Месяц назад я начал новый эксперимент. Решил попробовать зарабатывать на средства с кредитных карт. То есть создать капитальчик полностью на заемные деньги. Сейчас это имеет смысл, так как ставки высоки, а банки соревнуются друг с другом за привлечение клиентов. Пусть доход невелик, но это же не мои средства 😏

Главное в работе с кредитками понять следующее: у карты есть период, на который банк предоставляет вам деньги бесплатно (без процентов и комиссий). 

Поэтому есть две возможности зарабатывать:

1. На вкладах. На этот период кредитные деньги можно выгодно пристроить на накопительные счета.
2. На кэшбэках. Карты предлагают разные условия по кэшбэку, поэтому, если завести несколько, то появляется свобода выбора, чем расплатиться, чтобы получить выгодную скидку.

❗ Конечно, есть риск нарваться на комиссии и штрафы, но если делать все вовремя и четко, то этого можно избежать. Минное поле штрафов начинается, когда растет просрочка по возврату кредитных средств после окончания беспроцентного периода. Не вступайте на него!   

Буквально на днях Евгений Коган — финансист и гуру фондового рынка — опубликовал пост в своем телеграм-канале.
 

В нем он рассказал, что из себя представляет Телеграм канал про инвестиции BidKogan и как мы работаем в сервисе, в том числе со спекулятивными инструментами.

Сервис для инвестора BidKogan — это помощник в мире инвестиций, телеграм канал, где регулярно публикуются торговые сигналы и рекомендации аналитиков о покупке-продаже. Мы закрываем в плюс более 85% сделок.

Этим и отличаемся от любого другого «сервиса для домохозяек».

В BidKogan каждый желающий сможет найти для себя идеи для инвестирования. Недавно в сервисе была представлена успешная сделка с акциями Spirit AeroSystems, котораяпринесла 25% прибыли за один день.

Сервис охватывает ключевые фондовые рынки мира и предлагает 11 различных инвестиционных стратегий, подходящих как для квалифицированных, так и для начинающих инвесторов. 

Таким образом, BidKogan представляет собой надежный и эффективный ресурс для инвесторов разного уровня, и предлагает уникальные возможности для увеличения доходности вашего портфеля.

🏦ВТБ отчитался за 9 месяцев по международным стандартам.  

Все по плану

Прибыль за сентябрь = 24,7 млрд руб. 

Прибыль за 9 месяцев = 375,9 млрд руб. (прогноз банка на год = 420 млрд руб., страхуются, с учетом текущей динамики идут на 450 млрд руб.)

Для сравнения показатели предыдущих месяцев:

Май = 32 млрд руб. 

Июнь = 46,5 млрд руб.

Июль = 35,6 млрд руб.

Август = 25,9 млрд руб. 

Да, мы видим снижение прибыли и в августе, и в сентябре, но в рамках ожиданий. Костин вообще сказал на ВЭФ, что с сентября по декабрь ВТБ будет получать прибыль в 20 млрд руб. ежемесячно. ВТБ зарабатывает больше. 

 💸 Справедливая оценка ВТБ (по среднему P/E = 3, без учета привилегированных акций)



Я уже писал, что в прибыли ВТБ этого года много разовых статей — например, покупка РНКБ и Открытия, валютная переоценка. Справедливую оценку ВТБ нужно уже смотреть по потенциальной прибыли 2024 года. 

1️⃣ При прибыли в 240 млрд руб. = 0,027 руб. за 1 акцию

⛽️ Газпром 24 октября 2023 года сообщил, что сокращает инвестиционную программу этого года на 334₽ млрд (14,5%). Похоже, компания поняла, что в сегодняшних условиях тратить столько на инвестпрограмму, имея при этом непомерную долговую нагрузку, означает только одно — просить помощи у государства, иначе банкротство (конечно, его не допустят, но резонанс был бы, история с ВТБ приснилась бы акционерам Газпрома). Ещё в отчёте по МСФО за I полугодие 2023 года обнаружился ряд проблем:

🔴 В I квартале 2023 года компания, вообще, была убыточной — 7,2₽ млрд, во II квартале помог ослабший рубль и увеличившиеся поставки в Китай согласно контрактам.

🔴 Свободный денежный поток в минусе — 507₽ млрд (операционный денежный поток — 681₽ млрд, тогда как capex — 1,18₽ трлн).

🔴 Долг вырос до — 6₽ трлн (1₽ трлн — краткосрочные, 5₽ трлн — долгосрочные, на конец 2022 года общий долг был — 5₽ трлн), а денежные средства сократились почти вдвое — 683₽ млрд.

На фоне возможного втягивания Ирана в войну Израиля и группировки ХАМАС цена на газ может вырасти до более чем пяти тысяч евро за тысячу кубометров, то есть примерно в десять раз относительно нынешних показателей, считает председатель правления и гендиректор греческой MYTILINEOS Energy & Metals Эвангелос Митилинеос. Условие резкого подорожания топлива он назвал во время дискуссии на форуме журнала Economist в Афинах.

Глава европейской энергокомпании отметил, что нынешняя ситуация может усугубиться при начале израильской наземной операции в Газе. В этом случае цены на энергоносители и природный газ фактически будет определять Иран — из-за вовлечения в конфликт страна закроет находящийся под ее контролем Ормузский пролив, через который, в частности, проходит проходит 25-30 процентов мирового рынка СПГ.

Вскоре после начала конфликта стало известно, что газ в Европе подорожал почти на 15 процентов на фоне снижения закупок Египтом у Израиля, произошедшего после приостановки добычи на месторождении Тамар. Страна использует часть израильского импорта для удовлетворения местного спроса, а остальное предпочитает экспортировать в виде СПГ.

Сегодня вечером
Пришли дивиденды Новатэка.

Думаю, Вы почувствовали приход свежих денег на рынок. 
А в конце недели приходят дивиденды Татнефти.

С уважением,
Олег.

«Предпосылок для увеличения цены в принципе экономических особо нет никаких. Переговорив с птицеводами, пришли к мнению, что они, чувствуя свою социальную ответственность, уже начали понижать цены на курятину. Надеюсь, что мы в ближайшее время увидим это»,— сказал господин Патрушев (цитата по «Интерфаксу»).

Дмитрий Патрушев подключился к совещанию по видеосвязи из курятника. «То, что вы из курятника с нами общаетесь,— это здорово. Это оживляет нашу сегодняшнюю работу. Но чего курятина так подорожала? Мясо птицы у нас выросло с начала года больше чем на 27%»,— прокомментировал Владимир Путин.

www.kommersant.ru/doc/6297943

Очередное размещение от Минфина. Предложен всего один выпуск ОФЗ-ПК серии 29025, в объеме остатков доступный для размещения в указанном выпуске.


ОФЗ 29025 с погашением 12 августа 2037 года. Купонный доход по облигациям рассчитывается исходя из среднего значения ставок RUONIA за текущий купонный период с временным лагом в семь календарных дней.


Итоги:

Спрос составил 159,224 млрд рублей по номиналу. Разместили 40,731 млрд рублей по номиналу.

Средневзвешенная цена на состоявшемся в среду аукционе по размещению ОФЗ-ПК серии 29025 с погашением 12 августа 2037 года составила 96,1935% от номинала, говорится в сообщении Минфина России.

Всего было продано бумаг на общую сумму 40,731 млрд. рублей по номиналу при спросе 159,224 млрд. рублей по номиналу. Выручка от аукциона составила 39,494 млрд. рублей.

Цена отсечения была установлена на уровне 96,15% от номинала.

Попробуем оценить риск, точнее, его покрытие в ВДО через сравнение их доходности с ключевой ставкой.

Для этого среднюю доходность облигаций с кредитными рейтингами от B- до BBB разделим на значение ключевой ставки. И так во времени.

Сводные данные о доходности ВДО мы собираем с начала 2023 года, поэтому ряд сравнения не длинный. Но и он о чем-то говорит.

В начале года средняя доходность ВДО (на тот момент 16,5%) превышала ключевую ставку (7,5%) в 2,2 раза. Затем превышение сокращалось при неизменной КС, до 1,8 в конце июня. После чего началось скачкообразный подъем ключевой ставки, вплоть до нынешних 13%. А соотношение доходности ВДО при их нынешней доходности чуть выше 17% и ставки опустилось в диапазон 1,2-1,3.

Не щедрое покрытие дефолтного риска. В то время как доходности депозитов медленно, но верно тянутся к искомым 13%, а РЕПО с ЦК давно их дает. Если эту пятницу Банк России отметит еще одним повышением ставки, конкурентоспособность ВДО в борьбе за деньги инвесторов станет еще ниже.