ливермор джесси лауристон

Джесси Ливермор был величайшим трейдером своего времени — когда он играл на фондовом рынке, большинство людей даже не знало о тикерах и биржевой ленте. В итоге к тридцати годам его капитал превысил немыслимые 100 миллионов долларов!

Обвал рынка в октябре 1929 года сделал Ливермора легендой, а его имя навсегда вошло в историю. Тогда всего за неделю акции рухнули более чем на 30%, в результате чего многие инвесторы лишились всех своих сбережений.

Весь Нью-Йорк был взбудоражен сообщениями о самоубийствах трейдеров, и жена Ливермора так же опасалась самого худшего. Поэтому когда он вернулся домой и застал свою супругу в слезах, то сначала не мог понять, что же ее так расстроило.

Когда же Джесси узнал о ее страхах, то рассмеялся и поспешил ее успокоить: «У меня только что был лучший торговый день в моей жизни — мы сказочно богаты и можем делать все, что захотим!»

Всего за один день он увеличил свой капитал со 100 миллионов до 3 миллиардов долларов — «Великий медведь» сделал ставку на падение рынка и стал одним из богатейших людей в мире.

Есть качества, о которых трейдеры любят говорить, но редко следуют им.
Терпение — одно из них. Его часто путают с бездействием. Но для Ливермора это было оружие.

Он мог ждать неделями, наблюдая, как рынок сам себя изматывает.
Он не спешил входить, когда толпа рвалась в позиции, — ждал ещё день, пока цена покажет настоящую силу.
Иногда именно этот день решал всё.

На рынке торопливость стоит денег.
Терпение же даёт власть.
Он терпел убытки, но не терял дисциплины. Каждая ошибка становилась уроком. Каждый выход из позиции — подготовкой к следующему большому входу.

Терпение без мужества превращается в страх.
Мужество без терпения — в безрассудство.
Но вместе — это формула выживания на рынке.

Сегодня, когда каждый хочет результат «здесь и сейчас»,
Ливермор бы, наверное, просто улыбнулся.
Он знал: кто умеет ждать — уже наполовину заработал.

1. Ливермор «обвалил рынок» в 1907 и 1929 годах

Говорят, что именно его шорты разрушили фондовый рынок. На деле он был лишь одним из многих крупных игроков, а кризисы имели системные причины. Но легенда осталась: «один человек может уронить Уолл-стрит».

2. Джон Пирпонт Морган лично умолял его прекратить продавать акции

     «Однажды вечером в «Брэдлиз Бич Клаб» в Палм-Бич Ливермор сидел за ужином напротив Эда Брэдли, только они вдвоем и больше никого. После десерта Брэдли спросил его: Джей Эл, каковы составляющие хорошего биржевого спекулянта?

  -  Эд, это забавный вопрос. А каковы составляющие хорошего игрока? Может у них есть какие-то общие черты?

  -  Я думаю, что есть некоторые различия, Джей Эл.

  — Ну, для спекулянта это – склонность к игре, смелость, способность наблюдать за тем, что происходит, не давая воли эмоциям. Способность подмечать то, чего не замечают другие, и хорошая память для того, чтобы правильно запоминать факты, особенно математические факты. И, наконец, Эд, самое важное – опыт. Умение учиться на ошибках является первостепенным. И нужны все эти качества. Спекулянт может быть очень наблюдательным и обладать хорошей памятью, но не иметь опыта. Или у трейдера может быть опыт, но слабая память, или он может быть ненаблюдательным, или не обладать математическими способностями. Успешный трейдер должен обладать всеми этими качествами, но ключевым – совершенно необходимым для длительного успеха – является, по моему мнению, опыт.

     Две противоположности в мире финансов – Джесси Ливермор и Гетти Грин.

     Про Джесси, я думаю все знают очень много. Это человек, который сделал себя сам. С 5 долларов, взятых у мамы, раскрутился до 100 млн. То, что он всё это потом потерял и покончил с собой мы обсуждать не будем.

     Мало кто знает, что вел он торговлю с плечами 1:50. Погубили его не сами плечи, а то, что в конце его жизни, когда он опять всё потерял, правительство урезало плечи на рынке до 1:3. И именно тот факт, что он больше никогда не сможет раскрутиться с трастового 1 млн до прежних высот, подорвало его.

     Вопрос в другом. И именно тот факт, что Джесси жил всегда на широкую ногу – покупал яхты, роскошные особняки – держит его в поле зрения у всех трейдеров.

     Гетти Грин с шести лет получала от деда 10 центов в день за читку страниц. Все свои накопления с детства относила в банк себе на счет. Когда она окончила престижную школу, отец на выпускной выдал ей крупную сумму денег на покупку выпускного платья. Все эти деньги она отнесла себе на счет в банк, а на выпускной пришла в старом.

Глава 20 — Официальное банкротство — Унизительное положение

Глава 21 — Возвращение к прежнему состоянию — $5 000 000 и погашение долгов

Глава 22 — Война и афера с кофе — Ливермора переигрывают кофейные компании 

1917 год 

Когда президент Вильсон объявил войну Германии 6 апреля 1917 года, вскоре после того, как Конгресс проголосовал за это решение, Джесси Ливермор находился вне рынка и переживал период относительного бездействия. Ливермор предвидел начало войны, но не мог предсказать, как на это отреагирует фондовый рынок. 

Война отнюдь не была неизбежной, и президент Вильсон получил поддержку американского народа только после публикации документа, известного как Телеграмма Циммермана. Она получила такое название, потому что была отправлена Артуром Циммерманом, министром иностранных дел Германии, немецкому послу в Мексике Генриху фон Экардту. В телеграмме предлагалось, что Германия окажет Мексике помощь в аннексии Техаса и других юго-западных территорий, если США вступят в войну против Германии.

Глава 19 — Шесть тяжелых лет — Период бездействия и неудач — потерянное время

Глава 20 — Официальное банкротство — Унизительное положение

Глава 21 — Возвращение к прежнему состоянию — $5 000 000 и погашение долгов

1915-1917 годы

Джесси Ливермор не был человеком, который любил унижаться. Ему не доставляло никакого удовольствия возвращаться в офис шурина Чарльза Пью, известного как Дэн Уильямсон, и почти умолять о предоставлении первоначальных средств, чтобы иметь возможность приступить к торговле. Уильямсон, выслушал его, но на этот раз не выписал чек, на который так рассчитывал Ливермор. Он лишь сказал: «Когда увидишь хорошую возможность и захочешь купить 500 акций, действуй — я не против.»

Ливермор покинул офис более чем раздражённым. Как он сказал: «Признаю, я был зол из-за того, что он не дал мне приличный капитал, но поблагодарил его и ушёл. Он лишил меня возможности заработать много денег, а его контора получила солидные комиссионные с моих сделок. Тем не менее, я понимал, что это был мой шанс вернуться в игру.»