DXY

Все когда-нибудь ломается. Традиционная теория, что повышение ставок охлаждает и экономику, и инфляцию, не работает. ВВП США в третьем квартале расширился на 4,9%, а 6-месячный PCE в сентябре упал до 2,8%, приблизившись к таргету ФРС. Доходность казначейских облигаций подскочила до 5%, однако ее ралли уже не приводит к укреплению американского доллара как раньше. Стоит ли рассчитывать на сезонную силу EURUSD, когда все старые шаблоны дают сбой?

Рост аппетита к риску, праздничные торговые потоки и закрытие бухгалтерских балансов к концу года обычно делают из гринбэка аутсайдера. Начиная с 2017, он ни разу не закрывал декабрь в зеленой зоне. Сезонная слабость индекса USD начинала проявляться уже на исходе осени: доллар США уходил в минус по итогам четырех из шести ноябрей. Однако в 2023 спреды реальной доходности облигаций и геополитический риск настолько велики, что рассчитывать на этот шаблон вряд ли приходится.

Сезонная динамика доллара США

Рынок готовится к новому шторму. На рубеже осени и зимы его ожидает настолько насыщенный экономический календарь, что новые американские горки по EURUSD выглядят делом решенным. Европейские инфляция и ВВП, заседания Банка Японии и ФРС, а также отчет о рынке труда США за октябрь способны вскружить голову кому угодно.

Все, что не может длиться вечно, когда-нибудь закончится. Впечатляющий рост экономики США, разогнавшейся до 4,9% во втором квартале, не бесконечен. За лето американцы сэкономили меньше, а их реальные доходы упали. Это означает снижение расходов в ближайшие месяцы, и вкупе с войнами в Украине и на Ближнем Востоке и рисками закрытия правительства может привести к экономическим трещинам. Эксперты Wall Street Journal прогнозируют замедление валового внутреннего продукта в Штатах до 0,9%, что уронило доходность трежерис и заставило «медведей» по EURUSD отступить.

Если ФРС надеялась, что 18 месяцев самой агрессивной монетарной рестрикции должны охладить экономику США, то у потребителей было другое мнение. Их расходы в июле-сентябре подскочили на 4%, что ускорило ВВП до максимальной отметки с 2021.

Динамика американской экономики

В Европе дела обстоят существенно хуже, что отметила Кристин Лагард. По ее словам, ЕЦБ видит эффективную передачу монетарной политики экономике еврозоны и особенно в банковском секторе. Вероятнее всего, ставки достигли своего пика, однако Управляющий совет не исключает их повышения. Сейчас, как никогда раньше, следует взять на вооружение политику зависимости от данных. Бездействие – это иногда тоже действие.

#crypto

#BTC

Я никогда не говорил что меня надо слушать, я просто рекомендую прислушаться ) 

Рекомендация была тут 👇👇👇.

smart-lab.ru/blog/tradesignals/950476.php

Мой канал в телеграм: t.me/+9girTCmFI0oxZDZi

#crypto

#TRB +56% 🔥, фиксируем 50% всего объема и пока убираем тейк-профит!!!, стоп оставляем в безубытке!!! Пришли к Глобальному Уровню Фибоначчи 0.5 + рост уже был более чем, я фиксирую 50% ☝️ 

Мой канал в телеграм: t.me/+9girTCmFI0oxZDZi

Рекомендация была тут 👇👇👇.

smart-lab.ru/blog/tradesignals/942513.php

За неделю до очередного заседания ФРС в центре внимания снова становится статистика по США. Вопреки многим ожиданиям, экономика США оказалась довольно устойчивой, даже в условиях очень жесткой денежно-кредитной политике, которая спровоцировала банковский кризис в начале года.  Рынок труда тоже остается довольно сильным, даже на фоне массовых сокращений в ряде компаний. Уровень безработицы с начала года с 3.4% возрос до 3.8%, но по историческим мерках этот показатель невысокий и соответствует средним значениям за последние годы. Экономический рост в США тоже вполне приемлемый, по данным второго квартала он составляет 2.1%, а прогноз на третий квартал – 4.2%.

Впрочем, некоторые секторы экономики все же все же ощущают последствия жесткой денежно-кредитной политики. По данным Bankrate, ставка по 30-летней фиксированной ипотеке в США выросла до самого высокого в нашем веке уровня — 8.03%, низилась до рекордного минимума. Заявки на ипотеку за последнюю неделю сократились на 6.9%, что является наихудшим показателем за последние тридцать лет.

smart-lab.ru/blog/tradesignals/950176.php — первая идея

#metal

#XAUUSD +5283 пункта 🚀, всё выглядит более чем, что сейчас, есть два варианта :

1.стоп ставим в безубыток и наблюдаем

2. (для непослушных)))), фиксируем 50% всего объема и стоп ставим в безубыток, если вы не учитываете риск-менеджмент. Но знайте, если не учитываете РМ, то рынок Вас со-временем накажет.

Мой канал в телеграм: t.me/+9girTCmFI0oxZDZi

👉Основные тезисы, которые прозвучали на вчерашнем выступлении Пауэлла:

● Более сильная экономика может оправдать дальнейшее повышение ставки.
● Значительное ужесточение финансовых условий с более высокой доходностью облигаций может оказать влияние на политику.
● Политика на ограничительном уровне.
● Экономика очень устойчива. Рост превышает долгосрочный тренд — это сюрприз.
● Инфляция все еще слишком высока. Несколько месяцев хороших экономических данных это только начало.
● Сейчас нет точности в том, с какими лагами действует ДКП.
● Мы должны увидеть последствия прошлых повышений ставки.
● Возможно мы вступаем в более инфляционный период, но это трудно предсказать.
● Рост доходностей бондов может быть отчасти из-за QT

👆🏻Goldman Sachs дали своё объяснение ситуации, указывая что заявления Пауэлла и других участников FOMC согласуются с их ожиданиями того, что ФРС сохранит ставку на ноябрьском заседании, и они по-прежнему ожидают, что ставка останется на текущем уровне до IV кв. 2024.
👉Инструмент CME FedWatch Tool

👉С открытия рынка сегодня индекс доллара DXY корректируется после сильного роста в конце прошлой недели. Не смотря на то, что инфляция в США вновь показывает признаки роста, пока мы не слышим новых жестких высказываний от чиновников. Сегодня г-жа Йеллен заявила, что по её мнению, в США могут сохраниться более высокие процентные ставки, но это не точно.

👉Многие аналитики сходятся во мнении, что ФРС закончили цикл повышения ставки. По мере снижения рисков эскалации конфликта на Ближнем Востоке и очередных признаков рецессии, это может оказывать давление на USD.
👉Соотношение покупателей и продавцов в паре EURUSD (вес 52% в DXY) имеет перевес первых: 61,2% покупателей против 38,8% продавцов, что указывает на вероятность продолжения укрепления индекса доллара.
👉 Технически, сейчас цена скорректировалась до уровня поддержки в диапазоне 106.10 — 106.40. Если цене удастся пробить данный уровень вниз, то можно ожидать дальнейшего снижения до следующей поддержки в диапазоне 104.95 — 105.65. Если же уровень устоит, то можно ожидать роста до уровня сопротивления в диапазоне 107.00 — 107.25.