Mail.ru group

Сегодня группа Mail.ru объявила, что образовательный проект SkillFactory станет частью Skillbox Holding, который объединяет ed-tech активы компании.

До сделки Mail.ru Group контролировала 18,31% в SkillFactory и имела опцион на покупку дополнительных акций с планом его реализации во втором полугодии 2021 г. После всех транзакций Skillbox будет контролировать 61,8% в SkillFactory.

В самом Skillbox Holding у Mail.ru немного более 50% и его финансовые результаты консолидируются в отчетности группы.

Выручка SkillFactory за 2020 г. выросла в 3,4 раза, до 638 млн руб., что составляет 10% от выручки ed-tech сегмента Mail.ru Group за тот же период. Общее число студентов проекта на всех направлениях превышает 100 тыс. человек, что также примерно равно 10% от числа зарегистрированных пользователей образовательного сегмента по итогам 2К 2021 г.

Сделка укрепит образовательный сегмент за счет новых направлений и курсов, а также позволит дополнительно увеличить его финансовые показатели. Помимо SkillFactory группа Mail.ru имеет миноритарные доли в Учи Групп (25%), Тетрике (45%) и Алгоритмике (11,7%).

( Читать дальше )

Skillbox приобрела долю в платформе SkillFactory, специализирующейся на онлайн-обучении.

До сделки Mail.ru Group имела миноритарную долю в размере 18,31% в SkillFaсtory и опцион на покупку дополнительных акций с планом его реализации во втором полугодии 2021 года. После всех транзакций (в том числе реализации опциона) Skillbox становится держателем контрольной доли в сервисе — 61,8%. Основатели и топ-менеджмент SkillFactory остаются миноритарными акционерами.

В результате SkillFactory станет частью компании, в которую уже входят платформы Skillbox и GeekBrains.

Это будет следующим шагом в реализации стратегии объединенной компании: стать лидером на российском рынке онлайн-образования.

corp.mail.ru/ru/press/releases/11005/

Mail.ru Group в результате объединения ряда медиапроектов и рекомендательного сервиса «Пульс» создаст единую платформу с предполагаемой ежемесячной аудиторией в 87 миллионов человек.

«Медиапроекты портала Mail.ru — »Новости Mail.ru", «Hi-Tech Mail.ru», «Авто Mail.ru» и другие — начинают интеграцию с рекомендательной платформой «Пульс»… Объединенные медиапроекты и рекомендательная система совместят в себе возможности рекомендательной платформы и многолетний опыт редакции. Предполагаемая аудитория единой контентной платформы составит 87 миллионов человек в месяц"

— компания

С момента прошлой публикации MAIL сформировал 3 ожидаемые волны: [4]of i, [5]of i и ii. Волна i в итоге немного не достала до предполагаемой цены, а вот волна ii скорректировалась аккурат в район 1480.

( Читать дальше )

Холдинг достойно прошел наиболее острый период пандемии за счет хорошей диверсификации бизнеса и грамотного руководства. Параллельно начались торги бумагами компании на МосБирже, и произошло их включение в индекс MSCI Russia, что позволило значительно повысить ликвидность. С тех пор GDR Mail.ru просели в цене и кардинально разошлись по динамике с отечественным рынком, в частности с технологическими компаниями, что, на наш взгляд, не отражает реальную динамику показателей группы.

Основной бизнес компании, как и ее совместные предприятия, могут продолжать расти опережающими темпами в перспективе ближайших лет. Дополнительным позитивным фактором является потенциальный выход на биржу СП и подразделений холдинга. Мы видим существенную недооценку долгосрочного потенциала интернет-компании, которая находится на передовой строительства новой экономики и представлена во всех основных сегментах современного IT.Текущая низкая оценка открывает инвесторам неплохую возможность для входа в бумагу. Наша рекомендация для GDR Mail.ru Group «Покупать» с целевой ценой 2 646 руб., или 36 долл.

Михайлин Артем

( Читать дальше )

Директор по связям с инвесторами Mail.ru Group Татьяна Волочкович

«Есть моменты, где мы публично озвучивали, что IPO может быть одним из сценариев развития. Это было сказано в рамках формирования совместных предприятий со „Сбером“ и Alibaba. В 2019 г. мы сказали, что IPO этих активов может быть одним из сценариев развития на горизонте 3-5 лет. Соответственно, чисто теоретически, если ничего не изменится, результаты будут достойными и рынок будет готов к такого рода размещениям, совет директоров поддержит такое стратегическое видение менеджмента, то можно сказать, что что-то можно увидеть уже в следующем году. Но таких решений не было принято»

fomag.ru/news-streem/mail-ru-group-ne-isklyuchaet-ipo-aliexpress-rossiya-v-2022-g/

Директор по связям с инвесторами Mail.ru Group Татьяна Волочкович.

«У нас нет дивидендной политики и приоритет – инвестиции в дальнейший рост и развитие нашей группы и наших продуктов и экосистемы. Соответственно, особенно с учетом того, что мы видим на уровне чистой прибыли сегодня, в принципе, вопрос не самый так сказать релевантный… Такого плана на ближайшее время нет, мы сфокусированы на инвестициях

Директор по связям с инвесторами Mail.ru Group Татьяна Волочкович

«За последние 10 лет мы увеличили выручку в 10 раз, с точки зрения EBIDTA рост был чуть более ограниченный, так как мы постоянно инвестировали в активные новые точки роста… Одной из основных целей для группы является демонстрация легкого увеличения маржинальности на групповом уровне по 2021 году, и мы планируем показать этот результат»

Может уже пришло время по достоинству оценить Mail.ru?

С октября 2020 года акции находились в нисходящем тренде и потеряли около 50%, опустившись с 2320 руб. до 1450 руб.

При этом серьезных фундаментальных оснований для такого глубокого падения у акций нет.
За последний месяц акции прибавили почти 10%, и как, мне кажется впереди нас ждет продолжение роста.

А сейчас по фактам, давайте разберём бизнес и перспективы.

Mail.ru Group — российская технологическая компания, представленная одноименным поисковиком и различными интернет-сервисами. В числе активов Mail.ru Group социальные сети «ВКонтакте» и «Одноклассники», портфолио онлайн-игр, куда входят такие проекты как Warface, Armored Warfare, Skyforge, Аллоды Онлайн, ArcheAge, Perfect World и Lost Ark, картографический сервис MAPS.ME, мессенджер ICQ, мобильный сервис бесплатных объявлений «Юла», каршеринг YouDrive и платформа для доставки еды Delivery Club.

Финансовые показатели Mail.ru

За последние 5 лет выручка компании выросла на 232% с 40 до 113 млрд. рублей, при этом за первое полугодие 2021 года выручка выросла на 22% до 58 млрд.рублей.

( Читать дальше )

он так долго падал, что не верится что он начнет отрастать