IMOEX

После небольшого спада рынка в начале недели индекс ММВБ перешел к постепенному росту, который продолжался до вчерашнего дня. Однако уже вечером на новостях рынок резко упал и сегодня продолжает падение. Давайте посмотрим есть ли возможность у рынка снова отскочить.

Практически всю прошлую неделю рынок акций падал от 3000 пунктов по индексу и почти добрался до линии глобального восходящего тренда, который начался еще от уровня 2600 пунктов в середине июля. Именно это падение я прогнозировал на прошлой неделе, ближе к 2850 пунктам.

И индекс практически пришел к этой цели в понедельник, но совсем немного не добрался до самой линии аптренда и резко отскочил, в результате чего был пробит локальный нисходящий тренд. Такой пробой уже должен был привести к развитию отскока рынка, который мы и наблюдали последние дни.

В этом случае, как предупреждал в прошлом обзоре, зафиксировал прибыль по шорту фьючерса на индекс после пробоя нисходящего тренда около 2880 пунктов, который брал еще от 3000 пунктов в прошлый понедельник. Хотя часть позиции все же мне удалось зафиксировать около 2860, так как индекс уже подходил к запланированной цели — трендовой линии.

Много корпоративных событий, геополитических новостей. Некоторые ожидания не оправдались, поэтому рынок всю неделю сильно колебало.

В ближайшие дни в КНР пройдет ряд важных встреч, в том числеличный саммит Путина 🗣 и Си Цзиньпина 🗣, и уже есть некоторая информация по нему. 

• Как минимум, будут обсуждать создание обособленной платежной инфраструктуры для двух стран (возможно позже ее расширят и для БРИКС), чтобы не зависеть от Запада.

• Также помощник Президента РФ Ушаков заявил, что на полях саммита будут обсуждаться экономические проекты и особое внимание уделят проектам Газпрома. Подпишут 3 важных документа.

И да, Дональд Трамп 🗣 не посетит этот саммит, вопреки ожиданиям некоторых. 

На следующей неделе рынку предстоит разобраться с одним из двух важных рубежей — поддержки на 2865 пт. и сопротивлению на 2905 пт. Пробой одного из них, вероятно, задаст новый тренд по IMOEX.

Коллеги, приглашаю на свой канал для погружения в инвестиции через призму IT и цифровизацию бизнеса, где еще больше актуальных новостей и моих разборов — https://t.me/+-a0sqZD702Y5MDQy 

К вечеру пятницы, 29 августа, российский фондовый рынок завершал торги снижением. К 18:00 мск индекс Московской биржи упал на 0,46%, а валютный индекс РТС опустился на 0,44%.

Во второй половине дня в лидеры роста на Московской бирже вышли ГК Самолет (+2,57%), Лукойл (+1,90%) и Газпром (+1,77%). В лидерах снижения оказались Селигдар (-3,94%), Сегежа Групп (-3,97%) и Группа Позитив (-1,75%).

Акции Лукойла сегодня дорожают на Московской бирже несмотря на слабую финансовую отчётность за первое полугодие по МСФО (выручка упала на 20% г/г, а чистая прибыль сократилась на 51% г/г) после объявления о намерении погасить квазиказначейские акции в объеме не более 76 млн штук.

Ценные бумаги Газпрома вышли в лидеры роста только ближе к вечеру после того, как помощник президента России Юрий Ушаков заявил, что компания и китайская национальная нефтегазовая корпорация подпишут «важные соглашения» в рамках официального визита российского лидера Владимир Путина в КНР 2 сентября.

Акции Селигдара в ходе сегодняшних торгов ушли в минус после публикации отчетности по МСФО за первое полугодие 2025 года, так как несмотря на заметное сокращение убытка, показатель всё ещё остается значительным — 2,16 млрд рублей.

Прогноз: SHORT

• Take Profit = 2849.9
• Stop Loss = 2914.3

Торги 29 августа на российских фондовых площадках начались в красной зоне. К 12:30 мск индекс Мосбиржи упал на 0,68%, до 2893 пунктов, индекс РТС опустился на 0,68%, до 1135 пунктов, а индекс голубых фишек потерял 0,69%.

В лидеры роста вышли Росгосстрах (+5,23%), Самолет (+2,65%) и НОВАТЭК (+1,66%). Аутсайдерами оказались Селигдар (-3,98%), Сегежа Групп (-3,48%) и РусГидро (-1,73%).

Акции Росгосстраха активно пошли вверх после заявления первого зампреда ВТБ Дмитрия Пьянова о том, что сделка по продаже страховой компании находится на финальном этапе и она либо будет закрыта в сентябре, либо не состоится вообще.

