Лукойл

Сбербанк

Акция продолжает двигаться в рамках ожидаемого мною сценария. Неделя закрылась вблизи максимумов. Ожидаю 210 руб.


Газпром

Акция закрывает неделю внешней свечой на отскоке, от середины восходящего канала. Полагаю, что рост продолжится.

За 9 мес. 2016 года компания выплатила 75 руб., т.е. рост составил 13,3%. В целом, по итогам 2017 года акционеры могут получить 210 руб./акцию, что дает доходность в 7%. Относительно 2016 года выплаты могут увеличиться на 7,7%. По нашим оценкам, на выплаты дивидендов ЛУКОЙЛ может направить около 45% от чистой прибыли.

Совет директоров ЛУКОЙЛ принял решение об увеличении уставного капитала дочерней компании Lukoil International GmbH. Компания направит на эти цели €6,2 млрд.

одобрить сделку – внесение ПАО «ЛУКОЙЛ» (Единственный участник) денежного вклада в уставный капитал LUKOIL INTERNATIONAL GmbH (Общество) на условиях согласно приложению № 1.
Внесение Единственным участником дополнительного денежного вклада в размере 6 200 000 000 (Шесть миллиардов двести миллионов) евро в целях увеличения уставного капитала Общества на 150 000 (Сто пятьдесят тысяч) евро, с увеличением номинальной стоимости доли Единственного участника на 150 000 (Сто пятьдесят тысяч) евро.
После внесения дополнительного вклада Единственным участником денежными средствами номинальная стоимость доли Единственного участника в уставном капитале Общества составит 300 000 (Триста тысяч) евро. Стоимость указанного увеличения уставного капитала Общества для Единственного участника составит 6 200 000 000 (Шесть миллиардов двести миллионов) евро.

Объявленные промежуточные дивиденды — выше чем ожидали мы и рынок (80 руб. на акцию) и предполагают рост примерно на 13% г/г, что намного выше рублевой инфляции за период — дивидендная политика ЛУКОЙЛа предусматривает выплату компанией не менее 25% от чистой прибыли по МСФО и ежегодное повышение дивидендов как минимум на размер рублевой инфляции. Мы считаем новость ПОЗИТИВНОЙ для ЛУКОЙЛа в связи с этим, напоминая, что дивиденды — важная составляющая инвестиционного профиля компании, поскольку ЛУКОЙЛ предлагает одну из самых высоких дивидендных доходностей среди российских нефтегазовых компаний (ок. 6-7%).

Реестр акционеров для получения дивидендов рекомендуется закрыть 22 декабря.
ВОСА — 4 декабря
Закрытие реестра для ВОСА — 9 ноября

решение

Лукойл – рсбу
850 563 255 акций http://moex.com/s909
Free-float 46%
Капитализация на 23.10.2017г: 2 551,69 млрд руб

Общий долг на 31.12.2016г: 621,94 млрд руб
Общий долг на 30.09.2017г: 597,51 млрд руб

Выручка 9 мес 2016г: 180,93 млрд руб
Выручка 9 мес 2017г: 141,32 млрд руб

Валовая прибыль  9 мес 2016г: 168,35 млрд руб
Валовая прибыль  9 мес 2017г: 100,11 млрд руб

Прибыль 9 мес 2016г: 265,47 млрд руб
Прибыль 2015г: 302,98 млрд руб
Прибыль 1 кв 2016г: 16,91 млрд руб
Прибыль 6 мес 2016г: 54,75 млрд руб
Прибыль 9 мес 2016г: 80,22 млрд руб
Прибыль 2016г: 270,79 млрд руб  
Прибыль 1 кв 2017г: 5,97 млрд руб
Прибыль 6 мес 2017г: 115,61 млрд руб
Прибыль 9 мес 2017г: 107,92 млрд руб
http://www.lukoil.ru/static.asp?id=289

«Видимо, вы ссылаетесь на последнее интервью Forbes с Вагитом Юсуфовичем (главой „Лукойла“ Вагитом Алекперовым — ред.), там я не увидел подтверждения какого-то. Во-первых, мы не интересовались никогда приобретением „Лукойла“, и в наших планах этого нет, потому что нет предложения на рынке»

«Скорее, с моей точки зрения, это наоборот выглядит как предложение нам поучаствовать: создается определенный ажиотаж для того, чтобы поднять стоимость акций компании. Мне кажется, в этом плане кака-то работа проводится по повышению капитализации „Лукойла“. Хотя, наверное, какие-то основания для таких слухов на рынке есть… но как всегда, интересант он называется „Роснефть“. Боже упаси, нет, не надо нас к этому делу пришивать»