Для налоговых нерезидентов РФ ситуация с налогами на инвестиции сложная и дорогая. У них нет права на инвестиционные вычеты, но, при соблюдении определенных условий налоговый нерезидент РФ вправе
НЕ уплачивать налог при продаже акций.

Напомним, что по общим правилам налоговыми резидентами признаются физические лица, фактически находящиеся в РФ не менее 183 календарных дней в течение 12 следующих подряд месяцев. В большинстве случаев данный статус определяется по итогам года.

Особенности 5-летней льготы:

• ограничение по сумме дохода отсутствует;
• льгота не предоставляется на дивиденды и купоны;
• льгота не действует на доход от продажи депозитарных расписок;
• льгота применяется к акциям и на брокерском счете, и на ИИС;
• льгота применяется к иностранным ценным бумагам, если страна эмитента находится в списке офшорных зон, утвержденном Минфином РФ;
• акции могут быть не обращающимися.

Условия получения льготы:

1. Активы непрерывно принадлежали инвестору больше 5 лет. Сделки РЕПО и займа прерывают срок владения.

( Читать дальше )

Минфин в рамках изменений в налоговом законодательстве в числе прочего предложил увеличить ставку налога на прибыль с 2025 г. с нынешних 20% до 25%. Аналитики БКС считают, что такое решение приведет к снижению чистой прибыли и дивидендов от многих компаний на 6,3%, но это может быть уже отчасти заложено в цену акций, при этом предложение Минфина могут принять не полностью. Подробнее в материале.

Влияние на рынок акций

Для различных компаний в разных секторах эффект от повышения налогов может незначительно варьироваться, однако расчет общего влияния на российские акции довольно прост. Если компания получила 100 руб. прибыли до налогов, то при текущем режиме она покажет 80 руб. чистой прибыли и, если она, как и многие компании, направляет на дивиденды 50%, то выплатит акционерам 40 руб.

Если поднять ставку до 25%, то чистая прибыль и дивиденды уменьшатся на 6,3%. Таким образом, если предложение Минфина будет одобрено (налоговые предложения Минфина не всегда принимаются автоматически), можно ожидать коррекции рынка примерно на 5–7%. Однако это не первый раз, когда разговоры о ставке налога в 25% появляются в информационном поле, поэтому, возможно, ее эффект уже отражен в ценах акций.

( Читать дальше )

Это главная новость сегодняшнего дня. Рассмотрим с позиции инвестора, как это повлияет на наши инвестиции.

Пока это законопроект, вступит в силу при принятии с 2025 года.

1️⃣ Рост налога на НДФЛ
13% — годовой доход до 2,4 млн. руб. (200 тыс. в месяц)
15% — 2,4-5 млн. руб. (200-416,7 тыс. в месяц)
18% — 5-20 млн. руб. ( 0,4 — 1,67 млн. руб.)
20% — 20-50 млн. руб.
22% — от 50 млн.руб.

Если смотреть в целом среднегодовой доход по России, то он укладывается в рамки до 2,4 млн. руб. И для большинства россиян изменения будут незаметны. Однако с учетом инфляции все постепенно перейдут на налог 15% в течение 5-6 лет.

2️⃣Рост налога для незарплатных доходов. Сюда относят: налоги на вклады, продажа имущества, инвестиционные доходы — дивиденды, купоны, доходы с рынка).

13% — годовые доходы до 2,4 млн. руб.
15% с превышения 2,4 млн. руб.

Здесь без существенных изменений и Силуанов отметил: «Повышать налог на прибыль с дивидендов равносильно двойному налогообложению, ведь увеличивается налог на прибыль компания, что и так уменьшает дивиденды».

( Читать дальше )

  Судя по новостям из Днепропетровска, Украина перестаёт быть государством: государственные институты деградируют один за другим. Вот немного впечатлений местного жителя (ссылка):

— сильный дефицит рабочих рук, очень не хватает мужчин;
— дефицит материалов, проблемы с импортом сырья из-за границы;
— резко упало качество новых рекрутов — они не только готовы дезертировать при первой возможности, но и в принципе плохой материал для солдат;
— судебная система останавливается. Так просто в суд документы уже не подать: некому принимать, некому обрабатывать;
— банки перестали быть надёжными, карты блокируют;
— коррупция приобрела тотальный размах;
— перебои с электричеством;
— средняя зарплата работающего мужчины около 44 тысяч рублей, цена бензина — 110 рублей за литр.

Уточню по поводу проблем с импортом. Так как бежать с Украины сейчас дорого и опасно, а законы в стране перестали работать, водители-дальнобойщики считают за лучшее уехать в Европу прямо на грузовике. Они пересекают границу, разгружают фуру и отправляют начальству смс с извинениями: так и так, груз доставил, фуру припарковал там-то, парковку оплатил, прощайте (ссылка).

( Читать дальше )

Фото ПАО «Химпром»
Предыдущая статья:
Как компании зарабатывают деньги. Производство новантокса
Разглядываем «Химпром», чтобы узнать какие там делают резинохимикаты. Резинохимикаты — группа веществ, которые добавляют в каучук при его производстве или в резиновую композицию при производстве автомобильных шин, чтобы улучшить эксплуатационные свойства резины.
Всего «Химпром» имеет в своём портфеле продуктов 4 резинохимиката. С первым из них, новантоксом, мы познакомились в предыдущей статье. Его производственная цепочка также включала интересное производство 2-этилгексанола в другой публичной компании — ПАО «Газпром» (на «Газпром нефтехим Салават»).
Остальные три резинохимиката «Химпрома»: ацетонанил, бифургин и дифенилгуанидин. Их производственные цепочки включают в себя сырьё, которое либо уже описано мной в предыдущих статьях, либо оно производится в непубличных компаниях. Поэтому про эти три резинохимиката я расскажу сегодня в одной статье.

