6 ноября 2024 г. пройдет Совет директоров RENI для рассмотрения вопроса о дивидендах
Сегодня мы опубликовали сущ. факт, что 6 ноября 2024 г. пройдет Совет директоров нашей компании.
Повестка дня заседания включает два вопроса:
(1) Созыв внеочередного Общего собрания акционеров Общества.
(2) О рекомендациях Общему собранию акционеров Общества по выплате дивидендов по акциям Общества.
Ранее менеджмент RENI рекомендовал Совету директоров рассмотреть вопрос о выплате дивидендов в размере 3,6 рублей на акцию, или 2 млрд рублей в абсолютном значении. Сумма соответствует примерно 51% от чистой прибыли Группы за 1 полугодие 2024 года. Дивидендная доходность к цене акций RENI на момент анонса составляла около 4%.
Есть вероятность, что в ближайшие 2 недели может выйти новость о распределении прибыли за 3 квартал.
Согласно дивидендной политике, Татнефть платит не менее 50% прибыли по МСФО или РСБУ, в зависимости от большей величины. По обыкновенным акциям и префам платят равный дивиденд. Выплаты осуществляют 3 раза в год (за полугодие, 3 и 4 кварталы).
Ожидания аналитиков: 30,65 — 31,12р
Текущая доходность: 5,3 — 5,7%
Комментарий:
Финансовые результаты компании 1го полугодия 2024 г.:
Выручка выросла на 49,3%, до 931,12 млрд руб.,
EBITDA показала рост на 35,6%, до 228,538 млрд руб.,
Чистая прибыль выросла на 2,5%, до 151,386 млрд руб.,
Свободный денежный поток вернулся в положительную зону и составил 121,378 млрд руб. (годом ранее показатель составлял -799 млн руб.),
Чистый долг остался в отрицательной зоне и составил 97,413 млрд руб. по сравнению с 101,427 млрд руб.,
Также «Татнефть» почти вдвое нарастила экспорт нефти в Словакию и Венгрию после ограничения Украиной транзита ЛУКОЙЛа через «Дружбу».
ЦБ поднял ключевую ставку до 21% годовых. Акции продолжат коррекцию, а облигации с плавающим купоном повысили свою доходность. Сегодня куплю два новых выпуска флоатеров и расскажу почему именно их. На сдачу побалую себя дивидендными акциями.
Видео не является инвестиционной рекомендацией.
С 24 октября по 31 октября купил:
Целевое соотношение акций и облигаций 60/40% (±5%). Сейчас доля акции снизилась до 50%; облигаций 46%, остальное — в фонде денежного рынка Ликвидность. Доходность XIRR снизилась до 10%.
Ждать начало цикла снижения ключевой ставки еще долго, но когда он начнется, то вернётся интерес к дивидендным акциям. Поэтому стараюсь покупать и акции пока дешево, и облигации. В этот раз только акции, еще жду объявления даты размещения флоатеров ГТЛК.
Новатэк
Получил дивиденды — реинвестировал дивиденды. Здесь не нужно изобретать велосипед, последнее время так делаю. В прошлые разы были Татнефть и Газпром нефть. Стоимость акций продолжает падать.
Главное за девять месяцев (все сравнения — год к году)
📍Чистая прибыль +6,8% = 1,227 трлн рублей.
📍Рентабельность капитала = 25,4%. Как и ждали аналитики Альфа-Инвестиций.
📍Чистые процентные доходы +19% = 2,175 трлн рублей.
Главное за III квартал
📍Операционные расходы +17,1% = 274,3 млрд рублей.
📍Чистая прибыль -0,1% = 411,1 млрд рублей. Немного больше, чем ждали эксперты Альфа-Инвестиций (410 млрд рублей), и консенсус-прогноза рынка (406 млрд рублей).
📍Чистые процентные доходы +14,1% = 762,1 млрд рублей.
📍Чистые комиссионные доходы +11,6% = 218,2 млрд рублей.
И ещё немного данных
📍Отношение расходов к доходам = 28,4% в III квартале и 28,8% за девять месяцев.
