cbdc

Все ждали, что цифровой рубль станет глотком свежего воздуха. Бесшовные переводы, независимость от коммерческих банковских тарифов, технологический прорыв. Спешу вас спустить с небес на землю: ЦБ официально прикручивает к цифровому рублю самую жесткую версию 115-ФЗ.

На днях Центробанк выкатил проект Указания, который вносит изменения в Положение № 842-П. Для тех, кто не читает нормативку перед сном: это правила работы Межведомственной комиссии (МВК), которая решает, снять с вас «черную метку» отмывателя или оставить с заблокированными счетами навсегда.

Что меняется по факту?

Юридически блокировка перевода цифрового рубля теперь приравнена к блокировке классического банковского счета. Платформа цифрового рубля принадлежит ЦБ, но операторами (шлюзами) выступают обычные банки. И если финмониторингу вашего условного «Зеленого» или «Желтого» банка алгоритм подскажет, что ваша транзакция в цифровых рублях сомнительна — банк просто откажется передавать ваше распоряжение на платформу.

Цифровые валюты центробанков оказались не «новыми деньгами», а новой платежной инфраструктурой. Разница большая: деньги люди используют сами, а инфраструктуру приходится встраивать в банки, кассы, приложения, учет и привычки.

Главный провал CBDC в других странах — отсутствие понятной выгоды для пользователя. Если карта, СБП, QR и банковское приложение уже закрывают платеж за 2–5 секунд, отдельный цифровой кошелек выглядит лишним слоем. Поэтому запуск системы не равен спросу.

Опыт Нигерии показателен: eNaira запустили еще в 2021 году, но к марту 2024 года ее объем оценивался примерно в 0,36% наличности в обращении. Это не технический сбой, а слабая продуктовая ценность: людям дали инструмент, но не дали причины менять поведение. 

Багамы, Ямайка и Китай тоже показывают разную механику. На Багамах CBDC логична из-за островной географии, но ее все равно приходится продвигать через торговцев и обучение. На Ямайке Jam-Dex имеет статус законного платежного средства, но в конце 2025 года занимал около 0,1% валюты в обращении.

Дали задание немцу, японцу и русскому накормить кошку горчицей.

Немец схватил кошку и запихал горчицу кошке в пасть. И говорит:
— мы немцы всегда решаем вопросы силой.

Японец взял сосиску, разрезал её, спрятал внутри границу и положил. Кошка подошла, понюхала и съела. Японец и говорит:
— а мы в Японии всё решаем с помощью научного подхода.

А русский взял кошку, намазал ей под хвостом горчицей и отпустил. Крошка орет и зад свой вылизывает. Русский и говорит:
— а у нас в стране всё делается добровольно и с песней!

Главное достоинств цифрового рубля — потенциально (sic!) высокие возможности автоматическго контроля. Если его внедрение пойдет успешно — шансы его применения именно как средства надзора и контроля — будут близки к 100%. А обеспечить внедрение методом «добровольно и с песней» — у нас умеют. Накоплен огромный опыт...

«Набиуллина: цифровой рубль с 1 сентября не станет обязательным для граждан.

Это коснется только банков и торгово-сервисных предприятий, отметила глава ЦБ».

#Россия
#цифровой_рубль

Потенциально цифровой рубль позволяет весьма эффективно контролировать движение средств в экономике. И для целей налогообложения, и в других целях.

Однако наличные остаются возможностью уклониться от контроля цифрового рубля.

Создание сети подконтрольных ЦБ банкоматов позволит частично решить эту проблему. Современные банкоматы не только ведут видеофиксацию, но (некоторые модели) и умеют считывать номера купюр. Это приближает их (по степени контроля) к цифровому рублю.

P.S. В интересное время живём...

"«Росинкас» (подразделение ЦБ) создаст в России сеть «белых банкоматов». Кредитные организации смогут за небольшую плату подключаться к этой сети, а для их клиентов доступ будет бесплатным, сообщил президент объединения Сергей Верейкин".

#CBDC

#цифровй_рубль

#учет

#контроль

#надзор

www.kommersant.ru/doc/8532770

Ограничение для наличных с одной стороны, полезны и для более эффективного сбора налогов, и для введения цифрового рубля.

И то хорошо, и то хорошо..

«Минфин предложил ограничить внесение наличных через банкомат».

#Россия
#цифровой_рубль

#CBDC

#ограничения_наличных



https://www.kommersant.ru/doc/8397037?from=top_main_1

ЦБ активно продвигает идею цифрового рубля. На бумаге всё красиво: быстрые платежи, безопасность, доступность для граждан и бизнеса. Но давайте посмотрим трезво — это рабочая платформа или пока что демонстрационный проект?

Что есть на сегодня:

• Пилот с ограниченным кругом банков и пользователей.
• Базовый функционал: переводы между физлицами, оплата в магазинах, госуслугах.
• Обещания интеграции с мобильными приложениями и терминалами.

Что пока буксует:

• Инфраструктура.Поддержка у банков разная, массового доступа нет.
• Привычки пользователей.Люди уже сидят в СБП, картами и так платят везде. Зачем переходить на новый инструмент?
• Юрлица.Для бизнеса пока непонятна выгода, кроме лозунгов удобство и скорость.
• Регуляторные риски.Как будут работать налоги, контроль и блокировки — до конца не ясно.

Зачем это ЦБ:

• Усилить контроль над денежными потоками (финмониторинг в реальном времени).
• Снизить издержки на оборот налички.
• Отработать технологию «на будущее», чтобы не отстать от тренда CBDC (центральные цифровые валюты).

Когда говорят о «будущем денег», чаще всего показывают проекты центробанков — цифровой доллар, цифровой евро, цифровой рубль. Но в Швейцарии пошли другим путём: сами банки протестировали депозитные токены.

Что это такое? По сути — токенизированные депозиты клиентов. То есть не частный стейблкоин вроде USDT/USDC, а цифровое обязательство конкретного лицензированного банка. И самое интересное: тест шёл на Ethereum, а не в закрытом «банковском блокчейне».

Почему это важно

• CBDC убирает банки в тень.С цифровым рублем или евро эмитент один — ЦБ, а банки превращаются в операторов кошельков. Их роль ослабевает.
• Депозитные токены усиливают банки.Каждый банк может выпускать свои токены под депозиты клиентов и строить на них сервисы — платежи, расчёты, работу с токенизированными активами.

Сравнение в лоб

• Цифровой рубль = инструмент контроля государства.
• Депозитные токены = рыночный инструмент, конкурентный продукт банков.

Фактически мы видим зарождающуюся конкуренцию двух архитектур: