Акции сша

Seagen (SGEN) отчиталась за 1 кв. 2021 г. (1Q21) 29 апреля.

Summary. Выручка $331,98 млн, EPS -$0,67. Консенсус-прогноз аналитиков: выручка $336,97 млн и EPS -$0,61.

Выручка взлетела на 41,6% до $331,98 млн. Чистый убыток сократился со $168,4 млн в 1Q20 до $121,4 млн в 1Q21. Чистый убыток в расчёте на 1 акцию (EPS) -$0,67 в сравнении с убытком -$0,98 в 1Q20. Аналитики в среднем ожидали выручку $336,97 млн и убыток на 1 акцию -$0,61. На конец квартала денежные средства и эквиваленты и к/с фин.вложения $2,53 млрд. Чистый долг отрицательный.

Результаты по препаратам. Чистая выручка от Adcetris (brentuximab vedotin) снизилась на 1% до $162,6 млн. Adcetris применяется для лечения различных форм лимфомы Ходжина и анапластической крупноклеточной лимфомы. Продажи Padcev (enfortumab vedotin-ejfv) взлетели более чем в 2 раза до $69,8 млн. Padcev – препарат для лечения локально прогрессирующего или метастатического уротелиального рака. Выручка от Tukysa (tucatinib) составила $70,3 млн, годом ранее продаж не было. Tukysa применяется при лечении рака молочной железы. Поступления от роялти составили $27,2 млн, что на 33% выше, чем в 1Q20. В основном роялти получены от продаж Adcetris за пределами США, права на которые принадлежат Takeda.

Держу в своем портфеле эту компанию, сейчас акции достигли уровня апреля 2020 года и это замечательно!!! Когда дорогая бумага уходит в боковик и бьется в нем в неспешных конвульсиях это позволяет ей «остыть», снизить стоимостные мультипликаторы (с одной стороны), а с другой, боковик это можно сказать идеальная формация как для инвесторов, так и для спекулянтов: у одних есть возможность набирать и накапливать бумагу, а у других еще и скидывать и снова заходить :))

Честно скажу когда купил первую акцию в марте 2021 года по цене $498, то сделал лишь «беглый» анализ по investing.com Недавно докупил еще одну по цене $442. Акции дорогие в прямом и переносном смысле, так что просадка может еще иметь продолжение, а мои ресурсы носят ограниченный характер, поэтому докупать бумагу особо не смогу (ну может еще пару штук и все). Поэтому решил покопаться «в потрохах» дабы иметь более обстоятельное мнение о предмете. Это как раз тот случай, когда больше знаешь – крепче спишь, ибо понимание бизнеса, его рентабельности и перспективности на будущее время укрепляет внутреннюю решимость пересидеть просадку.

 🔹 Hologic, Inc. разрабатывает, производит и поставляет диагностическую продукцию, медицинские системы визуализации и хирургические препараты для здоровья женщин посредством раннего обнаружения и лечения. Компания проводит молекулярно-диагностические анализы Aptima для выявления инфекционных микроорганизмов; количественные тесты вирусной нагрузки Aptima на ВИЧ, гепатит С и гепатит В; анализы Aptima SARS-CoV-2 и Panther Fusion SARS-CoV-2 для выявления SARS-CoV-2; быстрый тест на фибронектин плода, помогающий врачам оценить риск преждевременных родов; диагностические тесты для выявления стрептококка группы B. Компания также предлагает услуги по визуализации и анализу молочной железы.

Как видите список внушительный.

Walt Disney (DIS) отчиталась за 2 квартал финансового 2021 г. (2Q FY21), закончившийся 03.04.2021. Выручка упала на 13,4% до $15,6 млрд. Прибыль на 1 акцию (diluted EPS) составила 79 центов против 60 центов за 2Q FY20. Аналитики, опрошенные Refinitiv, ожидали в среднем $15,86 млрд и 26 центов, соответственно. Чистый долг сократился на $951 млн в сравнении с 1Q FY20 и равен $40,26 млрд. Свободный денежный поток (FCF) упал в 3 раза до $623 млн.

Результаты по сегментам. Направление «Медиа и развлечения» (“Media and Entertainment Distribution”) прибавило 0,6%, выручка составила $12,44 млрд. Продажи под-сегмента «продажи напрямую потребителю» (“Direct-to-Consumer”) взлетели на 59% до $4 млрд. Сюда входят доходы от подписки на стриминговые сервисы (video on demand, VoD). Число платных подписчиков Disney+ выросло до 103,6 млн в сравнении с 94,9 млн в предыдущем квартале (+9,2% кв/кв), а годом ранее было 33,5 млн. Аналитики прогнозировали в среднем 110,3 млн подписчиков.

