Tickmill

EURUSD

Евро за прошедший торговый период заметно снизился, развернувшись на полпути к верхней границе диапазона. Это движение было почти исключительно продиктовано решающими действиями и сигналами ФРС США, которые укрепили доллар, несмотря на номинальное смягчение политики. Несмотря на то, что ФРС снизила базовую процентную ставку на 25 базисных пунктов, установив новый целевой диапазон 3.75–4.00%, пресс-конференция Пауэлла была воспринята как «ястребиная», что усилило спрос на доллар как на актив с более высокой доходностью на горизонте нескольких кварталов. В то же время, европейский регулятор оставил ставки без изменений, подчеркнув в сопроводительных заявлениях близость инфляции к целевому уровню, устойчивость рынка труда и частного сектора. Это было воспринято как признак того, что ЕЦБ ощущает пространство для дальнейшего смягчения — и рынок моментально заложил это в цену. Проблема для евро в том, что разница между жёсткой риторикой ФРС и сдержанностью ЕЦБ автоматически усилила дифференциал доходностей — ключевой фундаментальный драйвер падения пары.

Индекс S&P500 продолжает своё северное шествие, периодически устанавливая новые исторические рекорды. Каждая коррекция заканчивается выкупом и дальнейшим обновлением максимумов — медведям приходится лишь мечтать об очередном «чёрном» дне.

Но коррекция, как необходимая часть роста, периодически случается, поэтому стоит рассмотреть потенциальные уровни, до которых цены могут упасть и возобновить свой рост.

Уровни поддержки

1. Первый уровень поддержки — 6771. Он является пробитым недавним историческим максимумом и может послужить хорошим стартом для возобновления роста. Однако риск в том, что коррекция может оказаться более глубокой, и рынок может «не заметить» эту горизонталь.

2. Вторая линия поддержки — это пробитая линия, построенная по максимумам 06.12.2024 и 19.02.2025. Она уже неоднократно «виделась» ценами и потенциально может стать интересной для покупателей.

3. Третий уровень — это область поддержки, сформированная между уровнями 6100–6147, которые построены по историческим максимумам 2024 года.

Валютная пара USD/CHF пробует скорректироваться от достигнутого ранее уровня поддержки 0.7880, при этом целью может быть пробитая восходящая линия тренда, которую рынок уже неоднократно «видел».

В случае отбоя от пробитого аптренда и движении вниз фокус рынка вновь будет нацелен на поддержку 0.7880. Интересно также и то, что медведи по-прежнему не отпускают котировки в далёкое плавание, позволяя отклоняться только в заданных техническими линиями пределах.

При тестировании пробитой линии стоит посмотреть на формирование свечных формаций, которые дадут информацию о дальнейшем движении, потому что медведи могут в один прекрасный момент и ретироваться, оставив поле для манёвра быкам.

Понравилась моя статья, и пользуетесь приложением Telegram? Если Вы ответили на оба вопроса «Да!»,  тогда подпишитесь на мой канал и больше никогда не пропускайте новые выпуски.

Отказ от ответственности: предоставленные материалы предназначены только для информационных целей и не должны рассматриваться как рекомендации по инвестициям. 

AUDUSD

Австралийский доллар за прошедший недельный период заметно прирос, выйдя на локальные максимумы, но несколько отступил от пиков впоследствии. Этот рост был вызван внутренними инфляционными данными Австралии, и цифры оказались горячее ожиданий: потребительские цены выросли на 1,3% за квартал и на 3,2% в годовом выражении. Что еще более важно, предпочитаемый РБА показатель – усеченное среднее (Trimmed Mean CPI) – вырос на 1,0% за квартал и 3,0% в годовом исчислении, превысив ожидания аналитиков. Если ранее рынок допускал возможность снижения ставки в начале следующего года, то после публикации данных пространство для смягчения исчезло: вероятность снижения ставки в ноябре упала практически до нуля.

Это указывает на смену рыночного сентимента и подкрепляет приоритет восходящего вектора. Цена торгуется ниже уровня 0,6588, который не сумела преодолеть сходу, поскольку столкнулась с заметной активностью продавцов, для преодоления которой необходим набор объема, который будет реализован последовавшей коррекцией в район уровня 0,6537, где ожидается покупательский интерес, который может оказать существенную поддержку для возобновления роста. Ретест этой зоны с последующим отскоком позволит возобновить восходящий импульс, который нацелится в область между 0,6642-0,6685.

Британский фунт, ступень за ступенькой, пробивает технические линии веера (на графике обозначены пунктирными), продолжая нисходящее движение, и уже вплотную подобрался к уровню поддержки 1.3140.

Стоит отметить, что всё это время медведи наращивали свои силы. При подходе к обозначенной выше горизонтали они могут разыграть карту с «двойной вершиной», которая чётко просматривается на дневном таймфрейме, и оформить будущую линию шеи.

Конечно, возможен и отскок стерлинга вверх, но очень уж интересным и перспективным выглядит пробой с последующим активным снижением. Поэтому продавцы не прочь будут воспользоваться сложившейся ситуацией.

Понравилась моя статья, и пользуетесь приложением Telegram? Если Вы ответили на оба вопроса «Да!»,  тогда подпишитесь на мой канал и больше никогда не пропускайте новые выпуски.

Отказ от ответственности: предоставленные материалы предназначены только для информационных целей и не должны рассматриваться как рекомендации по инвестициям.

