что будут выплачены очередные 41 рубль на акцию, доходность вполне может разочаровать — это около 1,5%.



( Читать дальше )

Вышел отчет Озона за 1-ый квартал с кликбейтным заголовком о переходе в прибыльное состояние. 



Сам отчет выглядит достаточно неплохо: маржинальность растет, при этом темпы роста все еще внушительные. 

( Читать дальше )

Денег с дочек все еще не поднимали, чтобы платить дивиденды.

Но чтобы платить нужна рекомендация совета директоров, которых должны выбрать акционеры. Собрания тоже пока нет, на прошлом не было кворума.





Теряем пациента: 



( Читать дальше )

ОГК-2, как её «родственники» по ГЭХ, не публикует отчеты МСФО и РСБУ, но 21.04.23 ТАСС представила некоторые финансовые показатели за 2022г. по РСБУ, а здесь я нашел более подробный отчет за 2022г.:

👉Выручка — 142,92 млрд.руб. (+1,25 % г/г)
👉Себестоимость — 112,58 млрд.руб. (+0,50 % г/г)
👉Прочие расходы— 12,54 млрд.руб. (увеличились в 5 раз г/г (в 2021г. =2,52 млрд.))
👉Прибыль от продаж — 26,41 млрд.руб. (+4,43 % г/г) 
👉Чистая прибыль — 12,09 млрд.руб. (- 43,32 % г/г)

Выручка у компании выросла на 1,25% до 142,92 млрд.руб., посмотрим расшифровку выручки (нашел только здесь, надеюсь верная)


( Читать дальше )

upd. финальная версия текста опубликована в 15:13мск.

Факты:
👉Магнит прекратил публичную активность с начала декабря (последний пост на смартлабе 28 ноября)
👉Акции Магнита с начала года -2% против -1,5% у X5 Retail Group и +22,5% у индекса Мосбиржи
👉Мосбиржа 23 мая приняла решение исключить Магнит из котировальных списков с 25 мая, пересадив акции в листинг 3 уровня «в связи с неустранением Организацией допущенного нарушения по корпоративному управлению в установленный Биржей срок»
👉Весь Магнита в индексе IMOEX составляет около 2%

Слухи:


( Читать дальше )