Ацетонанил Н



( Читать дальше )

Выискивая перспективные инвестиционные идеи по покупке акций я, изучая дивидендный календарь, заметил, что МРСК (Россети) уже рекомендовал более 10-11% дивидендов. В этой статье давайте разберем данного эмитента и оценим его инвестиционную привлекательность.

МРСК=Россети!

Аббревиатура МРСК расшифровывается как "Межрегиональные распределительные сетевые компании". Сейчас правильнее называть этого эмитента "Россети". 

МРСК-это старое название холдинга и в 2012г, в результате реорганизации, он был переименован и на основе МРСК была создана компания ОАО" Россети"!
По сути, МРСК- это группа компаний, занимающихся распределением электроэнергии по потребителям.

На нашем рынке представлены акции нескольких наиболее интересных МРСК:

   

У меня в портфеле есть акции из группы компаний «Россети» (МРСК):

  

( Читать дальше )

РФ, владеющая боле чем половиной акций Газпрома, отказавшись от выплаты дивидендов, таким образом лишила себя и значительного пополнения бюджета. При этом казна ничего не потеряла. Вот такое решение Шредингера. Зато корпорация сможет саккумулировать средства, которые понадобятся для возведения ещё одной трубы в Китай. 


По результатам 2023 года «Газпром» не будет выплачивать дивиденды своим акционерам, такое решение принято в правительстве. Официально отказ от дивидендов сделан в соответствии с уставом компании. Соотношение Чистый долг/отчетность EBITDA превысило два с половиной раза. Это дает право отказаться от выплат. По итогам 2023 года компания впервые за четверть века показала убыток — 629 млрд рублей, 600 из которых пришлось на повышенный с 2023 года налог на добычу полезных ископаемых (НДПИ). 

Государству принадлежит 50,23% акций «Газпрома», с взятых примерно с потолка 1,2 трлн дивидендов (столько было выплачено за 2022г.) в казну ушло бы около 600 млрд рублей. Но за счет введения дополнительных платежей государство получило 1,2 трлн полностью, как платежи за сверхдоходы.

( Читать дальше )

В России в 2024 году значительно вырос сегмент банковских VIP-клиентов. Ощущается уменьшение оттока капитала и привлекательность текущей высокой ключевой ставки.
Так число состоятельных граждан, с капиталом от 100 млн руб. в банках (немного за 1 млн $), увеличилось на 50% по сравнению с 2023 годом, достигнув 21 800 человек. Число ультрабогатых граждан, с капиталов 500+ млн деревянных увеличилось на 64%!, достигнув 4 100 человек. Общий объем их средств вырос на 62% до 13,12 трлн рублей.
Получается богатые не только богатеют, как видно из первых столбиков с увеличением их объема капитала (+62% за год), но и их становится больше в России — суммарное число россиян с капиталом в банках более 100 млн руб. = 25 900 человек (+8 800 человек за год).
Хотя если взять все население России, составляющее порядка 144 млн человек, их не так то и много, около 0,018% от всех граждан.
Но многие зажиточные смартлабовцы конечно хранят весь свой капитал на брокерских счетах, поэтому они под данную статистику не попадают)) А такие, как полковник МВД Захарченко, предпочитают хранить все кэшем, покупая для этого отдельные квартиры. 

( Читать дальше )

Доброго времени суток форумчане и форумчанки!.. (Заяц приветствует людей медленно расхаживая под ёлкой и почитывая книгу)… Сегодня роясь в недрах интернета я нашла интересную книгу по инвестициям… Она так и называется «инвестиции»… Автор: Тамара Теплова, Доктор наук НИУ ВШЭ… Скачать можно бесплатно вот отсюда: В учебнике излагаются ключевые положения, традиционно… | The Foundation (vk.com) … Книга для студентов ВУЗов, а значит довольно понятна будет большинству… А больше у меня особо никаких новостей не имеется… Кроме хорошего дня который прошел для меня выходным… Если кто либо знает что это за цветочки- отпишитесь пожалуйста!) Хожу на работу мимо такой красоты каждый день… Пишите комментарии, ставьте лайки, подписывайтесь на мой блог!.. Всем удачи, счастья и добра… (убегает в лес).... 

В начале 2020 года, когда я начал инвестировать, у меня было много сомнений в целесообразности и эффективности вложения денег в фондовый рынок РФ. История нашей страны не может похвастаться долгим и стабильным периодом процветания.
За последние 100 лет в России произошли следующие потрясения:

• Первая мировая война
• Гражданская война (свержение царской власти)
• Вторая мировая война (Великая отечественная)
• Афганская война
• Развал СССР
• Чеченская война
• Дефолт
• Крым
• Пандемия
• Конфликт с Украиной (еще продолжается)

Как вы понимаете, в таких условиях создавать капитал и инвестировать не очень комфортно.

Действительно, инвестиции в акции имеют определённый риск и это касается не только российского фондового рынка. Однако, история показывает, что фондовый рынок способен преодолевать многие серьезные препятствия и обеспечивать инвесторов прибылью даже тогда, когда другие финансовые инструменты бессильны.

Например, ниже два графика, показывающих динамику индекса Доу-Джонса (первый индекс на американский рынок акций) в Первой и Второй мировых войнах:

( Читать дальше )