Эмоции

Начал читать книгу Кургузкина про системный трейдинг. Пока прочитал мало, с тем, что прочитал в основном согласен – резонирует с моим представлением об описываемых вещах. Были несколько моментов где категорически не согласен – но это в разделе где описывались философские аспекты – объяснение природы рынка и прочее – ну такие темы прям сами просятся на поспорить.

Понравилось описание того, как происходит обучения трейдера по принципу обратной связи в процессе торговли и почему процесс этот отличается от обучения в большинстве других областей. И действительно в процессе обучения торговле на финансовых рынках очень много ловушек для разума. И одна из них, и довольно важная – это…какое бы описание придумать…(наверняка оно уже придумано, но я то о его существовании не в курсе) – и это неверное, неполное и т.д. представлениях о факторах успешных результатов торговли. Как же легко неискушенный, да и искушенный разум попадается в ловушку и находит закономерность в выпадении 4-х подряд решек. У тебя было 3 удачных четверга и ты думаешь, что в этом фишка, но на самом деле удачны только четверги марта и приходит апрель и опля. Пошла череда хороших дней и ты начинаешь думать, что просёк фишку (на самом деле ты мог делать всё то же самое и раньше, но тогда ты не считал эти свои действия фактором успеха, ну потому что мозг не складывал это в систему и не запоминал в качестве таких факторов), и да, возможно это фактор успеха, но, вот сюрприз, не единственный, а без остального набора факторов это и не работает совсем и ты опять в замешательстве. В общем несистемный трейдинг сложная штука, но по эмоциям конечно ему нет равных)).  Уверен, что даже если буду суперсистемно суперстабильно зарабатывать с помощью алго, всё равно буду придаваться ручному трейдингу, ну потому что это же живые эмоции, такие яркие. 

Каждый трейдер, который пробовал торговать на реальном счете понимает какую роль в торговле отыгрывают эмоции. Они овладевают нами при потери средств либо во время закрытия прибыльной сделки. Нервное состояние расшатывается, что зачастую может привести к новым ошибкам. Эмоции мешают верно оценивать ситуацию на рынке, найти вход там — где его нет. Но в этой статье, я хочу рассказат о том, как следует бороться с эмоциями и об основной причине их возникновения.

Основная причина лишних эмоций — это регулярное наблюдение за графиком цены. Может звучит это и глупо, но постоянное наблюдение за графиком морально выматывает вас. К примеру, когда трейдер торгует на Н1, но ежеминутно отслеживает тенденцию движения цены,  будто это что-то изменит или поможет нам заработать.  Ведь когда нет открытых сделок, то и за графиком мы наблюдаем намного реже, ведь это скучное занятие.

Перевод.
Алгоритмическая торговля имеет как множество преимуществ, так и недостатков, но большинство оппонентов согласятся с тем, что основной риск заключается в том, что алгоритм может дать осечку в сделке, которая не была продумана как часть логики. Эти “ошибки ввода”, допущенные электронными системами, несомненно, могут привести к большему риску, чем работа любого трейдера, особенно если речь идет о большой финансовой организации. 

Возьмем историю Knight Capital. 1 августа 2012 ошибочный логический раздел в коде одного из торговых алгоритмов привел к тому, что крупная компания потеряла 440 миллионов долларов всего за 30 минут. Излишне говорить, что этот инцидент вызвал много разговоров о безопасности и эффективности алгоритмов. 

Многие рассматривают алгоритмы как огромный фактор риска, которого следует избегать любой ценой. Однако эти люди редко вспоминают о риске больших потерь, связанных с недостатком человеческого контроля при  «кнопочной» торговле. Сравнивать результаты индивидуальных трейдеров и Knight Capital — это как сравнивать яблоки с апельсинами, мы все можем согласиться, что в случае риск-менеджмента – это то же самое. Противники алго-трейдинга подчеркивают, что человек всегда может контролировать свою систему, и разумно управлять рисками. Я позволю себе не согласиться.