IPO 2025

Разработчик систем кубического хранения товаров ARS Smart Robotics провел первый на пути к IPO раунд финансирования в капитал. Сбор длился с 17 февраля до 20 мая, за это время компании удалось привлечь 248 708 000 рублей. Инвесторам были предложены 409 598 обыкновенных акций АО «АРС Холдинг» (17% капитала) по цене 604,25 рубля за бумагу. За организацию размещения отвечала компания BITL при поддержке Ньютон Инвестиции (развивает сервис Газпромбанк Инвестиции). Сбор проходил на инвестиционной платформе Rounds.

В финансовой модели ARS Smart Robotics были заложены 247,5 млн рублей внешних инвестиций при оценке бизнеса в 1,456 млрд рублей после привлечения средств. Итоговый сбор несколько превысил ожидания и составил 248,7 млн рублей. В капитал компании вложились 167 физических лиц со средним чеком 1 236 452,61 рублей, при этом самое крупное вложение было сделано на сумму 20 млн рублей.

Андрей Ванин, руководитель управления аналитики финансовых рынков и премиального обслуживания сервиса Газпромбанк Инвестиции:

«Нормально у нас все проходит там. Поддержана наша концепция правительством по внедрению системы мотивации для менеджментов. Сейчас будем ее реализовывать. Второе: подержали внедрение туда независимых директоров. Мы идем по плану. Исхожу из того, что в ноябре это все произойдет», — рассказал Моисеев.

«Ценовые конечно, потому что это будет зависеть от рынка. А по объему да — мы хотим продать 5%. Если получится больше — значит продадим больше», — добавил замминистра финансов, отвечая на вопрос о параметрах сделки.

Российский сервис путешествий Tutu.ru перестраивает стратегию для подготовки к IPO. Компания не раскрывает сроки размещения, однако в 2024 году у головного юрлица — АО «Диджитс» — изменилась структура собственности.

Теперь единственным акционером выступает закрытый ПИФ «МК Инвестиционные решения 2» под управлением УК «Мой Капитал». Вопрос о том, изменились ли конечные бенефициары, в Tutu.ru комментировать отказались, но подтвердили, что основатели Дмитрий Храпов и Юрий Титов продолжают участие в деятельности сервиса.

Источники РБК утверждают, что фактическими покупателями могли быть лица, связанные с Альфа-банком, однако банк официально опроверг покупку. При этом УК «Мой Капитал» ранее входила в структуру «Альфа-Групп», а её адрес совпадает с УК «Альфа-Капитал».

Несмотря на отказ от комментариев по новым владельцам, очевидно, что Tutu.ru переживает серьезную перестройку бизнеса перед выходом на биржу.

👉 РФ намерена в ближайшие годы повышать ненефтегазовые доходы

👉 Россия будет создавать условия для привлечения иностранных инвестиций

Посетил  мероприятие, где удалось поближе познакомиться с компанией ГК «Солар», которая является «дочкой» всем вам известного Ростелекома. В конце прошлого года появилась информация о том, что уже в 2025 году компания может провести IPO. Недавно даже завели канал для инвесторов  👀, видимо готовятся. И это достаточно интересно.

📝 Попробуем разобраться, как устроен бизнес потенциального эмитента, чем он отличается от Позитива #POSI и какие перспективы у рынка кибербеза в целом.

⚡️ В последние годы Россия была под прицелом огромного количества кибератак. Думаю, что когда конфликт на Украине закончится, другие страны выстроятся в очередь к нашим представителям кибербезопасности, чтобы перенять опыт защиты своей инфраструктуры в условиях реальных угроз.

☝️ Отмечу, что атаки совершаются не только с целью получения материальной выгоды, но и для нанесения ущерба инфраструктуре, просто чтобы навредить нашей стране. Государственная инфраструктура всегда были особым магнитом для хакеров. В этом плане опыт Солара в защите таких организаций не имеет аналогов по степени сложности и ответственности.

Stripe — флагман финтеха

Databricks — ИИ и большие данные

Chime — нео-банк

Klarna — BNPL

eToro — трейдинг-платформа

Cerebras — чипы под AI

Medline — медпоставки

AIRO Group — дроны

Revolut — нео-банк 

Shein — фаст-фэшн Азии

И слух про Starlink от Маска — если будет, это будет громко.

👉 Следите в TG канале — покажу, в какие из них реально стоит заходить. 

В середине 2024 года компания прошла преобразование из ООО (общество с ограниченной ответственностью) в АО (акционерное общество), это промежуточный шаг для дальнейшего преобразования в ПАО (публичное акционерное общество), так как из ООО сразу в ПАО преобразовать компанию нельзя.

📊Результаты 2024 года:

✅Выручка выросла на 29% до 13,2 млрд руб.

✅Скор. EBITDA выросла на 24% до 7 млрд руб.

✅Чистая прибыль выросла на 19% до 3,3 млрд руб.

Результаты 2024 года мы прогнозировали здесь (ссылка), практически по всем показателям попали в цель (погрешность небольшая).

🎯 Основная цель компании — долгосрочно поддерживать аналогичные темпы роста без снижения показателя рентабельности.

💡Для этого компания продолжает инвестировать в развитие инфраструктуры дата-центров и серверное оборудование (рекордный capex в размере 5,9 млрд руб. в 2024 году), а также проводить сделки M&A*

*В конце 2024 года приобрели ООО «Единая сеть» за 3 млрд рублей. Выручка Единой сети за 2024 год составила 1,6 млрд рублей (только за счет этого приобретения выручка Селектела в 2025 году должна вырасти на >12%).

Чекнул компанию Нанософт.
Походу у них IPO наклёвавается.
В ближайшем пайплайне у нас походу 2 новых «софта» появятся на бирже — это Рубитех и Нанософт.

Интересно, что в софте столько направлений, что везде находится свой лидер какой-то.

Нанософт — это производитель российского AutoCAD, то есть чертежи.

иксанули в 22 году, а щас у них нормализация и темп спал.

Отчеты просмотрел за 2024 год, 2021-2023 годы, и за 6 мес 2024.
В целом все чистенько, каких-то красных флагов не заметил, кроме двух: