Похоже, спекулянты решили добивать Deutsche Bank. Сегодня ещё -3%. Вслед за ним ко дну идёт весь банковский сектор. А чинуши все в отпуска в августе уходят ))) Из-за резкого снижения капитализации банк исключили из списка Stoxx Europe 50, теперь самое время добивать трупик.

Прежде, чем пойдем дальше (а уже подходим к концу, середину точно прошили), нужно сказать пару слов о синтетических инструментах. Синтетический инструмент — это такое сочетание финансовых инструментов, которое имитирует другой инструмент. Можно было бы эту тему и не рассматривать, но для полноты картины не повредит.

Синтетическая облигация.

Подробно останавливаться не будем, потому что смысла нет (объясню ниже). Если коротко:

1. Покупаем акцию (или другой базовый актив).
2. Продаем фьючерс на нее (фьючерс должен быть в контанго).
3. Получаем бескупонную синтетическую облигацию — за счет арбитражной прибыли.
4. Если во время удержания позиции по акции выплачивается дивиденд, то обзываем его «купоном» и получаем синтетическую купонную облигацию. :)

Откуда тут берется доход? Фьючерс в нормальной ситуации торгуется дороже базового актива, а в момент экспирации — сравнивается в цене. Вот и доход. Такие инструменты делать не надо (по крайней мере вручную), потому что по смыслу синтетическая облигация — это

( Читать дальше )

Пионером среди женщин-брокеров является Мюриэл Зиберт. В конце 1967 года с помощью кредитов она выкупает брокерское место на NYSE за $450 тысяч и становится членом биржи. В настоящее время возглавляемая ею компания Siebert Financial Corp с капитализацией свыше $100 миллионов считается самым успешным предприятием под руководством женщины. Добавим, что именно М. Зиберт была приглашена на биржу для торжественного ознаменования наступления миллениума звоном колокола.





( Читать дальше )

---1---
Первое, о чём мы сегодня поговорим – это данные Крымстата о средней заработной плате в нашем регионе. По состоянию на май она достигла уровня 24 632 рубля. За год выросла на 20%. Надо отдельно сказать, что это за цифра. Это действительно среднее число. Оно учитывает и зарплаты топ-менеджеров компаний, и сотрудников младшего звена. Берётся общий фонд заработной платы и делится на количество трудящихся. И – само собой – это до уплаты налогов. Так средняя зарплата рассчитывается во всём мире, в любой стране, и Крым не исключение. То есть сюда попали и высокие зарплаты военных и банковский работников и невысокие зарплаты тех, кто трудится в сфере сельского хозяйства.
Назову профессии, которые в Крыму являются самыми высокооплачиваемыми. Это данные на май текущего года. 47 тысяч рублей получают работники добывающей промышленности. Это в первую очередь нефть, газ и строительные материалы, — главные продукты которые извлекаются из крымских недр. На втором месте со средней зарплатой 41 тысяча – финансисты. В основном это банковские работники. Ну и замыкают тройку лидеров военные, сотрудники госаппарата и сферы социального страхования. Они объединены Крымстатом в одну группу. У них средняя зарплата 32 тысячи рублей.
И назову отрасли крымской экономики, где в мае были зафиксированы самые низкие зарплаты. Рыболовство и рыбоводство – 9 тысяч рублей, обработка древесины и производство изделий из дерева – 14 тысяч, целлюлозно-бумажное производство, издательское дело и полиграфия – 16 тысяч рублей.
Средняя зарплата в Крыму 24 тысячи 600 уступает средней по стране. Она уже перевалила за 38 000.  Но по этому показателю мы опережаем тридцать субъектов Федерации, где зарплаты ниже, чем в Крыму. Дешевле всего рабочая сила в Дагестане, Калмыкии и Алтайском крае  — 18-19 тысяч рублей. Ну а дороже всего – в Ямало-Ненецком автономном округе. Там получают 84 тысячи рублей. На втором месте – Чукотка – 83 тысячи. Москва всего лишь на третьем месте со средней зарплатой 68 тысяч рублей.
Отдельно надо сказать, что зарплата в крыму выросла за год – с мая по май — на 20%, а крымская инфляция за этот же период составила только 14%. То есть доходы жителей полуострова опережали рост цен на товары и услуги. Это очень важно для понимания процессов в крымской экономике. Если по России в целом зарплаты росли примерно с той же скоростью, что и цены, — около 8-9 процентов — то в Крыму – наоборот – зарплаты опередили инфляцию.

---2---
Следующая тема нашей программы связана с новостью о том, что в России введены минимальные цены на игристые вина. Теперь шампанское в розничной сети не может продаваться дешевле, чем за 164 рубля. Таков приказ Министерства Финансов. Об этом ограничении уже довольно давно просили сами производители алкогольных напитков. Они испытывают сильную конкуренцию с контрафактным алкоголем, который изготавливается полукустарным способом и попадает на прилавки по низкой цене. Введение минимальной цены позволит изменить расстановку сил на этом рынке. Теперь у низкопробного вина отобрали его главный козырь – дешевизну. Это должно уменьшить продажи плохих вин и увеличить продажи хороших.