BRENT

Нефть за прошедший торговый период заметно прибавила в росте и отметилась на локальных максимумах, но затем умеренно отступила. В начале периода цены находились под давлением чему способствовали прогнозы МЭА о замедлении роста спроса. Однако еженедельный отчет Управления энергетической информации США (EIA) показал, что коммерческие запасы сырой нефти в США сократились почти на 1 млн баррелей, а запасы бензина и дистиллятов упали на 2,1 и 1,5 млн баррелей соответственно. Это стало толчком к началу резкого роста, который продолжился и на следующий день на фоне очередного пакета санкций США против крупных российских нефтекомпаний, что заставило участников рынка оценивать вероятность реальных перебоев и необходимости перестройки логистики. Однако затем давление на цены оказали сообщения о том, что ОПЕК+ рассматривает возможность небольшого увеличения добычи на 137 000 баррелей в сутки, начиная с декабря.

Таким образом, технический расклад заметно изменился с переломом преобладающей тенденции в восходящем направлении.

USDCAD

Канадский доллар за прошедший недельный период не сумев обновить предыдущий минимум, перешел к умеренному укреплению. Главным фактором, обусловившим это укрепление, стала динамика цен на рынке нефти. Канадская валюта, чья динамика исторически привязана к экспортным доходам от нефти, получила заметную поддержку. С другой стороны, сентябрьская инфляция в Канаде, оказавшаяся выше прогнозов, подогрела споры о том, стоит ли центробанку продолжать цикл смягчения. Таким образом, нефть укрепляла позицию канадского доллара, а мягкие ожидания по ставке удержали его от чрезмерного роста. К тому же, экономика Канады показывала признаки замедления: ВВП во втором квартале сократился на 0,4%, что стало наиболее существенным квартальным снижением за последние 9 лет, что усиливает ожидания на то, что Банк Канады будет вынужден снизить ставку для поддержки замедляющейся экономики.

Это указывает на высокую вероятность продолжения восходящего вектора в паре в этом периоде. Цена закрепилась над уровнем 1,3986, став серьезным барьером с высоким покупательским интересом.

Валютная пара USD/JPY остановилась под уровнем сопротивления 153.27, где также проходит даунтренд, построенный по дневным максимумам 10.01.2025 и 10.10.2025. Цена пробует закрыть день «доджи», что может сигнализировать о возможном развороте вниз. Стоит отдельно отметить, что медведи рискуют малым и выйдут из рынка при пересечении ценой района 153.50, а при успешной реализации южного сценария их целью станет уровень поддержки 149.50. Конечно, учитывая ключевую важность горизонтали 153.27, мы можем совсем скоро увидеть и её активное пробитие, но тогда ситуация пойдёт по совершенно иному сценарию. На данном этапе рассматриваем этот вариант как альтернативный.

Понравилась моя статья, и пользуетесь приложением Telegram? Если Вы ответили на оба вопроса «Да!»,  тогда подпишитесь на мой канал и больше никогда не пропускайте новые выпуски.

Отказ от ответственности: предоставленные материалы предназначены только для информационных целей и не должны рассматриваться как рекомендации по инвестициям.

EURUSD

Евро за прошедший торговый период снижался, завершая нисходящую коррекцию, а по ее окончанию начал подавать признаки разворота. В начале недели рынки анализировали данные по индексу потребительских цен (CPI) в Еврозоне, который показал рост до 2,2% г/г, что оказалось выше прогнозов и, что примечательно, превысило целевой показатель ЕЦБ в 2,0%. После чего, пришли данные с американской стороны, где инфляция за сентябрь оказалась чуть ниже ожиданий (3,0% против ожидаемых 3,1%), что вернуло на рынок разговоры о возможном смягчении монетарной политики ФРС, снизив привлекательность доллара. Кроме того, на политической арене Франции было достигнуто временное затишье после того, как правительство избежало вотума недоверия, что сняло один из недавних рисков для единства евро.

Это дает основания полагать, что нисходящая коррекция была завершена, тем более что цена удержалась выше ключевого уровня на 1,1596 с достаточным покупательским интересом, откуда состоялся отскок. Способность удержаться выше уровня 1,1596, где ожидается граница ключевой зоны поддержки, в случае очередного ретеста станет подтверждением сохранения приоритетности восходящего вектора. Последующий отскок от этой зоны откроет путь для восходящего импульса, который нацелится в область между 1,1770-1,1819.

Валютная пара AUD/USD вторую неделю подряд тестирует горизонтальный уровень 0.6521 и попутно формирует медвежьи поглощения. В пятницу также была предпринята попытка пробить уровень, которая не увенчалась успехом — продавцы сфокусировались на поддержке в районе 0.6419 и продолжают отбивать атаки покупателей. Стоит отметить, что преимущество сохраняется за медведями, хотя быки и могут попробовать реализовать сценарий с пробитием 0.6521 и линии нисходящего тренда (точки 1 и 2 на графике), но это будет уже совершенно другой сценарий.

Понравилась моя статья, и пользуетесь приложением Telegram? Если Вы ответили на оба вопроса «Да!»,  тогда подпишитесь на мой канал и больше никогда не пропускайте новые выпуски.

Отказ от ответственности: предоставленные материалы предназначены только для информационных целей и не должны рассматриваться как рекомендации по инвестициям.