Американские горки

Ну что, есть пробитие! Индекс вчера днём впервые за много месяцев наконец коснулся 3000 п. и даже в моменте ушел немного ниже.

Триггером к проколу этой важнейшей психологической отметки, которая выступает мощной поддержкой широкому рынку вот уже в течение целого года, стала публикация резюме ЦБ с комментариями обсуждения ключевой ставки с последнего заседания.

Чтобы не пропустить самое важное интересное из мира финансов и инвестиций, подписывайтесь на телеграм-канал с авторской аналитикой и инвест-юмором.

👊Готовимся к жесткой игре

Главная новость, из-за которой мы увидели кратковременную панику на бирже — для нас с вами уже давно НЕ новость. Регулятор признал, что вероятность подъёма ключевой ставки возросла. ЦБ допускает, что может СУЩЕСТВЕННО повысить ключевую ставку в июле, если получит убедительные данные реализации «альтернативного сценария» в экономике.

Что это за альтернативный сценарий? Тот самый абсурд, который творится в экономике РФ сейчас.

( Читать дальше )

увидим ли мы в этот раз такое предупреждение или сразу с горки вниз ?

В 17.55 мск 20 декабря ЦБ выдал неизвестному участнику 97,395 млрд рублей через «валютный своп».

Спустя пять минут на рынке началась скупка валюты. Две трети заявок на продажу долларов, зарегистрированных биржей на тот момент, были сметены меньше чем за час, а курс подскочил выше 68.

В тот же день тот же получатель рублевого кредита разметил в ЦБ 386 млн долларов, отмечают аналитики Сбербанк CIB.

В пятницу покупатель (американский фонд) снова вернулся на рынок около 19.00 мск. За полтора часа из 1183 заявок на продажу долларов на рынке осталось лишь 730, а курс пробил 69 рублей.

 
Давненько нам такого не показывали, я прямо помолодел лет на 10, хехе.

В конце марта индекс ММВБ находится в диапазоне 1610 -1670 пунктов. Вчерашняя попытка пробить нижнюю границу диапазона попыткой не увенчалось. Наш рынок лишен идейности. Рубль стал укрепляться – девальвационный драйвер роста больше не работает, а дивидендный драйвер заработает только в апреле. В первом квартале игра  сделана. В начале второго квартала рынок получит свежие деньги – жизнь будет веселее.


На графике индекса MSCI Russia Capped в июле прошлого года сформировался понижательный тренд, который «быки» безуспешно пытаются пробить. В апреле они решат эту задачу, и мы увидим весеннее ралли (возможно до февральских максимумов).  Апрель будет интересным месяцем и на рынке нефти. В этом месяце Агентство энергетической информации США прогнозирует переход к нулевому росту добычи. Сланцевая революция начинает буксовать. Согласно данным от Baker Haghes количество работающих буровых установок в США  за 4 месяца снизилось более чем на 40%. В Канаде обвал числа работающих буровых еще более впечатляющий. От максимума их число сократилось в 2,5 раза.

( Читать дальше )

 
Сегодня пятница. 20.06.2014.
Фунт (GBP/USD)
График Н4

По паре GBP/USD картинка остается «бычьей»,  полностью отрабатывается наш сценарий 2, пока пара находится выше ядра июньского контракта и, теперь, выше 1,7000 можно думать только о покупках от отката.
Как мы вчера и говорили, тенденция сохраняется и ни о каких продажах речь не идет. Сейчас происходит очередная аккумуляция торговой позиции, вероятность распределение в сторону покупок остается намного выше.

( Читать дальше )

Решение Европейского Центрального Банка снизить базовую процентную ставку с 0.25 до 0.15% годовых, а так же впервые в истории Еврозоны депозитную ставку с 0.0 до -0.1%, фактически попытка заставить евро падать без оглядки назад.


В четверг, после объявления о решении ЕЦБ по базовой процентной ставке, евро лишь слегка опустилось ниже уровня 1.3600. А вот снижение депозитной ставки до отрицательной создало американские горки на рынке: за 2 часа, во время и после пресс-конференции ЕЦБ, курс евро обвалился до уровня 1.35, после чего вернулся к прежним значениям на уровне 1.36.


Рис 1. Дневной период, EUR/USD

Помимо всего прочего во время пресс-конференции было объявлено, что ЕЦБ запускает программу долгосрочного кредитования для банков (TLTRO), которая по большому счету ещё одна программа LTRO.

( Читать дальше )

 
Сегодня вторник. 10.06.2014.
Евро (EUR/USD)
График Н4

По паре EUR/USD продолжается нисходящая динамика, никаких предпосылок для разворота пока нет, следовательно нужно двигаться вместе с рынком по пути нисходящей тенденции. 
Отрабатывается наш сценарий  (1), при котором на отскоках от уровня сопротивления продолжается поход вниз, мы уже достигли уровня поддержки 1, вероятно движение продолжится вплоть до уровня поддержки 2: 1,3535 — 1,3555.

( Читать дальше )