При этом средняя месячная выручка в расчете на 1 подписчика Disney+ упала на 29% до $3,99. В 1Q FY21 было $4,03 Число платных подписчиков ESPN+ выросло с 12,1 млн в 1Q FY21 до 13,8 млн в отчетном квартале. У сервиса Hulu 41,6 млн против 39,4 млн в 1Q FY21. Итого на стриминговых (VoD) сервисах компании теперь итого 159 млн подписчиков, в предыдущем квартале было 146,4 млн.

Акции USE отскочили после резкого падения в начале этой недели. Индекс Доу-Джонса, S&P 500. А индекс Nasdaq 100 вырос более чем на 1%, поскольку инвесторы бросились покупать мусорные бумаги. Они также выросли во время фьючерсного рынка. Данные, опубликованные США, нарисовали картину экономики, которая находится в режиме восстановления. Первоначальные заявки на пособие по безработице снизились с 507 000 на предыдущей неделе до 473 000. Продолжающиеся претензии также сократились с 3,7 миллиона до 3,6 миллиона. Данные показывают, что рынок труда становится напряженным. Даже такие компании, как McDonald's, повысили свою заработную плату, чтобы привлечь работников.

Между тем, все еще существуют некоторые опасения по поводу инфляции. В среду данные показали, что общий и базовый индекс потребительских цен (ИПЦ) выросли на 4,2% и 2,3% соответственно. Компании также сталкиваются с инфляционным давлением, о чем свидетельствуют данные индекса цен производителей. Опубликованные вчера данные показали, что индекс потребительских цен вырос на 0,6% в апреле и на 6,2% в годовом исчислении. Аналогичным образом, базовый ИЦП увеличился на 0,7% и на 4,1% в годовом исчислении. Эти цифры застали врасплох многих участников рынка, включая некоторых чиновников ФРС. Однако есть надежда, что продолжающееся более высокое инфляционное давление будет временным.

PayPal – мировой лидер в сфере цифровых (электронных) платежей. Технологическая платформа компании используется продавцами и покупателями во всём мире. К платформе PayPal подключено 392 млн активных аккаунтов, из которых 361 млн аккаунтов потребителей и 31 млн аккаунтов продавцов. (377 млн активных аккаунтов в 4 кв. 2020). Среднее число транзакций в расчёте на 1 аккаунт в 2020 г. было равно 40,9. А в 1 кв. 2021 г. (1q21) этот показатель 42,2. Итого в 1q21 обработано 4,4 млрд транзакций. PayPal работает в более чем 200 странах мира. Основную выручку компания получает в виде комиссий за транзакции: покупку товаров или услуг, мгновенные переводы, конвертация в иностранную валюту и др. операции. При этом не взимается комиссия за пополнение счёта и вывод средств.

Выручка PayPal зависит от совокупного объёма платежей (total payment volume, TPV), которые проходят через платформу компании. В 2020 г. TPV составил $936 млрд, что на 31% выше, чем в 2019 г. За 1 кв. 2021 г. TPV взлетел на 50% до $285 млрд. TPV за последние 4 квартала превысил $1 трлн.

Кроме комиссий за проведение транзакций, у PayPal есть выручка от различных сервисов (value added services). Сюда входят доходы от подписок, кредитов фирмам и людям, различных партнёрств, реферальные комиссии, иные сервисы для юридических и физических лиц.  

6 мая Regeneron Pharmaceuticals (REGN) отчиталась за 1 кв. 2021 г. (1q21). Выручка за квартал взлетела на 38,3% до $2,53 млрд. Скорректированная чистая прибыль в расчёте на 1 акцию (Adjusted EPS) $9,89 против $6,6 в 1q20. Аналитики прогнозировали в среднем выручку $2,56 млрд и EPS $9,03. Продажи коктейля антител (REGEN-COV) для лечения коронавируса, который был одобрен в США в ноябре 2020, составили $262 млн. Выручка без учёта REGEN-COV выросла на 20% г/г. Денежные средства и к/с фин.вложения на конец 1q21 составили $7,05 млрд. Чистый долг отрицательный.

