опционы

Позиция на следующую неделю сформирована.

Gрикрывающий стрэнгл на квартальную экспирацию следующий:

Колл на страйк 80500 не в деньгах (по цене 1100р на момент пятницы)
Пут на страйк 80000 (по 1785р куплен сегодня).
Суммарная стоимость 2985р

Продан недельный стрэнгл:
‐ Колл на 80500 (не в деньгах и довольно далеко от денег) по 163р
— Пут на 79500 (слегка в деньгах) по 636р
Общая стоимоть проданного стрэддла — 800р.

Si в момент набора позиции был в районе 79350р.

Напомню, что позиция  — 10 лотов

========

Идея недельного трейда:
Забрать временную стоимость проданного стрэнгла — 800-150 = 650р.

На 150р проданный Пут в деньгах.

Сейчас не до риска. Поэтому проданы Путы ровно на страйк прикрывающих Путов.

Коллы проданы существенно дальше и тоже ровно на страйк купленных квартальных Коллов 

Если вам кажется, что мировой рынок на нас не влияет — вам только кажется. Как минимум, это отражается в котировках на сырье (драг. металлы, нефть).

Также это влияет на волатильность в валюте через кросс-курсы. Что важно понимать — в декабре девальвация может начаться, так как из-за санкций валютная выручка у ЛУКОЙЛа и Роснефти значительно сократится.

Продажи в рынок могут снизиться до 20% от текущих объемов. Если появится крупный покупатель в стакане, то Юань может быстро отыграть потери последней недели. По текущим интересно подбирать в лонг.

Буду рада видеть вас среди своих подписчиков t.me/+j3ohRZAa_dpkMTli !

Прямо сейчас продали клиенту покрытый кол на NBIS.

130 страйк на 5 декабря.
Получили 118 долларов.
Текущая цена NBIS 100 долларов, после резкого роста.

В портфеле есть акции.
Суть сделки:
Если NBIS не будет стоить 130 долларов до 5 декабря, то 118 долларов премии остается у клиента.
Если будет стоить 130 или дороже, то продадим 100 акций на каждый контракт, по 130.

Получаем сейчас 118 долларов на 100 акций (стоимость 100 акций = 10000 долларов) премия 118 /10000 * 100 = 1,18% за 2 недели. И не важно что будет на рынке.
При этом. в этой сделке, нет риска, кроме того, что акции резко пойдут дороже 130 за 2 недели, на то придется продать по 130 (но это маловероятно).

Если тоже хотите делать такие вещи под любые акции для своего портфеля и увеличивать результативность, то пишите мне, все сделаем.
@luzinpavel

Телеграм канал для клиентов https://t.me/pavelluzin_fc

Пример использования опционов в своей работе.
Многие купили акции NBIS когда он еще был яндексом, теперь хотят держать эти бумаги в долгосрок.
Когда она вырастет и вырастет ли вообще, мы не знаем, а только предполагаем.

Хочу рассказать про способ получения «дивидендов» в виде полученной премии по опционам, с примерами цифр и дат, чтобы было понимание.

Для примера отлично подходят акции NBIS.
Вы держите их в долгосрок.  ОК. Держите.
МОжно продать covered Call опцион и получить премию за его продажу.

Пример простой стратегии:
У вас есть 5000 акций NBIS.
Текущая цена 85 долларов.
Сегодня 18 ноября 2025г.
Стоимость бумаг в портфеле 425 000 долларов.

Мы можем продать опцион кол, на такое же количество бумаг, которое у нас есть.
5000 акций, в контракте опциона 100 акций, 5000/100 = 50 контрактов.
Мы хотим постоянно получать премию, скажем каждый месяц, в виде дивидендов.
Значит нам нужен опцион, который экспирируется через месяц и такой.
Цена опциона, т.е. его страйк, т.е. наша целевая цена, не должна быть достигнута, если мы не хотим продажи акций.

1. Рекордные объёмы торговли опционами в США. В августе 2025 года группа бирж MIAX (включая MIAX, MIAX Pearl, MIAX Emerald и MIAX Sapphire) сообщила о рекордном среднедневном объёме в 9,5 млн опционных контрактов, что на 59,1% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Рыночная доля MIAX в объёме мультилистинговых опционов достигла 16,5% с начала года. Общий объём торгов опционами на акции в США увеличился на 25,5% в годовом исчислении. 
2. Законопроект о поправках в ГК РФ. 30 сентября 2025 года в Государственную Думу РФ внесён законопроект, который предлагает уточнить правила для опционов на заключение договора. Нововведения направлены на расширение свободы сторон в регулировании договоров дарения и опционов, а также на введение двух новых видов опционов: расчётного и обеспечительного. Расчётный опцион предполагает получение денежной разницы между ценой, установленной в опционе, и рыночной ценой актива, а обеспечительный опцион может использоваться как средство обеспечения обязательств. 

Чем глубже работаю с опционами, тем чётче понимаю: это инструмент, который может усиливать доходность практически любого портфеля. Даже самого простого.

Вот пример из практики.

Допустим, у вас есть акции компании Х, купленные “в долгосрок”.
Цена сейчас 100$, а продать вы готовы лишь по 200$.
Дивидендов нет, роста тоже может не быть месяцами.
А деньги заморожены.

Что можно сделать?
Продавать покрытые колы.

Это один из самых простых способов:
акция стоит на месте, получаете премию
акция падает, получаете премию
акция медленно растёт, получаете премию

Пока цена не достигла вашей цели в 200$, вы просто получаете деньги за время ожидания.

И при этом:
вы не берёте лишних рисков
вы не продаёте акцию
вы создаёте себе “дивиденды”, которых у компании нет

В реальности покрытые колы могут давать дополнительные 5–15% годовых даже к “спящим” бумагам.
А если сделать стратегию системной, доходность может быть выше.

Продажей покрытых коллов можно легко заменить выставление тейк-профитов и получать вознаграждение, даже если вы оказались не правы, вы просто продаете кол со страйком вашей цели, а премию забираете сразу, независимо от того куда пойдет цена.

Опционы — одна из самых недооценённых, но при этом самых полезных вещей на фондовом рынке.
Большинство инвесторов слышали это слово и сразу представили что‑то сложное, рискованное или похожее на казино.

На практике всё наоборот: если объяснить опционы простым языком, они оказываются обычным инструментом управления риском, который помогает сохранить деньги, заработать дополнительный доход и удерживать контроль над позицией, когда рынок ведёт себя непредсказуемо.

Опцион — это право. Не обязанность, не игра на удачу, а именно право совершить сделку по заранее известной цене.
Это как бронирование стоимости: сегодня вы фиксируете цену, а потом решаете, хотите использовать это право или нет.

Есть два типа опционов:
CALL — право купить,
PUT — право продать.

Пут — это страховка от падения,
колл — это возможность заработать на росте без покупки актива.

Пример.

Представьте, что вы бронируете квартиру за 20 миллионов. Вы платите 100 тысяч рублей за право купить её по этой цене в течение полугода.