доллаР

Друзья,
в этом выпуске коротко о многом:
мнение о рубле и новом бюджетном правиле,
какой справедливый курс рубля при различных значениях среднегодовой цены URALS
(допускаю, что Россия будет в 2023г. добывать 10 млн. баррелей в сутки),
как определить разворот тренда,
про свой стиль торговли (среднесрочно по сильным трендам в зависимости от рыночного цикла),
про бесплатные telegram каналы и закрытый telegram канал.

Стабильный рубль – это позитив для фондового рынка.
Рассказываю, почему решил в октябре – ноябре 2022г. сформировать портфель акций и
о взаимосвязи финансовых рынков (валютного, долгового, товарного, фондового).

Первый признак того, что крупняк ожидает смягчения политики ФРС –
это разворот в паре EUR / USD (помните, на telegram писал про покупку Евро по 55р., и именно RUS_25 Euro).

Вторым признаком был рост золота с 4 ноября
(писал на telegram и smart-lab, что хочу купить фьючерс на золото, но
4 ноября был выходной и поэтому 7 ноября сформировал портфель,

( Читать дальше )

В общем инфляция в США сокращается с пика в ~7% до таргета в ~2%(впечатляет, они смогли укротить её при ставке 4.33%). На этом фоне растёт золото и биткоин, так же рубль, что намекает нам на ослабление доллара и что подтверждается через U.S. Dollar Index (DXY).

Выходит, что корелляция между инфляцией и золотом в какой-том мере обратная? Или это справедливо лишь на краткосрок-среднесрок, а в лонге всё равно золото отыгрывает всю инфляцию?

Да, с ростом инфляции все ожидают ужесточения монетарной политики и дохости по безрисковым бондам растут, а золото не имеет доходности, соответственно немного притормаживает, НО, мы имеем ситуацию при которой падение инфляции приводит к падению валюты, это срабатывает накопительный эффект? Почему сейчас всё наоборот?

Почему золото дорожает в цикле сокращения инфляции? Почему валюта обесценивается в цикле сокращения инфляции?

Индексы Мосбиржи и РТС на следующей неделе могут развить наметившийся импульс к росту при отсутствии веских негативных геополитических и глобальных сигналов, чему в случае с долларовым индикатором также поможет потенциальное укрепление рубля. Фундаментально сдвинуть индекс Мосбиржи с места могло бы возобновление покупок по Сбербанку и другим «тяжеловесам», дальнейший рост золотодобытчиков в случае стабилизации цен на драгоценный металл выше 1900 долл/унц, а также улучшение настроений на мировых фондовых и сырьевых площадках. По Белуга Групп закроется реестр по дивидендам за 9 месяцев 2022 года с доходностью 2,6%. Акционеры ТМК примут решение по промежуточным дивидендам с доходностью около 7,2%.

Для рубля позитивным психологическим фактором может оставаться возобновление операций Банка России на валютном рынке, который до первых чисел февраля намерен ежедневно продавать юани на сумму 3,2 млрд руб. Доллар при умеренно позитивном для рубля сценарии может скорректироваться к 65 руб, евро – к 71,50 рую, а китайский юань – к 9,75 руб.

( Читать дальше )

Я полагаю все заметили как вяло отреагировал доллар и юань (пока по сути это примерно равнозначно) к рублю?! Где снижение Карл? А оно уже прошло, сегодня по факту наступления в пятницу 13, доллар вяло отрегировал и начал снижение нетипичное для шортового особенно на таком навостном фоне. Кукан где то рядом, подумал я и прикупил Коллов на Si со страйком 69000.


Т.к. я торгую в основном по технике то новости для меня это лишь фон, шум, факт и т.п. и я не особо вникся новостью разнесеной всеми агенствами: «ЦБ будет продавать Юани врамках механизма бюджетного правила.» Решил вчитаться в новость и на уровне дилетантского познания начал вникать:

quote.ru/news/article/63c027929a79471666a8c363?from=newsfeed -одна из статей, в которой черным по русскому написано и менно про продажу.
ru.wikipedia.org/wiki/%D0%91%D1%8E%D0%B4%D0%B6%D0%B5%D1%82%D0%BD%D0%BE%D0%B5_%D0%BF%D1%80%D0%B0%D0%B2%D0%B8%D0%BB%D0%BE#cite_note-3 —

( Читать дальше )

Годовая инфляция в США замедлилась с 7,1% до 6,5% в декабре, инфляция м/м в декабре упала на 0,1%, а базовая инфляция снизилась на 0,3% в декабре с 6% до 5,7%.

