Сколько мог бы стоить доллар ?

 М2\ЗВР=36433\390=93.4руб\долл


Денежная масса М2
http://quote.rbc.ru/macro/indicator/1/181/

Международные резервы Российской Федерации (ЗВР)
http://www.cbr.ru/hd_base/default.aspx?Prtid=mrrf_m

Такой вопрос рано или поздно должен встать перед любым трейдером который прошёл стадию «Фантазёра».
Это я так называю новичков на фондовом рынке, в независимости от того, кто они в «Реальной жизни», будь хоть бойцами семи пядей во лбу!

Основные общие черты:
В основе лежит торговая идея, на которой зарабатываются деньги.
Позволяют однозначно сказать, когда входить на рынок и выходить из него.
Имеют жёсткие правила контроля за риском.

Основные различия:
При торговле Мтс не допускаются никакие отклонения от единожды формализованных правил.
Торговля происходит на автомате. Торговый метод позволяет видоизменять и подстраивать методику под текущее состояния рынка.
Используя метод вы можете интуитивно задерживать вход\выход требуя дополнительных верных подтверждений от самого рынка.

Преимущества Мтс:
Способность торговать на достаточно большом количестве рынков одновременно, затрачивая минимально необходимые усилия.
Низкая эмоциональная нагрузка в процессе торговли.

( Читать дальше )

По ФА…

На предстоящей неделе:

1. Заседание ФРС, 1 февраля

Предстоящее заседание ФРС проходное, без обновления прогнозов и пресс-конференции Йеллен, по факту заседания рынки получат только краткое сопроводительное заявление.
Изменений монетарной политики ожидать не следует, на первом заседании года происходит ротация 4 голосующих членов ФРС, это момент совмещения мнений, позиций, обсуждения перспектив.

В этом году право голоса потеряют:
— Местер;
— Джордж;
— Розенгрен;
— Буллард.

Их заменят:
— Кашкари;
— Каплан;
— Харкер;
— Эванс.

Ключевой момент предстоящего заседания ФРС: указание на возможное повышение ставки в марте.
При продолжении роста экономики, подготовки к запуску фискальных стимулов логично ожидать следующее повышение ставки на заседании 15 марта.
Но с учетом текущего курса доллара, неопределенности по составу, сроку и размеру планирующихся стимулов указание на предстоящее повышение ставки в сопроводительном заявлении крайне сомнительно.

( Читать дальше )

Последнее время многие на форумах пишут про свой путь к будущему миллиону, к будущим  10  миллионам. Как правило, это долгосрочные планы, которые могут исполниться, если автор будет последовательно, системно, прибыльно торговать несколько последующих лет.

Последние два года я формирую практику универсального торгового метода, который предполагает торговлю  на коротких таймфреймах с фиксацией +1+1.5% к депо в неделю при умеренных рисках на большие объемы.

Однако я также остаюсь  апологетом модели торговли, которая строится на формировании  и приведении к большому плюсу не обычной, а крупной ключевой позиции. Сначала совершается много мелких сделок в разных бумагах, чтобы нащупать будущую ключевую сделку. Потом формируется позиция, обязательно плечевая,  и в итоге ловится основное (как правило, сильное дневное) движение в нужную сторону, с активными перезаходами внутри этого дня.

Я разбирал вчера  архивную флэшку, и обнаружил  скрины  отдельных торговых дней тех лет, когда я писал на комоне (социальной сети Финама), многие из скринов были опубликованы именно тогда, в 2011-2012 гг.

( Читать дальше )

Большие деньги нельзя заработать.
Это высказывание верно в отношении 90% людей.
Большие деньги можно только либо украсть, либо отобрать.
Биржа — это идеальный инструмент, при помощи которого можно легально отбирать большие деньги у других людей.
Моя самая прибыльная сделка — это увеличение вложенной в нее суммы в 120 раз (12 000% в валюте, в рублях меньше, такова была динамика курса доллара) за 5 лет.
Вся моя деятельность по зарабатыванию денег и по игре на бирже до этой сделки и после нее — это жалкая возня, по сравнению с результатом этой сделки, несмотря на то, что у меня получается делать 40-70% годовых в последние годы.
Значительная доля моих нынешних сбережений — это деньги от этой сделки.

