мтс

Наш ТГ-канал: t.me/ingosinvest 

ПАО «МТС» — одна из ведущих телекоммуникационных компаний на российском рынке, лидер в российском сегменте услуг мобильной связи.

ISIN: RU000A104SU6

Что по сегментам?

Рынок телекоммуникаций в России в целом зрелый и стабильный, будет расти за счет индексации тарифов. Сегмент широкополосного доступа в интернет исчерпал свой потенциал роста абонентов. Потенциал роста сегмента услуг платного телевидения тоже ограничен. Сегмент фиксированной телефонии продолжает снижаться (от -8% до -11% в год).

Заметная доля бизнеса МТС приходилась на направление продажи товаров, но в ближайшие годы компания может столкнуться с определенными трудностями в развитии этого сегмента.

МТС-банк активно рос с 2018. Сейчас он может столкнуться с трудностями в части планов по росту выручки. В то же время он не попал под санкции, значит могут появиться новые возможности развития.

…но кто дождался — в обиде не остался

В начале года казалось, что этот летний дивидендный сезон на российском рынке будет особенным. Дело в размере дивидендов: нефтегаз, угольщики, сталелитейщики, производители удобрений и другие показывали дивдоходность 10-20% и выше.

В итоге сезон действительно намечается особенный — но в другом смысле. Сбер и Лукойл решили не платить дивы; Роснефть еще с 25 мая тянет с объявлением решения по дивидендам, а, например, ФСК ЕЭС дотянула до закрытия рынка в пятницу — и объявила, что платить не будет.

✅ Из крупных компаний успели порадовать анонсом дивидендов: Газпром, Газпром нефть, Татнефть, Сургутнефтегаз, ФосАгро, Норникель, МТС, Ростелеком, ИнтерРАО.

Мы уже говорили, что правильный выбор акций сейчас особенно важен, поэтому всё лето в InveStory Private мы собираемся торговать под дивотсечки только наиболее перспективные акции рынка РФ.

Позавчера в рамках команды Мозговика удалось пообщаться с руководителем IR компании МТС — Полиной Угрюмовой.



Небольшой конспект беседы:

​​💻📱 МТС на этой неделе отчиталась по МСФО за 1 кв. 2022 года:



📈 С января по март выручка компании выросла на 8,5% (г/г) до 134,4 млрд руб., благодаря росту потребления интернет-трафика и увеличению доходов от проектов экосистемы.

📈 Показатель OIBDA при этом увеличился куда более скромно — всего на 2% (г/г) до 56,5 млрд руб. Сильный всплеск инфляции в отчётном периоде оказал давление на маржинальность бизнеса. В этом смысле радует, что инфляционные процессы в нашей стране постепенно приходят в норму, а значит в ближайших кварталах этот фактор давления будет постепенно сходить на нет.