🧑‍💻 Начнём с того, что цель американского Центробанка: снизить инфляцию до 2%. Глава ФРС США неоднократно заявлял, что им нужны убедительные доказательства снижения инфляции, чтобы умерить пыл повышения ставки. Инвесторы не верят ФРС США и заметно наделали шуму на рынках, так как Биткоин преодолел $18 000, а S&P 500 ударился в 4000. Есть ли у нас сейчас убедительные доказательства снижения инфляции, чтобы ФРС остановилась, а ралли продолжилось?Давайте выяснять:

💁🏼‍♂️ Да! Общая инфляция снизилась до 6,5%, но цель ФРС США 2% по инфляции, то есть сейчас уровень цен выше в три раза от цели. Означает ли это то, что ФРС остановится в ужесточении денежно-кредитной политики? НЕТ! И вот почему:

( Читать дальше )

10 лет назад 1 рубль = 1 бат (Тайланд). 1 доллар=30 бат.  Сейчас за 1 бат дают уже 2,08 рубля и 1 доллар = 37 бат. Неужели экономика Тайланда эффективнее и динамичнее экономики России? А раз нет, то вот вам и ориентир куда стремится и идет рубль. На 37 рублей за 1 доллар. Это справедливая цена при соблюдении ряда экономических условий:

1. Ставка кредита 1% для всех, а не 12% как сейчас

Ух что тогда начнется… Не инфляция, а безумный рост экономики и предпринимательской активности. Сам грузанусь в банке под такой процент, накуплю ОС и буду налаживать бизнесс. А сколько других предприятий и безнесов вздохнет. Например, где рентабельнее производить сыр, который должен вылеживать по 6-12 месяцев в России со ставкой 12% или в Европе со ставкой 3 %? А нынче ведь как? Если ты умнее всех и решил кредит в долларах взять под 3%, то раз в 5-7 лет получи девальвацию в два раза!

2. Ограничения на вывоз капитала за границу.

3. Не стоит бояться укрепления рубля, если ставка для всех будет 1%, то это естественный процесс.

( Читать дальше )

Это отвечает на вопрос, о том куда движется доллар, и почему…

В этом можно увидеть тренд! и он вероятно будет прослеживаться до июня, согласно кривым процентным ставкам. (хотя они очень изменчивы, и могут запутать) Более подробно я расскажу в этом закрытом клубе, @macro000_bot но а сейчас я вам дам пару мыслей в этом видео, где я вижу связь цены и направление тренда.

🗣Этот сценарий также укладывается, в бычий рынок золота, и всего CRB. А также в Рецессию на падающем долларе, при слабых финансовых условий. ЭУ нас классическая рецессия -70 годов)



( Читать дальше )

Друзья, сегодня обсудим с вами, какое влияние окажет новое бюджетное правило на курсы валют, а также разберем графики 2 валютных пар: USDRUB и CNYRUB. Сильный Уровень где-то рядом?

( Читать дальше )

Я редко пишу на смарт-лабе, но все мои прогнозы по USD/RUB пока четко сбываются. Однако, хотел бы чуть подкорректировать цель 60 копеек за доллар.

В прошлом прогнозе, где я с точностью до 3х рублей определил дно, я предполагал движение к 95 рублям. Но теперь, я не уверен :). Во-первых, движение сильно затянулось. Во-вторых, в комментариях правильно обратили внимание, что тренд со 120 на 50 мог быть волной A в классической коррекционной структуре A-B-C, а не 1 в 5.



Поэтому новый прогноз — 1.39 рублей за доллар, при этом движение может пойти прямо сейчас:



( Читать дальше )