Волатильность

Обратите внимание на рост открытого интереса сегодня во фьючерсе на индекс РТС при падении цены актива. ОИ вырос с 844000 позиции до 949000 позиций (рост более чем на 100000 позиций, более 12%) в текущий момент, особенно ускорившись на продолжении негативной динамики после дневного клиринга. В то же время происходит рост волатильности. Должен отметить, что сам фьючерс на индекс РТС находится у важнейшего рубежа в 120000 пунктов, пробой которого 3 марта вызвал ажиотажные продажи и небывалый рост волатильности (тогдашний флеш-креш был крупнейшим в последней новейшей истории российского рынка). Стоит также отметить, что ОИ находился в боковике с 22 июля до 28 июля, как и цена находилась в боковике (122000-127000 пунктов) после импульса на вводе санкций 17 июля. Как правило, открытый интерес подтверждает тенденцию.



Ждём:)

Прошедшая неделя на рынке прошла в волнениях по поводу санкций от Евросоюза и европейцы сделали новый шаг по наращиванию давления на Россию, введя санкции против списка физических и юридических лиц. Кроме того Евросоюз опубликовал схему более жестких мер, которые могут быть рассмотрены ЕС (в случае ухудшения ситуации) уже на текущей неделе. О введении новых санкций против России объявила Канада. Власти Японии тоже рассматривают аналогичный вопрос. США продолжают оказывать давление на своих партнеров, призывая их и далее ужесточать антироссийские санкции. Тем не менее, пока качественного изменения в режиме санкций не произошло. Так, Европа четко обозначила, что санкции не будут касаться поставок энергоносителей.
Цены на европейскую нефть, несмотря на обилие разнородных событий затрагивающих самочувствие рынка, после резких колебаний первой половины лета успокоились и на прошлой неделе колебались лишь в рамках узкого бокового коридора вблизи 108 долларов за баррель. На рынке энергоносителей наиболее впечатляющим было снижение цен на газ. К долгосрочному тренду снижения цен на газ в Азии на прошлой неделе добавилось довольно выраженное снижение газовых цен в США, что весьма обеспокоило сланцевых производителей, многие из которых уже давно работают себе в убыток.


( Читать дальше )

Где можно посмотреть историческую волатильность по дням для РИ?
Период с 2000 годов

ВСЕМ ДОБРОГО ВРЕМЕНИ СУТОК!

Волатильность на ФОРТС кто-нибудь продает через опционные конструкции? 

Как защищаетесь от потерь? Какие конструкции строите? 

Доброго всем времечка! Хочу поделится своей позицией, выслушать мнения пожелания! Создал я вот такой не замысловатый спредик. 10 Колов 160 000  сентября14г. против 3 путов 120 000 Сентябрских14г. и дельту захеджил 1 фьючем В итоге 10 Колл-3Пут  -1 Фьюч и потенциала аж 10% по воле, вот сижу и думаю сойдется ли моё чудо. В теории должно, но на практике? Крылья должны приподнятся, но вот какова буит вега вопрос, мож уже у кого опыт то есть ?
  
А вот собственно профиль позы



( Читать дальше )

Этот пост посвящен фьючерсу на российский индекс волатильности RVI Московской Биржи.



К моменту написания поста фьючерс еще не запущен (торги не проводятся). Однако индекс RVI уже рассчитывается — его текущее значение, исторические данные, методику расчета и проч. можно найти на сайте биржи. На сайте также можно ознакомиться со Спецификацией Фьючерсного контракта на волатильность российского рынка.

Подробно о методике расчета индекса RVI читайте в моем предыдущем посте RVI – Russian Volatility Index.

Основные пункты Спецификации фьючерса на RVI

1. Базовый актив

Базовым активом Контракта является волатильность российского рынка. В целях настоящей Спецификации под Волатильностью понимается показатель, отражающий рыночную оценку будущего колебания значений Индекса РТС  — приводится в Спецификации.

( Читать дальше )

Хочу  поделиться некоторыми простыми наработками, может быть, кому  и будет полезно.  Ничего не продаю, ничего не рекламирую – это важно.
Для лучшего понимания процессов  биржевой торговли  написал на коленке программу, которая  производит некие расчеты. Инструмент – фьючерс на РТС, но можно и любой другой из рынка ФОРТС.
Данные берутся из терминала АД, у которого есть понятное мне API, программистом был 100 лет назад, писал на ассемблере.  Сейчас использовал VBA,  при этом качество  программирования отвратительное, поэтому сразу скажу, что  программу не дам, стыдно. 


( Читать дальше )

Индексы волатильности VIX и VXST находятся ниже плинтуса.
Конструирую очередной Volatility Catcher.
Позиция достаточно тупа, +3х сентябрьских пута с 30 дельтой, +1 сентябрьский фьючерс S&P E-mini. То же самое можно сделать на декабре.
Основная идея — рост волы хотя бы на 2 пункта. Соотношение тетты к веге 14,6.

Ниже картинки из OptionVue.
matrix
 

( Читать дальше )