Что же это за сделка ?
Это покупка акций Кировэнерго (обычка по 10 коп, преф по 6 коп) ,  выход с этими акциями на реформу РАО ЕЭС и продажа акций, полученных вместо акций Кировэнерго.

Я уверен, что сделка с доходностью 1000% и более — ожидает меня ещё раз, а может и не раз.

( Читать дальше )

Не забывай, что прибыль получена тобой благодаря растущему тренду на рынке — а не благодаря твоей гениальности, удачливости или прибыльности твоей торговой системы.
Тренды не длятся вечно и периодически разворачиваются в противоположную сторону, а торговые системы иногда перестают генерировать прибыль, ибо условия постоянно меняются.
Поэтому нужно уметь вовремя останавливаться, выходить из позиции и дожидаться начала нового тренда.

Нельзя забывать высказывание Джона Мейнарда Кейнса «Рынки могут оставаться иррациональными дольше, чем вы можете оставаться платежеспособными».
Но что это такое — «ирраиональные рынки» ?
Это по мнению игрока, находящегося в убыточной позиции — рынок иррационален.
Он делал ставку на один вариант развития событий — а получилось совсем иначе.
Значит, игрок не учёл какие-то факторы, которые двинули рынок в сторону, противоположную его ставке.
Кстати, совсем не обязательно, что внеплановое движение рынка принесёт игроку убыток.
Бывает, что игрок слишком рано выходит из прибыльной позиции и ждёт отката, а цены продолжают двигаться в прежнем направлении, вопреки надеждам игрока.
Но, в любом случае, я считаю формулировку Кейнса ложной.
Ибо она предполагает, что у так называемой «иррациональности рынка» есть какой-то критерий, бенчмарк или количественная мера.
Кроме того, неправомерно перекладывать вину с игрока, принявшего неправильное решение, на рынок, т.е. на бездушную стихию.
Это равносильно тому, если бы промочивший ноги винил бы в этом лужи и дождь.
Я предлагаю свою формулировку: «Игроки могут заблуждаться гораздо дольше, чем они могут оставаться платёжеспособными»

Закон убывающей доходности

Давайте вначале взглянем на самый большой пузырь за всю историю финансовых рынков – Глобальный облигационный рынок.

Этот рынок буквально взорвался с $10 трлн. в 1990 году до $100 трлн. к настоящему времени. И если мы посмотрим, что случилось за последние 10 лет, с момента, когда началась Великая Рецессия в 2006 году, мы увидим, что глобальный облигационный рынок увеличился на 70%.

Зная о десятикратном увеличении глобального рынка облигаций с 1990 года, вы бы ожидали увидеть значительный рост глобального ВВП. Но только не в нашем случае. Мировой ВВП увеличился с $20 трлн. в 1990 году до $74 трлн. к настоящему моменту. Другими словами, ВВП увеличился в 3,7 раза. На каждый $1 роста ВВП в мире было эмитировано $2,7 облигаций. Именно это и называется законом убывающей доходности. Раз за разом нужно все больше и больше долгов, чтобы обеспечивать рост глобальной экономики.

( Читать дальше )

Это иллюстрация того, что набор позиции порциями не дает преимущества с точки зрения соотношения доходность/риск, но, более того, при внутридневной торговле ухудшает общие показатели системы.

Сравнение проводится на Si с 2010 по настоящее время на примере самой простой внутридневной реверсной системы, которая переворачивается на минутках при разладке первой главной компоненты, натянутой на последние 30 минут. Для простоты понимания это что-то типа: каждые скользящие 30 минут строим линейную модель и при сильных отклонениях от неё переворачиваем позицию:

























Номера снизу это порядковые номера дней. Числа по ординате — проценты. Число вверху это средний день в процентах. В общем, не ахти, какая система, но суть не в этом.

Нетрудно предположить, а вдруг наша система делает убытки за счет того, что по количеству этих убыточных сделок будет поболее, чем прибыльных. Тогда может показаться, что нет смысла сразу всем объемом входить в сделки, т.е. не надо переворачиваться сразу полностью. Тогда наша гипотеза будет в том, что при порционном перевороте система будет слабо чувствительна к многим убыточным сделкам, но, когда поймается хорошенький тренд, система в него зайдет всеми порциями и там уж всё и отобьёт с лихвой и заработает с запасом.

( Читать дальше )