портфель

Старина Дрональд Тамп продолжает выдумывать новые цифры для пошлин и менять сроки ультиматумов, которые сам же назначил. Теперь вот и атомные субмарины к угрозам приплёл. На Камчатке вообще веселуха: одновременно произошли извержение вулкана🌋, землетрясение и цунами. Кстати, я там неоднократно бывал и даже пролетал на вертолете прямо возле того самого вулкана, а также нескольких других.

Сообщения от МЧС для жителей Камчатки. Скрин из Интернета

Наш рынок тоже колбасит, почти как Камчатский полуостров в эту среду. Доллар резко вырос и так же резко отвалился обратно. Индекс Мосбиржи шатается туда-сюда и еле-еле удержался выше 2700 п. Только бонды продолжают свой неутомимый разгон.

🛒Ну а я продолжаю закупаться по своей отточенной годами тактике: акциями, облигациями и валютными инструментами. Уверенно держу темп своего уже более чем 4-хлетнего Инвест-марафона!🏃🏼

( Читать дальше )

Итоги на начало августа 2025 года

Мой инвестиционный портфель продолжает расти и укрепляться. Основной упор — на облигации, которые формируют стабильный пассивный доход и позволяют прогнозировать денежные потоки на месяцы вперёд.

 Текущее состояние портфеля

• Стоимость портфеля: 387 639 ₽
• Инвестировано: 360 163 ₽
• Прибыль: +27 475 ₽ (+6,9%)
• Доходность: 46,26% (в том числе рост активов +19,91%)
• Пассивный доход: 13,56% годовых = 51 794 ₽ в год
• Портфель практически полностью состоит из облигаций (99,9%),

 Выплаты за июль 2025

В июле я получил 5 659 ₽ купонных выплат. Деньги поступали равномерно в течение месяца, что особенно удобно для реинвестирования и покрытия текущих расходов.

Вот ключевые выплаты:

• РОЛЬФ БО 001Р-08 — 377 ₽ (2 июля)
• ГК Самолёт БО-П13 — 315 ₽ (3 июля)
• ЕвроТранс БО-001Р-01 — 377 ₽ (14 июля)
• АФК Система БО 001Р-14 — 183 ₽ (16 июля)
• Брусника 002Р-05 — 814 ₽ (17 июля)
• ТТК-14 001Р-02 — 801 ₽ (29 июля)

( Читать дальше )

💥 Друзья, делюсь хорошими новостями — июль стал лучшим месяцем для стратегий автоследования за все время!

Привез индексу Мосбиржи полной доходности от 5 до 6 пп. в разных стратегиях, будучи на 100% в акциях. При годовой цели в +15 к индексу. 

1) Вот такие результаты во флагманской стратегии в Т-Инвестициях: 
www.tinkoff.ru/invest/strategies/0fa0ff35-fb82-4924-8e08-48f5ee5f5bc7/



✔️ Рост за все время (с 5 марта 2024 года) = +29,00% (индекс Мосбиржи за то же время упал на 6 пп.)

✔️ Рост с начала 2025 года = +16,19%

✔️ Дельта к MCFTRR с начала года более 16% (индекс Мосбиржи не вырос), годовую цель выполнил за 7 месяцев 🤝

✔️ Рост за июль 2025 = +4,22% (при индексе Мосбиржи -1,22%), дельта в июле +5,4 пп.; 

Это самое большое месячное опережение индекса за все время — есть!) 

2) В стратегии «Влад про деньги | Акции РФ» в БКС результаты еще лучше!

За счет возможности быстрее реинвестировать дивиденды. 

Подключиться к стратегии в БКС можно тут: s.bcs.ru/OBXqD         

( Читать дальше )

💼 Пополнения портфеля за июль

В течение месяца продолжал увеличивать позиции в ключевых бумагах:

+⛽️Лукойл (3шт.) — 17617₽
+🏦МосБиржа (70шт.) — 11960₽
+🍏Х5 (4шт.) — 11549₽
+🏦Сбер (20шт.) — 6079₽
+🌾ФосАгро (1шт.) — 6068₽
+🏦Т (2шт.) — 6616₽
+📱Яндекс (1шт.) — 4304₽
+🔋Новатэк (4шт.) — 4097₽
+⛽️Татнефть (6шт.) — 3525₽
+🔌Интер РАО (1000шт.) — 3123₽
+💿НЛМК (20шт.) — 2278₽
+🩺Мать и Дитя (2шт.) — 2220₽
+⛽️Сургутнефтегаз п. (40шт.) — 1815₽
+💿Северсталь (1шт.) — 1064₽
+⛽️Газпром нефть (2шт.) — 988₽

📊 Общий объем инвестиций в июле составил 83 303₽. Это выше среднего темпа вложений, всё благодаря дивидендам и вкусным ценам на рынке после див.гэпов и геополитическим заявлениям, которые роняли рынок в район 2600-2700 пт. по индексу. Плюс хорошие темпы замедления инфляции. Все эти факторы стали хорошей мотивацией активнее заходить в наше любимое инвестиционное казино 😁

Мой инвест портфель ты найдёшь в моём Телеграм канале: t.me/liqviid

( Читать дальше )

( Читать дальше )

«Рынки постоянно отражают не только экономику, но и политику. Игнорировать геополитику — значит игнорировать половину уравнения.» Джордж Сорос

Доходность портфеля совпала с доходностью LQDT, что составляет чуть больше 12% с начала года. Пройдемся по основным изменениям в портфеле и общим мыслям.