📍Чистая процентная маржа осталась такой же = 5,86% и за III квартал, и за девять месяцев.
📍Чистые комиссионные доходы за квартал +11,6%, за девять месяцев +10,5% = 611,8 млрд рублей.
Банк платит 50% чистой прибыли по международным стандартам. За 2023 год акционеры получили 33,3 рубля на бумагу. За этот год, как считают аналитики Альфа-Инвестиций, выплата может быть выше.
Некоторые инвесторы пишут про снижение прибыли год к году на 0,1% в 3-м квартале, но не обращают внимание на то, что Сбер заплатил налогами 26,8% от чистой прибыли в этом году против 21,1% годом ранее. Это разовый эффект переоценки налоговых обязательств.
Если посмотреть прибыль до налогообложения, то в 3 кв. 2024 она равна 561,5 млрд руб. против 521,7 млрд руб. в 3 кв. 2023 года, то есть рост 7,6% при высоких ставках.
💸 Дивиденды Сбера
Накопившиеся дивиденды Сбера за 9 мес. = 27,17 руб. или 11,23% к текущей цене акций. Впереди еще квартал, значит, доходность будет 14,5-15%.
Это хороший отчет, и хоть на рынке сейчас его не оценивают по достоинству, я поздравляю всех инвесторов в Сбер с сильными показателями компании.
Друзья, разобрал для вас все компании финансового сектора РФ:
Обзор Т-Банка: t.me/Vlad_pro_dengi/1154
Обзор Совкомбанка: t.me/Vlad_pro_dengi/1149
Обзор Европлана: t.me/Vlad_pro_dengi/1163
Обзор БСП: t.me/Vlad_pro_dengi/1198
По итогам 3 кв. чистая прибыль банка снизилась на 0,1% кв/кв, до 411 млрд руб. Причина — увеличение резервов почти в 3 раза из-за ухудшения качества кредитов. Это вызвано увеличение объемов выдачи и ростом ставок.
В то же время комиссионные и чистые процентные доходы выросли на 11,6% г/г и 14,1% г/г соответственно. Рентабельность капитала осталась выше 25%, но снизилась на 2,2 п.п. г/г и на 0,5 п.п. кв/кв.
Объем выданных кредитов за квартал вырос на 6,5%, преимущественно за счет корпоративных кредитов (+8,9% за квартал) при замедлении кредитования физлиц (+ 3,2% кв/кв).
Объем средств физлиц продолжил расти из-за выгодных условий по вкладам. За 3 кв. показатель вырос на 2,8%, с начала года — на 15%.
Сохраняем прогноз по прибыли Сбербанка по году в 1,6 трлн руб. В таком случае банк сможет выплатить дивиденд в 35,4 руб. на акцию (доходность ~ 14,7%).
Целевую цену акций на 12 месяцев оставляем без изменений: 371 руб.
Приветствую Друзья инвесторы, с Вами снова Роман и сегодня у нас на разборе компания ПАО «ПОЛЮС».
/>Финансовый разбор компании ПАО «Полюс»Из статьи мы узнаем, как обстоят финансовые дела на предприятии, приносит ли оно прибыль, узнаем на сколько велики обязательства компании, сравним рыночную стоимость акции с балансовой и поймем стоит ли инвестировать свои деньги в это предприятие.
Прежде чем начать приглашаю Вас подписаться в мой Telegram канал там Вы сможете узнать настоящую стоимость акций таких компаний как: Газпром, Лукойл, Новатэк, Транснефть, Сбербанк, Норникель и другие. Там больше обзоров и выходят они быстрее. А также можно скачать таблицы с аналитическими данными по каждой компании.
ПАО «Полюс» — российская золотодобывающая компания. Одна из крупнейших в мире и крупнейшая в России по объёму добычи золота.
«Полюс» входит в ТОП-3 мировых лидеров по запасам золота (доказанные и вероятные запасы по международной классификации составляют 109 миллионов унций это порядка 3 миллионов тонн).