Бумаги ГК Самолет попали в лист ожидания на включение в индексы Мосбиржи и РТС, что в перспективе может повысить спрос на них со стороны институциональных инвесторов. Однако основную поддержку котировкам оказал отчет по МСФО за первое полугодие, в котором выручка зафиксирована на прошлогоднем уровне 179,96 млрд руб., несмотря на падение спроса на жилье и снижение долговой нагрузки компании.

Как и писал вчера 28 августа, перед открытием рынка

smart-lab.ru/blog/1197768.php

индекс МосБиржи филигранно и явно обозначил упомянутые уровни в 2930 п. (вчера днём) в качестве важного текущего сопротивления и уровни 2880-2870 пп. (вчера вечером и сегодня утром) как важную текущую поддержку.

Мои мысли по текущему моменту.
Считаю, что большим и умным деньгам всех мастей (инстуциональным инвесторам) сейчас невыгодно вести рынок вниз и доводить его до критического, но важного уровня поддержки в 2730 п. – это будет означать позволить закупиться всем желающим на аукционе неслыханной щедрости (время подобного аукциона ещё не пришло). Как по мне, максимум, что если они и будут выжимать — до 2840 п. (плюс-минус хвост той или иной свечи), поскольку следующие зоны в 2840-2760 пп. — несколько нестабильны и могут превратить обычного рядового трейдера или инвестора в «лань дрожащую», что может спровоцировать не нужные им сливы, я понимаю, что организаторы они хорошие и могут многое откатить, но если имеется возможность избежать себе головной боли там, где этого можно избежать, то зачем её себе вообще создавать.

Российский рынок акций вчера снова испытывал слабость. Продолжаем торговаться в боковике и пилить уровень 2900 пунктов. В четверг до последнего держались выше 2900, но упали уже вечером на новости: “Мерц: встречи между Путиным и Зеленским не будет”.

Более того, перевод был следующий: “Очевидно, что встреча между президентом Зеленским и президентом Путиным не состоится”. В любом случае, это не имеет никакого значения, но у нас рынок парсеров, заголовков, роботов. Поэтому легко на вечерней сессии упал на 1% после мнения канцлера Германии.

На этом естественно меня выбило из спекулятивного лонга. Перезаходить, откупать, играть в отскок без трендового рынка не стал. Кроме этого, под вечер Белый дом заявил, что Трамп выйдет с комментарием по Украине и России, но этого так и не произошло.

Сегодня рынок торгуется разнонаправленно в ожидании новых санкций от ЕС, комментариев Трампа после очередной встречи представителей Украины и США, которая пройдёт сегодня.

📊 МосБиржа (Индекс IRUS): борьба августа

На месячном таймфрейме август подходит к завершению в формате «свечи противостояния».

• Задача шортистов — протолкнуть индекс в тело июльской свечи и закрыть месяц
  

• Задача лонгистов — удержать позиции и не пустить котировки ниже этой зоны.

Пока инициатива у покупателей:

• На недельках мы видим сильный импульс вверх с 4 августа, продолженный 11-го, а затем — свечу поглощения 18-го числа.

• Текущая неделя формирует доджи, что само по себе сигнал разворотный и указывает на равновесие сил.

📌 Ключевые условия для лонгистов:

• Закрытие недели выше минимума свечи от 18 августа.

• Идеальный сценарий — закрепиться выше 3012,09 с конфигурацией поглощения.

⚖️ Вывод:

• Если неделя закроется вблизи текущих уровней или выше — это будет «маленькая победа» быков.

• Если же продавят 2856 сентябрь может начаться под контролем медведей.

С 19 сентября 2025 года вступят в силу новые базы расчета индексов акций Московской Биржи. Что это значит для инвесторов? 🤔

🔄 Индекс МосБиржи и Индекс РТС:

✅ Включаются: акции ИКС 5
❌ Исключаются: акции Группы Астра, РусГидро, Россетей

🔵 Индекс Голубых Фишек:

✅ Включаются: акции ИКС 5
❌ Исключаются: акции Хэдхантера

💼 Индекс средней и малой капитализации

✅ Включаются: акции Россетей Волга

⏱️ В листе ожидания

✅ На включение в Индекс Мобиржи и Индекс РТС: акции Самолета, Русагро, Циан, Ленты, ЭсЭфАй

❌ На исключение из Индекса Мосбиржи и Индекса РТС: бумаги Юнипро

❗️ Отраслевые индексы: без изменений.

❓Что это все значит: изменения в составе индексов могут влиять на ликвидность акций, а также на структуру индексных фондов.