Друзья, всем привет!
Сегодня по итогам торговой сессии 16 апреля мы наблюдали небольшой осткок акций на фондовом рынке Московской биржи после вчерашней распродажи. Индекс Мосбиржи вырос на 0,64% до 2550,84п. Индекс РТС вырос на 1,91% до 1087,80п. Американские индексы показали нейтральную динамику и торгуются ±1% от открытия дня. Нефть марки Brent к концу торговой сессии начинает восстанавливаться и торгуется +0,33% на отметке $27,78 за баррель.
На мой взгляд распродажа еще впереди, поэтому торговый план остается прежним.
Торговый план на 17 апреля 2020 года — акции ММВБ
Видеообзор на 17 апреля 2020 года на моем канале ютуб
Доброе утро!
📌 Пять крупных американских банков отчитались за последние два дня. Акции 4 из 5 подешевели после отчётов (JPM, WFC, C, BAC). Банки сообщили о списании от 0,4% до 0,6% кредитного портфеля, что привело к снижению чистой прибыли в среднем на 60% г/г (за исключением WFC, чья чистая прибыль упала на 99%).
📌 Акции Goldman Sachs (GS US) подорожали. Из-за относительно небольшого кредитного портфеля ($107 млрд против $770-1040 млрд у других банков) даже более существенные списания (0,9% кредитного портфеля) выглядят не столь критичными на фоне роста выручки от инвестиционных услуг на 28% г/г.
📌 Рост заболеваемости коронавирусом в США ускорился до 4,8% против 4,4% днем ранее.
📌 Мартовские розничные продажи бензина в США упали на 17% г/г — настолько сильно упал спрос еще до полного карантина. Цена WTI вчера упала до 18-летнего минимума.
📌 Крупные американские производители выступают против любых производственных ограничений. Представляется маловероятным, что Техас или другие штаты введут такие ограничения. Это привело к расширению спреда между американскими и другими эталонными сортами нефти.
Белый дом может заплатить американским производителям нефти за сокращение добычи, предполагают неназванные чиновники, основываясь на планах Минэнерго США. В зависимости от нюансов, план может оказать как положительное, так и отрицательное влияние на цены в краткосрочной перспективе, но скорее всего будет негативен в более долгосрочной перспективе за счет предлагаемых субсидий отрасли. Важный момент — вряд ли демократы в Конгрессе поддержат его.
Всех приветствую.
S&P500 провалился обратно в ступеньку, с которой пытался сделать выход. Самое классное, что прежде чем упасть, он дал шикарную точку входа в шорт. Сейчас все падение выглядит как провокация. Но если она такой является, цене не сильно нужно уходить ниже вчерашних минимумов. Если цена пойдет дальше, возможно следующая остановка будет в районе 2700.
1. RTS
РТС так и не остановился на тесте последней провокации, что и привело к таком глубокому падения. Пока что жду еще один импульс падения, после чего еще одну попытку поставить максимумы этого месяца и уйти выше 116.
2. EUR/USD:
Зона баланса: 74 754 — 76 090.
Бифуркационная зона: ценовым уровнем проторговки является 75 137.
Short сценарий: шортовыми уровнями дисбаланса необходимо обозначить 74 623, 74 096.
Long сценарий: лонговыми уровнями дисбаланса являются 75 669, 76 198.
Доброе утро!
📌 Американские банки JPMorgan (JPM US) и Wells Fargo (WFC US) отчитались за 1 кв.2020 г. Несмотря на позитивное открытие торгов акциями, день закрыли в минусе.
📌 JPM отразил формирование резерва на покрытие убытков в размере $8,3 млрд (против $1,6 млрд в 1 кв.19). Чистая прибыль в результате упала почти на 70% г/г. Созданный резерв составляет 0,8% от кредитного портфеля банка ($960 млрд) и 3,4% от балансовой стоимости — это иллюстрирует чувствительность банков к изменению экономических условиям. При этом очевидно, что 2 кв 2020 будет хуже, чем 1 кв 2020.
Обновленный консенсус-прогноз EPS на 2020 год составляет около $5,3 — вдвое ниже результата 2019 года в $10,75.
📌 JPM не объявлял об отказе от выплат дивидендов и аналитики по-прежнему ожидают выплаты на уровне 2019 года (дивдоходность 3,6%).
📌 Bank of America (BAC US), Citigroup (C US) и Goldman Sachs (GS US) отчитываются сегодня. Goldman Sachs меньше других позиционирован на кредитование и имеет максимальную долю доходов от операций с ценными бумагами. Он может показать лучший результат, если не будет потерь по портфелю ценных бумаг. GS торгуется на уровне 0,8 x P/B.
По итогам прошедших торгов американские биржевые площадки закрылись ростом. Индекс широкого рынка S&P 500 вырос на 3,06%, закрывшись на отметке 2846,06 пункта; промышленный индекс Dow Jones прибавил 2,39%, высокотехнологичный NASDAQ поднялся на 3,95%. Доходность 10-летних казначейских облигаций США снизилась на два базисных пункта, до 0,75%. Доходность 10-летних облигаций Германии просела на три базисных пункта, до −0,38%.
Поводом для мажорных настроений стали надежды инвесторов на скорое ослабление карантинных мер. Советник Белого дома Ларри Кудлоу заявил, что в ближайшие дни Дональд Трамп сделает ряд заявлений о планах по перезапуску американской экономики на фоне стабилизации ситуации с эпидемией коронавируса. Согласно проведенному экспертами Bank of America опросу, пессимизм инвесторов по поводу экономического ущерба от пандемии находится на экстремальном уровне, в то время как денежные позиции игроков находятся на самом высоком уровне с момента террористических атак 9/11.
Всех приветствую.
S&P500 сипи пошел дальше вверх. Баланс лонг продолжается и, видимо, западный лидер даже не думает делать провокацию к 2600. Пока идет тренд, лучше просто присоединяться к лонгу, правда при таком очевидном тренде, лучше искать точки входа на младшем ТФ.
1. RTS
РТС пока что продолжает пилиться в том же диапазоне, в котором торговал последние три сессии. Сегодня жду движения к нижней границе боковика, а уже после реакции, либо вовсе ее отсутствии, можно будет прогнозировать дальнейшее развитие ситуации.
2. EUR/USD: