Сегодня получил очередную зарплату и планово совершил покупку дивидендных акций в свой портфель.
Российский рынок акций растёт последние 2 недели. Индекс Мосбиржи закрепился выше важного уровня в 2800п и теперь ему открыта дорога к 3000п!
Фактических позитивных драйверов для роста рынка пока нет, так как ключевая ставка высока, риторика нашего ЦБ остаётся жесткой, СВО продолжается.
Не смотря на это, вчера, 24 сентября, обороты торгов были рекордными за 4 месяца.
На чем же тогда растём?
Возможно, на фоне роста цен на нефть. Чёрное золото за 2 недели прибавило +9%. Также, думаю, есть ожидания, что осенью может появится информация о договоренности между РФ и Украиной по завершению конфликта.
Дивидендная доходность рынка
Стоит отметить, что дивидендная доходность рынка акций РФ сейчас почти максимальная за последние 10 лет! Ожидается, что рынок принесет инвесторам около 9,8% годовых в виде дивидендов за следующие 12 месяцев:
До конца года компания планирует завершить процесс переезда в российскую гавань, поле чего она вернется к выплате дивидендов, которые обещают быть достаточно приличными.
💰 Прежде всего я говорю о так называемом особом дивиденде, который будет сформирован исходя из наколенной ранее кубышки. Ориентировочно, такой дивиденд составит от 640 до 700 рублей на одну акцию. То есть дивидендная доходность составит 16,4-18%. Понятно, что такая доходность будет не постоянной, это разовый фактор.
💰Постоянная дивидендная доходность будет зависеть от чистой прибыли, ведь дивидендная политика предусматривает ежегодное направление на выплату дивидендов от 60% до 100% от скорректированной чистой прибыли.
✅Поддержку бумагам будет оказывать утверждённая программа обратного выкупа акций. Buyback составит до 10 млрд. рублей сроком на 12 месяцев с момента редомициляции.
✅Дефицит кадров в России, а также отсутствие долга у Хэдхантера также являются важными факторами роста цены акций компании.
Компания сообщила, что после переезда в Россию, который планируется завершить до конца года, она намерена выплатить особый дивиденд в размере 640-700 руб. на акцию. В дальнейшем Хэдхантер планирует направлять на дивиденды от 60 до 100% от скорректированной чистой прибыли.
Кроме этого, компания утвердила программу обратного выкупа акций объемом до 10 млрд рублей и продолжительностью до года.
Мы допускаем навес продаж на старте торгов, однако, на наш взгляд, он будет быстро устранен из-за очевидных перспектив компании. Хэдхантер активно растет, при этом сохраняя двузначный уровень рентабельности. Рост активности в сфере найма поддержит результаты и дальше.
Доходность особого дивиденда (по ценам на последний день торгов) составляет порядка 16-18%. Мы считаем, что акции привлекательны для долгосрочных инвесторов. Наш таргет на 12 месяцев — 5138 руб. Он может быть повышен после публикации отчетности за III кв.
Больше инвестидей и актуальных комментариев об инвестициях и экономике в телеграм-канале ПСБ Аналитика https://t.me/macroresearch
Ключевые результаты Группы Аэрофлот в августе 2024 г.:
✈️ Объём перевозок увеличился на 13,4% по сравнению с августом 2023 г. и составил 5,9 млн пассажиров.
✈️ На внутренних линиях перевезено 4,7 млн пассажиров, на 10,4% больше, чем в августе 2023 г.
✈️ На международных линиях перевозки выросли на 27,5%, до 1,2 млн пассажиров.
✈️ Пассажирооборот увеличился на 15,8%, предельный пассажирооборот — на 13,5%.
✈️ Процент занятости пассажирских кресел составил 93,6%, увеличившись на 1,9 п.п. год к году; на внутренних линиях показатель вырос на 1,1 п.п. и достиг 94,1%.
Низкая база 2023 г. даёт о себе знать, по сути компания «обязана» показывать результаты на десятки % лучше, чем годом ранее. В финансовом блоке это тоже отражается, компания вышла на прибыль, но благодаря разовым эффектам и помощи государства, об этом тоже не стоит забывать. Главное, что нужно знать о компании:
✈️ Эмитент зависим от государства (доля в 73,8% находится на счетах ФНБ). Аэрофлот провёл две доп. эмиссии, последнею в июле 2022г., в результате которой было размещено 1,5 млрд обыкновенных акций, как итог собственный капитал компании продолжает оставаться в отрицательной зоне и составляет -44,1₽ млрд.
Дорогие подписчики, уже как второй день подряд акции Газпрома демонстрируют стремительный рост и прибавили порядка 13%. Конечно же, не обошлось без информационного сопровождения, а именно того, что по информации Bloomberg с 2025 года Газпрому снизят налоги. Давайте разберемся со всем по порядку, а для начала взглянем на финансовые результаты компании за I полугодие 2024 года:
— Выручка: 5,1 трлн руб (+23,7% г/г)
— EBITDA: 1,5 трлн руб (+30,7% г/г)
— Чистая прибыль: 1,1 трлн руб (+252% г/г)
Телеграм канал Фундаменталка — обзоры компаний, ключевых новостей фондового рынка РФ
📈 Как видно по ключевым финансовым показателям, результаты Газпрома демонстрируют неплохое восстановление. Выручка увеличилась на 23,7% г/г за счёт продаж сырой нефти, финансовые доходы компании вышли из убыточного состояния, что в конечном итоге сказалось на существенном росте чистой прибыли на 252% г/г. В формировании хороших финансовых результатах во многом помогла «Сахалинской Энергии», которая поспособствовала росту экспортных поставок Газпрома на +1,2% г/г.
Без преувеличения, исторический момент. Отличная, созданная с «0», российская ИТ-компания, с 27-летней историей, вернулась в «родную гавань» и начала выплачивать дивиденды!
Пусть дивиденды и не большие, но всё же это все равно очень приятно. Для растущих компаний, которые все средства вкладывают в развитие — это нормально.
Вот когда они уже не смогут так эффективно вкладывать средства, и так бодро расти, целесообразным будет большую часть средств направлять на выплату акционерам (но надеюсь, что это случится не скоро).
Пока Яндекс радует и переездом, и дивидендами и своим активным развитием. Без преувеличения — флагман российского ИТ сектора.
Если далее будут грамотно делать выплаты дивидендов, ежегодно, понемногу их увеличивая, то вполне смогут через 10 лет получить звание дивидендного аристократа (эх, мечты, мечты)).
В общем, всех причастных с почином!
Планирую постепенно наращивать позицию по русскому Яндекс.
24.09.2024 Станислав Райт — Русский Инвестор
Больше месяца у нас не было новых IPO, и вот разработчик ПО с замысловатым названием Аренадата объявил о выходе на биржу. Слухи об этом ходили ещё с прошлого года, и вчера компания наконец объявила параметры первичного размещения. Подать заявку на IPO можно до 30 сентября, а уже 1 октября акции будут допущены к торгам.
🔥Подготовил авторский разбор предстоящего IPO — как всегда, честно, коротко и по делу.
Все важные новости и обзоры самых актуальных инвестиционных инструментов можно найти в моем телеграм-канале. Подписывайтесь!
Arenadata — российский разработчик ПО и лидер по количеству коммерческих внедрений на рынке систем управления и обработки данных. Ген. директор с 2023 г. — Максим Пустовой (бывший CEO Позитив Текнолоджис).
💎Продукты и услуги группы используют крупнейшие компании России в ключевых отраслях экономики. В числе клиентов: X5 Group, Магнит, «Вкусно – и точка», Газпромбанк, Зарубежнефть и многие другие.