Результаты по препаратам. Продажи Eylea (aflibercept) выросли на 14,9% до $1,35 млрд. Eylea применяется для лечения неоваскулярной (влажной формы) возрастной макулярной дегенерации, снижения остроты зрения. Выручка по препарату Dupixent (dupilumab) взлетела на 48% до $1,2 млрд. Применяется для лечения экземы (атопического дерматита). Продуктовую выручку в отчётности отражает Sanofi, а у Regeneron доходы от dupixent отражены как collaboration revenue. Препарат Libtayo (cemiplimab-rwlc) принёс компании $69 млн по сравнению с $62 млн в 1q20. Выручка от Praluent (alirocumab) за квартал $43 млн, годом ранее продаж не было.

В апреле Boeing (BA) поставила заказчикам 17 самолетов, 4 из которых пришлись на Boeing 737 MAX, месяцем ранее было 19 самолетов этой модели. Причина снижения в очередных технических сложностях с самолетами компании, теперь с электрикой. Наибольший вклад в поставки внесли 9 самолетов 787 Dreamliner, также были поставлены 2 самолета 767 и 2 грузовых 777. За первые 4 месяца 2021 г. компания поставила 77 самолетов.

В апреле Boeing получила заказы на 25 самолетов из которых 5 грузовых 777 для Silk Way West Airlines, 14 самолетов 737 для Dubai Aerospace Enterprise и еще по 3 самолета 737 для Air Lease Corp и клиента, пожелавшего остаться неизвестным. В этом же месяце компания получила отказы от заказов на 17 самолетов 737 MAX. То есть общий портфель заказов (backlog) на конец апреля вырос на 8 самолетов и сейчас составляет 4 045 самолетов.

В апреле Airbus (Euronext: AIR) поставила 45 самолетов, из которых 3 A220, 2 A330neo, 6 A350 и 34 A320s. В первом квартале компания поставила 125 самолетов, 105 из которых приходятся на A320s. В апреле компания получила 48 новых заказов, все на семейство А320neo. Наибольший заказ получен от американской (!) Delta Air Lines (DAL) — 25 самолетов A321neo. При этом в апреле Airbus сообщила об отмене заказов на 22 самолета, таким образом чистый объем заказов + 26 самолетов.

Рынки продолжают расти, поэтому посвящаем новый выпуск на нашем YouTube-канале «Деньги не спят» поиску крутых инвестиционных идей. 

Василий Олейник добавил в свой портфель несколько интересных акций, по которым ждёт — вжух! — роста на 100 процентов и больше. Разбираем их, а также множество компаний, которые отчитались на этой неделе.

Смотрите видео, вдохновляйтесь идеями и подписывайтесь на канал, если ещё не сделали этого. Хороших выходных!

В четверг после закрытия основных торгов в США Square (SQ) опубликовала отчёт за 1 кв. 2021 г. (1q21). Выручка Square взлетела в 3,66 раза до $5,06 млрд. Выручка без учёта биткоина выросла на 43,8% до $1,55 млрд. Чистая прибыль по GAAP за квартал $39 млн против убытка $106 млн. GAAP diluted EPS $0,08, годом ранее -$0,24. Скорректированная прибыль в расчёте на 1 акцию (non-GAAP diluted EPS) $0,41 по сравнению с убытком 2 цента годом ранее. Результаты намного превзошли ожидания Wall Street. Аналитики, опрошенные Refinitiv, в среднем прогнозировали, что выручка составит $3,36 млрд, GAAP убыток 10 центов и non-GAAP diluted EPS $0,16. Скорректированная EBITDA (Adjusted EBITDA) $236 млн по сравнению $9,3 млн в 1q20.

Выручка, связанная с обработкой транзакций (transaction-based revenue), подскочила на 26,6% до $959,7 млн. Доля сегмента в совокупной выручке, без учёта биткоина, снизилась с 70,5% до 62,1%. Доходы от платных подписок и сервисов взлетели на 88% и составили $557,7 млн. Доля этого сегмента в выручке, без учёта биткоина, выросла с 27,6% до 36,1%. Выручка от продажи оборудования (hardware revenue) выросла на 39,2% до $28,8 млн. Обороты по торговле биткоинами выстрелили более чем в 11 раз и достигли $3,51 млрд. Валовая прибыль по торговле биткоинами составила $74,9 млн против $6,7 млн годом ранее. Square сообщила, что за квартал инвестировала в биткоины $170 млн против $50 млн в 4q20.