акции Сша

Что за компании, которые скупают в конгрессе и которые имеют сильное лобби? Это DG, DV, FTNT, XOM. 

Если переложить все это на текущие конфликты в мире, то как-то все странно складывается в довольно простой пазл, не находите? 

Где смотреть то, что скупают в конгрессе США показал тут

Всем спортивный вторник! Выпуск 313

Рубль был бы не рублем, если б перед уже существенным движением вниз не свозил сначала всех наверх, зайдя выше уже 102 рублей к доллару и тем самым вроде как дав надежду что ослабление продолжится, а потому уже пошел в укрепление и даже зашел в 2х значную зону. Технически теперь вчерашняя свеча выглядит более разворотной чем пятничная, но опять же поболтать еще может и курс нашей валюты еще может легко сходить за 100, но глобально разворот все четче вырисовывается. Так же эксперты отмечают, что физики после двух месяцев продажи валюты в сентябре перешли к ее чистой покупке. А раз толпа стала наконец доллар тарить, то значит доллар свое укрепление завершает, и сейчас должна пойти обратная тенденция, ибо толпа чаще всего массового покупает на хаях и продает на минимумах, поэтому это сигнал тоже к развороту.

На рынке российских облигаций относительно неспокойно. С одной стороны индекс госбондов продолжает снижаться 4ю неделю к ряду, да и до этого не сказать что он сильно рос.

Всем понедельник! Выпуск 312

В пятницу вышел достаточно интересный отчет о занятости, в котором количество новых рабочих мест в несельскохозяйственном секторе вышло почти в 2 раза больше ожидаемых, что является хорошим знаком для экономики и плохим для рынков. И в момент публикации индексы неплохо вмочили, однако потом ветер переменился, потому как данные о росте минимальной заработной платы оказались меньше ожиданий и минимальные за последнее время, а это влияет на потребительские расходы и соответственно на инфляцию на которую пристально смотрит ФРС. Кароче противоречивые данные были по итогам восприняты позитивно, потому что индексы, отыграли падение и закрыли пятницу, а вместе с ней и неделю в минимальный, но плюс. Это важный и хороший позитивный сигнал, потому что индексы таким образом прервали 4х недельную серию снижения, и на радость быкам хоть и не надолго на рынке включился RISK ON.

 
Выходные конечно выдались непростые снова врубилась печальная геополитики в виде военных действий на ближнем Востоке, но опять же думаю это мало повлияет на позитивный настрой в начале этой недели и американские индексы отскочив к своим ожидаемым целям, могут продолжить движение вверх, хотя сейчас фьючи стоят в небольшом минусе, то есть пятничное настроение было все таки подпорчено.

Начну с того, что напомню постулаты вводной в октябрь: октябрь — это месяц быстрой смены направлений тренда, это месяц сбора мозаики для предстоящего решения ФРС на заседании 1 ноября.
Желание ФРС и администрации Байдена развернуть долговой рынок очевидно, ибо падение долгового рынка угрожает бюджету через рост стоимости заимствований и может чрезмерно подорвать экономику через рост стоимости кредитов, причем настолько, что возвращение к росту до выборов в ноябре 2024 года станет сложной задачей даже при начале снижения ставок ФРС с весны 2024 года.
Задача понятна, особенно с точки зрения Йеллен и Байдена, но Пауэлл тоже не хочет стать первым в истории главой ФРС, который не смог вернуть инфляцию к цели.
До прошлой недели у компании ФРС+администрации Байдена все достаточно успешно складывалось: инфляция снижалась, рост рабочих мест на протяжении нескольких месяцев упал ниже заветной цифры в 200К, вакансии JOLTs отвесно сокращались.
Данные прошлой недели стали громом среди ясного неба: резкий рост вакансий JOLTs на фоне низкого количества заявок по безработице, а сентябрьский нонфарм вместе с ревизией добавил 455 новых рабочих мест.

Всем привет! Вы на канале БКС Мир инвестиций, это шоу Без плохих новостей. С вами — Максим Шеин. Главная тема выпуска — доллар превысил сто рублей. Расскажу, как на это реагировать инвестору. 

