НЕфть

📌 Кратко:

Brent — закрепление в новом диапазоне продолжается; перемирие в Газе убирает премию, заявления Трампа ускорили падение; тренд вниз сохраняется.
USDRUB — рубль немного укрепился, но падение нефти усиливает риски девальвации; в бюджете-2026 Urals по $59, Brent уже ниже $62.
ОФЗ — инфляция ускорилась, но ЦБ видит факторы как временные; ставка, вероятно, пойдёт вниз, что создаёт шанс для длинных бумаг; осторожное восстановление позиций в 26248.
MOEX — волатильность и давление на бизнес растут, рынок нуждается в паузе; приоритет — ликвидность, длинные ОФЗ и валютная часть портфеля.

До́нальд Джон Трамп
Нельзя отдельно не выделить этого товарища сегодня. Или Трамп сильно расстроился из-за того, что премию мира отдали не ему, или решил просто сыграть на шортах крипты, но он вновь угрожает Китаю 100% пошлинами с 1 ноября «а может и раньше». На этом фоне упало всё: американские индексы, нефть, крипта. Подросли трежерис и золото отыграло часть коррекции.

Честно говоря, я не особо понимаю, зачем делать то, что уже не сработало в прошлый раз? Китай просто введет ответку и в какой-то момент все решат отсрочить ввод тарифов и так далее. Но если цель была просто спекульнуть на эмоциях, то тогда вопросов нет. Короче говоря, гадать бесполезно, будем следить за новостями.

Официальные лица Венесуэлы обращались к администрации президента США Дональда Трампа с предложением уступить Соединенным Штатам часть венесуэльской нефти и других природных ресурсов в надежде избежать конфликта и уменьшить растущее недовольство. Об этом сообщает газета The New York Times (NYT)

По данным издания, президент Венесуэлы Николас Мадуро предлагал «открыть все существующие и будущие нефтяные и золотодобывающие проекты для американских компаний», а также перенаправить экспорт венесуэльской нефти из Китая в США и резко сократить энергетические и горнодобывающие контракты страны с китайскими, иранскими и российскими компаниями.

NYT отмечает, что администрация Трампа отвергла предложение и прекратила дипломатические отношения с Венесуэлой на прошлой неделе. Это положило потенциальному соглашению конец, уточнили источники издания.

www.nytimes.com/2025/10/10/world/americas/maduro-venezuela-us-oil.html

Ⓜ️ По данным Росстата, за период с 30 сентября по 6 октября ИПЦ составил 0,23% (прошлые недели — 0,13%, 0,08%), с начала месяца 0,20%, с начала года — 4,53% (годовая — 8,11%). Месячный пересчёт сентябрьской инфляции составил 0,34% (ниже недельных данных, которые показывали 0,37%) — это выводит нас на ~7% saar, то есть годовая динамика ИПЦ продолжает снижаться. За октябрь 0,20% это много и, судя по сегодняшним темпам, мы в лёгкую можем превзойти цифры прошлого года (октябрь 2024 г. — 0,75%). Поэтому ЦБ в сентябре снизил ставку, только до 17% (осторожность не помешает, как вы видите темпы инфляции значительно ускорились). Отмечаем факторы, влияющие на инфляцию:

🗣 Из потребительских цен на нефтепродукты следует, что розничные цены на бензин подорожали за неделю на 0,85% (прошлая неделя — 0,80%), дизтопливо на 0,42% (прошлая неделя — 0,64%), динамика архи высокая (вес бензина в ИПЦ весомый ~4,4%). С учётом повышения цен на топливо и рекордные цены на бирже (происходят атаки на НПЗ+сезонность, а это дефицит топлива из-за ремонтных работ), правительство установило полный запрет на поставки бензина за рубеж до конца года, также запрет коснётся дизельного топлива. При этом правительство готовит изменение демпфера, чтобы нефтяные компании смогли поднять цены на топливо выше.

Цены на нефть снижаются с января. И если в начале года котировки были на уровне $75 за баррель, то сегодня – ниже $64. В апреле цены рухнули сразу на $13, что стало реакцией на пошлины Трампа, а также на решение ОПЕК+ увеличить добычу. Сегодня цены на нефть показали самое большое падение за неделю. Причина — снижение напряженности на Ближнем Востоке и дополнительные поставки ОПЕК. До конца года нефтяные котировки останутся волатильными, что несет риски для инвесторов. Какие глобальные и политические события будут определять динамику рынка в ближайшем будущем и как правильно хеджировать риски падения цен?

Что влияет на цену нефти

Нефть и природный газ остаются основными видами топлива, на долю которых приходится почти 55% мирового потребления энергии. Именно поэтому трейдеры внимательно следят за котировками Brent и WTI, которые являются наиболее востребованными сортами нефти. Ключевые факторы, которые могут повлиять на движение котировок в ближайшее время.

Замедление экономики и снижение спроса на топливо

Трамп заявил о масштабном повышении пошлин на китайские товары

«Одна из мер, которую мы сейчас рассматриваем, — это масштабное повышение пошлин на китайскую продукцию, поставляемую в США. Существует множество других мер противодействия, которые также серьезно рассматриваются», — написал Трамп в соцсети Truth Social.

S&P500, в моменте, минус 1,6%
Нефть минус 3,2%

Начинается интересное кино !

Продолжаю ждать интересную точку входа в акции RU

Цена на нефть марки Brent в ходе вечерней сессии 10 октября падает на 2,1%, до $63,85 за баррель, WTI корректируется на 2,2%, до $60,14. С начала месяца котировки североморского сорта колебались в коридоре $66–67 за баррель, а теперь вышли из боковика вниз к уровням $63–64, где в последний раз торговались в начале мая.

Эта динамика обусловлена в первую очередь усилиями президента США по урегулированию конфликта в секторе Газа и ожиданиями перемирия между ХАМАС и Израилем. Кроме того, запланированное увеличение добычи нефти в рамках сделки ОПЕК+ еще на 137 тыс. баррелей с ноября, а также рост производства в странах, не входящих в данное соглашение, увеличивают вероятность появления профицита на нефтяном рынке.

Западные СМИ сообщали, что индийский премьер Нарендра Моди и президент США Дональд Трамп договорились о сокращении Индией импорта нефти из России, но, похоже, нефтяной рынок не поверил в существенное уменьшение предложения российского сырья. Вероятно также, что обеспокоенность у инвесторов вызывает связанная с шатдауном в Штатах неопределенность и общая напряженная внешнеполитическая обстановка.