есть такие понятия, как гордыня и чувство собстенного величия.
имхо, это именно тот случай.
но еще печальнее, когда рациональные зерна опционики облекаются в нескончаемый монолог одного автора,  абсолютно нетерпимого к любому иному мнению, кроме собственного.
который комменты своих оппонентов удаляет напрочь, а их самих просто банит в своем безразмерном ЧС.

утешает только одно — на СЛ таких персонажей считаные единицы.
большинство это нормальные адекватные люди.
поэтому продолжаем любые дискуссии по рынку.
помня о том, что именно в спорах рождается истина.
и не отвлекаемся на непризнанных и непонятых гениев )

Сергей Макаренко, 

если рынок попадает на пилу, такая тактика резко снижает потенциал дохода.

Чёрный Ленин, 

ну если вам комфортно видеть небо из своего окна через рабицу, обтяните ею свой дом и спите спокойно.
но рано или поздно может что-то упасть такое, где рабица окажется фиговым листком…

Чёрный Ленин, 

а против фламинго и иных стальных птиц рабица помогает ?
или против дрона весом в 700 кг?

Denis,

" Но как пишут тут в последнее время, на мосбирже с ликвидностью не все так однозначно плохо. "

моя оценка — ублаготворительно)
и РАСЧЕТНЫЕ опционы полностью устраивают.

2TUbr, 

значит, мой прогноз даже слишком скоро оправдался.
но вы попали в хорошую компанию.
по крайней мере, большинство немолчаливых опционщиков смартлаба уже давно там )

Evgeni Chernik, 

раз в теме, тогда удачи!

в родной гавани…

Evgeni Chernik, 

тоже всего начитался и постоянно тестирую что-то новое.
но раз наша биржа делает ставку на РАСЧЕТНЫЕ премиальники, то вот и перехожу на них постепенно.
и если в нашей песочнице можно намыть крупинки золота, то это надо делать.

а что вам мешает выйти на Запад — через Финам, например?
я даже как-то участвовал в их конкурсе с демкой в реале на американских опционах.
но что-то меня остановило — там и спрэды никуда не делись, и ликвидность не сказочная.
но может это мне лишь помешало или показалось.
другие ведь торгуют.
хотя некоторые, как Каленкович, попробовали заморских опционов и вернулись в привычную нашу песочницу)

Evgeni Chernik, 

тогда торгуйте  МАРЖИРУЕМЫЕ опционы с поставкой.
на них можно строить зигзагОиды, как на картинке по СЕРЕБРУ.

но  разве не лучше делать то же самое и безопаснее на премиальниках?
эту задачу и пытаюсь решить, ломая голову ).

Alex Craft, 

моя гипотеза — такую синусоиду можно построить исключительно на премиальниках.

то есть ПОЛНОСТЬЮ снять риски повышения ГО, как это практикуют ВТБ и другие брокеры.

будут у вас идеи идет — пишите.

Alex Craft, 

да, так все и есть.
потому что пока ПРЕМИАЛЬНЫЕ опционы у нас РАСЧЕТНЫЕ.

и купив опцион за 100 рублей, больше вы никогда не потеряете и удержите позицию до экспирации.
при любых раскладах и прыжках рынков.

важно еще, что такая аксиома действует как для покупки КОЛЛОВ, та и ПУТОВ.

поэтому строить всякие «осьминоги», как это любит рисовать Options Blend, именно на ПО безопаснее)

как это сделать — головоломка, имеющая решение.

Mihha, 

вы правы насчет арбитража.
но арбитраж это и есть стабильный заработок.
а также кэрри и спрэдинг.
и синтетика, которая стала по возможностям шире и доходнее.

Сергей Макаренко,

есть, но никто не мешает ее нейтрализовать разными способами.
чтобы всегда было положительное МО.
вынужден откланяться до понедельника.
дела насущные не ждут.

2TUrb, 

опционный блог взорвался  за последние дни от разных тем, мнений и докатился до прямых наездов.

поэтому беру отгул  для творческой тишины и домашних дел.

 лучше поразмыслю над безрисковыми PnL.

хорошего уикенда!

2TUrb, 

«закрыть же голый опцион об полупустой стакан без огромных потерь на спредах маркетмейкеров у вас просто не получится.»

так если у нас куплен пут (маржируемый) и надо его закрыть экстренно, то подаем на исполнение досрочно и получаем проданный фьюч.
сам так делал при необходимости.
да, потеряем тэту, но сузим спрэд до минимального и избежим проскальзывания.
нужно смотреть по ситуации, что выгоднее.
есть возражения?

2TUrb, 

когда я вижу  "- ф "  в синтетике, особенно для Si, сразу вспоминаю про вечные фьючи с нужным знаком фандинга или про долгосрочные фьючи с высоким контанго.

это важно для того, чтобы построить не Ugly Octopus, а изящного синтетического ФЛАМИНГО  с условным безриском на двух ногах и высоко поднятой головой  и без многоножек)

продолжаю зрить в корень,  ведь на опционаз все возможно в силу их эластичности.

PS — автор Осьминога  наваял очередной пост специально для вас ).
без комментов

Сергей Макаренко,

спасибо, стало яснее.
вероятно, в Сбере ЕБС более адекватный.
если верить тому, что у них написано слово БЕСПЛАТНО.
ведь общее сальдо остатся положительным в любом случае.
для того и существует ЕБС.
по версии ВТБ прикупать акции дешевле невыгодно, так при движении вверх %% за маржиналку съест бумажный доход.

Сергей Макаренко, 

«Про покупку ОТМ опционов в посте речь не шла»

так ВТБ на любые опционы НЕДЕЛЬНЫЕ повышает комиссию.
именно это имел в виду, а не выбор в деньгах/вне денег

Сергей Макаренко, 

«ЕБС от ВТБ активно пользуюсь, в основном хеджирую позиции в акциях фьючами.»
а в таком варианте, если депозит полностью 100% выбран акциями, продажа фьючерсов бесплатна или берется комиссия за овернайт?

Urwald, 

«За год стратегия с таким апсайдом даст дополнительно жалкие 3 %.»

а кто мешает  3%  превратить хотя  бы в 30% даже по классическому ДХ, удерживая  позицию до экспирации ?