Главная тема

На этой неделе доллар вновь преодолел отметку в 100 рублей. На табло трехзначная цифра. Подходили к ней осторожно, так как участники рынка ждали реакции со стороны Центробанка или Минфина. Но ее не последовало. Более того, пресс-секретарь президента Дмитрий Песков напомнил, что мы живем в рублевой зоне, поэтому такое чрезмерное внимание к курсу доллара возможно с эмоциональной точки зрения, но, скорее, это рудименты прошлого. Рынок, видимо, воспринял это как сигнал того, что у властей нет намерения любой ценой удержать курс ниже 100 рублей. Или предпринятых мер для стабилизации курса уже достаточно.

Неделька выдалась веселой.
Она проходила с моей точки зрения в двух плоскостях.
Первая – реакция рынка на экономические отчеты США.
Для удобства я нанесла те отчеты США, на которые была реакция рынка, на график Насдака100, это все отчеты по рынку труда: JOLTs, ADP, недельные заявки по безработице и нонфарм США.
Все отчеты по рынку труда вышли сильными, за исключением ADP, но и так всем известно, что ADP далек от официальных данных.

Вторая часть касалась внутренних процессов внутри администрации Байдена, ФРС и вообще перспектив экономики США со всей этой политикой, как монетарной, так и фискальной.
Очевидно, что уже никого не устраивает падение долгового рынка США, это бьет по бюджету, приводит к огромным убыткам ФРС (тоже бюджету) и втягивает США в долговой кризис.
ФРС ещё в 2013 году выучила урок о том, что нельзя падение долгового рынка пускать на самотек, но тогда ещё был внешний спрос, а сейчас внешнего спроса нет, и скоро внутренний закончится, ибо избыточные резервы уменьшаются со страшной силой и на сегодня составили 1,283461 трлн долларов:

Президент США Джо Байден в пятницу в трех словах подвел итог более сильному, чем ожидалось, отчету о занятости, который в итоге стал основой сегодняшнего роста фондового рынка.

Он рекламировал более сильный, чем ожидалось, сентябрьский отчет о занятости, который показал, что в прошлом месяце прием на работу ускорился на 336 000 рабочих мест. Отмечая уровень безработицы, который остается ниже 4% в течение 20 месяцев подряд, и прирост рабочей силы за счет женщин, меньшинств и маргинализированных работников, Байден приписал эту силу усилиям своей администрации по «байденомике». 
Экономика США добавила 336 000 рабочих мест в прошлом месяце, что выше ожиданий экономистов в 170 000 рабочих мест. 

Средняя почасовая заработная плата выросла на 0,2% в прошлом месяце по сравнению с августом, что ниже прошлогоднего роста на 4,2%. Это ниже ожиданий экономистов относительно ежемесячного увеличения на 0,3% и годового прироста на 4,3%. Доходность казначейских облигаций также отступила от многолетних максимумов, ослабив давление на акции.

📱Twilio — ключевой игрок на рынке Communications PaaS, который активно развивается благодаря продолжающемуся внедрению удаленных рабочих условий и улучшенным API-возможностям.

🟢Драйверы роста компании:

-Рост рынка UCaaS: Ожидается, что глобальный рынок объединенной коммуникации как услуги (UCaaS) будет расти на 13% ежегодно, достигая $69,9 млрд к 2028 году.

-Хорошие финансовые показатели: во II квартале 2023 года выручка увеличилась на 10% г/г, составив 1,1 млрд $

-Приобретение Segment: Twilio продолжает получать выгоду от своего предложения по платформе управления данными клиентов (CDP), добавленного через приобретение Segment. Ожидается, что Segment будет активно расти в ближайшем будущем.

🔴 Ключевые риски:

— Конкуренция

— Зависимость от тренда на удаленную работу

📌 Несмотря на риски, мы видим в акциях Twilio потенциал для роста. Акции с начала года в боковом тренде и торгуются ниже MA200. Накопленная за сентябрь перепроданность дает шанс на отскок. Ближашими целями выступают отмеки 63-65 долларов за акцию.