( Читать дальше )

Доброго всем!
Вот уже две недели роботы стоят намертво в двух трендах — шорт нефти и лонг доллара. Очень технично управляя позицией, я же в это время уделяю лишь время новостному фону, и то — раза три четыре в сутки. Как я уже написал в прошлом посте — дабы не захламлять СЛ — решил опубликовать две глобальные сделки на трейдингвью, ибо там удобно вести сделку, своевременно сообщая о передвижениях дневного стопа. По качеству конечно слабый ресурс, но по юзерфрендливости на порядок выше, там как-то удобно все, единственный минус, — нельзя вставлять картинки с других ресурсов, ну или я просто не научился))) что мне абсолютно фиолетово.

За эти две недели на смарте уже столько раз мы и «разворачивались» и рубль то все покупают, и нефть то в разворот и на 60… А по итогу — собираем потихоньку)) в итоге всю идиотскую просадку мои роботы уже отбили и все тип топ. Да и будет все тип топ, это аксиома.

Не будем вдаваться в подробности «почему, зачем и как» — просто по существу, ну а вы уж сами решите, вы с караваном или так и будете разворачивать рынки.

( Читать дальше )

 Brent достигла первой цели 42.50 и после небольшого отскока продолжила движение вниз.
Вот предыдущий пост =>smart-lab.ru/blog/340133.php

 На мой взгляд ближайший сильный уровень сопротивления это 40, там я и жду Brent в ближайшие дни.
20-ти дневная МАшка уже пересекла 100-дневную что указывает на силу медведей а так же на то что этот тренд может легко закончится обновлениями лоев.


 На втором графике показано соотношение средне-арифметических дневных максимумов и минимумов (с начала 2012г.) по Brent и USDRUB. Линия тренда была экстраполирована до 10$ за баррель (Excel логарифмическая линия тренда).
И мы видим что (исходя из исторических данных) при цене Brent 42 оптимальная цена доллара это 70 рублей. Там я его и жду в ближайшие дни, после чего коррекцию к 67+-.

 

На прошлой неделе выяснилось, что старейший банк мира Banca Monte dei Paschi di Siena провалил европейские стресс-тесты. При неблагоприятном стечении обстоятельств уже через год он может столкнуться с отрицательными значениями достаточности основного капитала 1-го уровня (CET1). Иными словами, история легендарного итальянского фининститута, пережившего все самые серьезные потрясения за последние шесть веков, имеет все шансы завершиться в ближайшие месяцы. Так ли плохи его дела?

Banca Monte dei Paschi di Siena – официально старейшее кредитное учреждение в мире, дожившее до наших дней под своим именем. Банк работает с 1472 года, являясь на текущий момент третьим фининститутом в Италии по размеру активов, имеет более 2100 отделений по всему миру, 26 тысяч сотрудников и 4,5 млн вкладчиков.

Обслуживая в первые годы своего существования аристократию Сиенской республики, он постепенно расширил свой бизнес сначала до границ Апеннинского полуострова, а затем освоил и другие страны и континенты. За несколько веков успешной деятельности Banca Monte dei Paschi di Siena сумел собрать у себя в штаб-квартире уникальные исторические коллекции банковских документов и произведений итальянских живописцев 14-19 веков, недоступные для публики.

( Читать дальше )

Пессимизм на рынке фьючерсов на нефть нарастает. За неделю по 26 июля хедж-фонды и крупные спекулянты увеличили ставки на падение цен на 38,896 млн баррелей, сообщила Комиссия по торговле товарными фьючерсами США.

Сделанная против нефти ставка стала рекордной за всю историю доступной биржевой статистики. За две недели на рынок было выброшено 66,5 млн «бумажных», не обеспеченных физической поставкой баррелей — эти контракты проданы «в короткую», ради спекулятивной игры на снижении цены.

Настолько резких коротких продаж CFTC не фиксировала ни разу за последние 7 лет — ни после Brexit, ни во время долгового кризиса еврозоны, ни после исторического решения ОПЕК отказаться от снижения добычи в ноябре 2014-го года.

За две недели объем ставок хедж-фондов против нефти вырос в полтора раза, за два месяца — в 3,5 раза, до рекордных с января 180134 контрактов.

Против нефти ставят практически все крупные игроки рынка: у производителей объем ставок на падение превышает объем ставок на рост на 252,5 млн баррелей, у своп-дилеров — на 73 млн баррелей.

( Читать дальше )

Всем привет!
Я четко вижу, что по фьючерсному контракту на доллар-рубль Si-9.16 сформировался среднесрочно-долгосрочный восходящий тренд.
Вопрос в другом, как будет развиваться растущий тренд на фоне предстоящих выборов?
 
Если будет поставлена задача сдерживать рубль до выборов, то сценарий будет очень сильно похож на зарождение восходящего тренда в июне 2014 года, когда после формирования первого сигнала в лонг цена неоднократно возвращалась к минимумам мая 2014 года и только потом улетели в космос. Не хотелось бы, чтобы этот сценарий был исполнен в 2016 году, так как тяжело будет всем, и быкам и мишкам. Выносы были жесткие.


( Читать дальше )

 

Слабые желания приносят слабые результаты. Равно как небольшое количество огня дает небольшое количество тепла. Наполеон Хилл