Прошлый пост: https://smart-lab.ru/company/mozgovik/blog/1174633.php

👉 Динамика счета:

 Структура портфеля:

( Читать дальше )

💭 Анализируем финансовое состояние и стратегические перспективы Группы Астра, чтобы определить, стоит ли удерживать её акции в инвестиционном портфеле...


💰 Финансовая часть / ✔️ Операционная часть (I кв 2025)

🤔 Деятельность группы компаний Астра отличается ярко выраженным сезонным характером, причем около 70% поставок приходится на вторую половину года, тогда как расходы распределяются равномерно в течение всего периода.

↗️ Отгрузки продукции в первом квартале продемонстрировали прирост на 3% относительно аналогичного показателя прошлого года, достигнув объема в 1,9 миллиарда рублей. Доходность бизнеса выросла значительно — на 70%, составив 3,1 миллиарда рублей, что стало возможным благодаря учету доходов прошлых периодов и увеличению прибыли от поддержки реализованных решений.

💪 Показатели операционной эффективности также улучшились: скорректированный показатель EBITDA увеличился до уровня 0,5 миллиарда рублей, а скорректированная чистая прибыль достигла отметки в 0,26 миллиарда рублей.

( Читать дальше )

25 июля 2025 года ЦБ РФ снизил ключевую ставку на 200 базисных пунктов до 18%. Любопытно, что ровно год назад, 26 июля 2024 года, регулятор повышал ставку на те же 200 б.п. — до аналогичных 18%. Что же мы имеем на сегодня спустя год?

Путем несложных вычислений получаем следующее: Средняя ставка за этот период составляет ≈ 20,21%

Что делать и куда бежать? (ИМХО, ни в коем случае не ИИР)

Акции
Лично у меня на текущий момент 17,5% всех средств выделено под этот инструмент. Выбираю компании без долгов или с потенциальными дивидендами. Хотя сейчас существуют более доходные инструменты, я все же остаюсь оптимистом. Для поддержания вовлеченности периодически совершаю краткосрочные сделки — это добавляет азарта и не дает расслабиться.

Облигации
В данном инструменте я планирую наращивать долю. Сейчас она составляет 16%. Бóльшая доля сконцентрирована в гособлигациях, которые набирал с прошлого лета. Плюс хороший, но сейчас доходность уже не так (если конечно не будет повторного скачка инфляции). Сейчас набираю локальные валютные облигации с прицелом в год.

( Читать дальше )

Первая сделка была совершена 19.05.2025 года. За это время портфель продемонстрировал отличный рост. Прямое подтверждение тому, что мы выбрали подходящий тайминг для формирования облигационной стратегии.

Динамика значений по сравнению с Индексом МосБиржи:

• За последний месяц: +6,96%
• За все время: +10,96%

Изначально инвестиционный портфель пополнялся облигациями взятыми с первичного рынка, так как по ним можно было зафиксировать более высокую доходность. Сейчас же после перехода к циклу снижения КС такой возможности нет.

Инвестиционный портфель диверсифицирован под разные события на фондовом рынке. Помимо корпоративных выпусков, имеются валютные инструменты в качестве хеджа (фактор геополитики), длинные ОФЗ (отыграть рост тела облигации на моменте перехода к циклу смягчения ДКП) и фонды (на крупные компании, которые являются флагманами индекса МосБиржи).

Сейчас в портфеле 17 бумаг:

• Полипласт П02-БО-05 $RU000A10BPN7 (А-) Купон: 25,50%. Текущая купонная доходность: 23,28% на 1 год 9 месяцев, ежемесячно

( Читать дальше )

Представь, что ты дал другу в долг 10 000 рублей под расписку. Он обещал вернуть через год и заплатить сверху 1000 рублей за пользование деньгами. Вот ты и купил… облигацию. Да-да, по сути, облигация — это просто расписка, только официальная, от компании или государства. Покупая её, ты даёшь взаймы. А потом получаешь назад сумму и «премию» — купон.

💸 Как устроена доходность

Ты дал 10 000, через год получил 11 000. Купон — 10% годовых. Доходность фиксирована, и именно за это облигации так любят: ты заранее знаешь, сколько получишь. Главное — эмитент не должен обанкротиться. Облигации — это не рулетка с акциями, где доход может быть хоть +100%, хоть −30%. Тут всё спокойнее, понятнее и чаще всего — надёжнее.

🧠 Почему доходность может меняться
Если ты купил облигацию и держишь до конца — окей. Но её можно продать раньше. А вот цена на вторичном рынке — уже не фиксирована. Если Центробанк снижает ключевую ставку, облигации со «старыми» высокими купонами становятся вкуснее, и их цена растёт. И наоборот: если ставки растут, старые облигации с низким купоном теряют в цене. Поэтому даже «безрисковый» инструмент может принести убыток, если его продать в неподходящий момент.

( Читать дальше )