Как пишет источник: РБК

Начинающий частный трейдер из Казани в последний торговый день прошлого года умудрился провести сделки с валютой на бирже на 42 млрд руб, имея на счету всего 5,5 млн руб. и полностью разориться. Как это могло случиться?



В последний торговый день 2015 года, 30 декабря, на валютном рынке российской биржи объем торгов по доллару составил 296 млрд руб., его курс вырос на 1 рубль – до 73,6 рублей. Существенную долю этого оборота обеспечил частный трейдер — менеджер копировального центра из Казани Денис Громов. Начав день с 5,6 млн рублей на своем торговом счете, он умудрился за 4,5 часа провести более 5000 сделок по покупке и продаже валюты на 42 млд рублей.

Правда, итоговый результат оказался плачевным. В результате торгов Громов потерял 15,1 млн рублей, при этом счет его обнулился и он остался должен банку 9,5 млн рублей. 

Подробнее на РБК:
money.rbc.ru/news/56b31e6a9a7947ba61fe93d7

PS Возможно эта одна история     smart-lab.ru/blog/307646.php

PSS А я думал те времена ушли когда по брокерскому счету можно уйти в минус… да это печальная история 

Гадают мол, к чему бы это. Смотрелись торги так








( Читать дальше )

Жил был трейдер. И всю философию его торговли можно было описать в одном предложении – чтобы научиться торговать, необходимо ежедневно практиковаться в торговле и делать из этой практики выводы.

Именно ежедневная, настойчивая, осознанная практика позволила ему научиться делать прибыль на рынке. Обязательным условием являлась необходимость выкинуть из своей головы все ту информацию, которая не была его личным осознанным, практическим опытом. Для этого ему потребовалось начать свою торговлю с чистого листа и выстроить шаг за шагом.

Предыстория.

«Поворот ни туда»

 Он очень много времени убил, на торговлю иллюзий. Т.е. обдумывание графика вне торговли, изучение, создание системы, тесты истории, попытки реализации. Но когда он пробовал торговать провалы шли один за другим. Конечно, иногда сменяясь периодами, когда, если можно так выразиться он попадал в рынок. Эти периоды рождали иллюзию того, что он научился. Все попытки торговли его личных идей-фантазий шли вперемешку с торговлей чужих идей, благо книг на эту тему достаточно. Он читал книгу, выбирал, как ему казалось подходящее, воодушевлялся, тестировал на истории и шел на рынок, разумеется, к новому провалу. Форумы, также стали для него великолепным источником информации. И вновь озарение и снова система, и снова, конечно провал. А дальше у него были мысли, мол, да что же это я такой бестолковый, ведь кто-то может, а я нет. Может не мое? И, в один прекрасный солнечный день… он понял, нужно изучать ленту, вот где лежит грааль и, конечно же, вместе со стаканом, куда же без него. Это был прорыв, озарение, вот чего он все это время не учитывал! Статьи, видеоролики, изучение, обдумывание. Но, как вы сами понимаете, его снова ждал провал. Шло время и его уверенность в себе таяла на глазах…

( Читать дальше )

Многие пишут, что мечтают научиться торговать опционами в 2016 году. А чему тут учиться? Вот всё, что требуется о них знать:

1. Фьюч + пут = колл. Колл — фьюч = пут. Колл — пут = +фьюч. Пут — колл = -фьюч.
Практическое применение: нет смысла покупать фьюч и хеджировать путом, можно просто купить колл.

2. "Продавцы опционов клюют как курицы, а срут как слоны" ©. Помните об этом, когда «продавцы времени» предлагают гарантированно зарабатывать 30-40% годовых. И хотя чёрный лебедь к ним может довольно долго не прилетать, но, как говорится, "ты видишь лебедя? Нет? А он есть". © ;)

3. Чем опционы лучше/хуже фьючерса?
Лонг опционов лучше при больших движениях цены, фьючерс лучше при малых движениях, шорт опционов лучше… не использовать :) (см.п.2)

4. Все опционы и их конструкции имеют одинаковое соотношение параметров доход/риск/вероятность. Если что-то выигрывает в одном параметре, значит проигрывает в другом. Поэтому при выборе страйка опциона тупо выбирайте самый ликвидный. Опционы «вне денег» (out the money, OTM) ничем не хуже опционов «около денег» (at the money, ATM). На опционы

( Читать дальше )

Бумага: АИЖК 15,  RU000A0JQAM6. Обеспечена государственной гарантией. Ставка купона: ставка рефинансирования на дату, предшествующую первому дню купонного периода +2,5%. Купон полугодовой. Гасится 15 сентября 2028 года. Максимальная ставка купона – не более 20% годовых. В бумаге была оферта в 2009 году, и большую часть выпуска уже выкупили. В обращении на 600-700 млн. руб. Ликвидность не очень высокая.

В декабре ЦБ РФ распространил следующее сообщение: с 1 января 2016 г. значение ставки рефинансирования к значению ключевой ставки ЦБ РФ, определенному на соответствующую дату. В дальнейшем ставка рефинансирования будет автоматически принимать значение, равное ключевой ставке.

Таким образом, ближайший купон (15.03.2016) по АИЖК 15 будет еще по ставке 8,25% (ставка рефинансирования 14 сент 2015) + 2,5% = 10,75%. А вот следующий за ним купон 15.09.2016 вырастет больше чем на четверть:  11%+2,5%=13,5%, при условии что на 14 марта ключевая ставка останется на текущем уровне 11%. Предположительно, такой рост купона должен привести к значительному росту цены облигации, таким образом, чтобы ее доходность осталась прежней.

( Читать дальше )

Наконец авторитеты написали (макроэкономистам без значка никто же не верит). Что давно ожидалось, что Китай замедлит рост, созревая и исчерпывая резервы роста, готовились. Что экономика США важнее (и больше Китая) для мира, что американская экономика ориентирована внутрь страны (скорее амеры влияют на Китай), что фондовый индекс отражает экономику не всегда прямо, что в 2008 были скачки Шанхай Композит и пожестче (картинка).

Итак популярный газетный заголовок прошлых недель миф: падение акций SP500 не может быть связанно с Китаем, а имеет конкретные локальные проблемы именно внутри США — вниз тянут энергетики на сезонном спаде нефти, угольщики вроде тянут намного попроще нефтянников. Кратко, просто, но четко и ясно, про все газеты и громкие блоги. 

http://www.marketwatch.com/story/chinas-crash-isnt-as-bad-as-you-fear-2016-01-14?siteid=rss&rss=1

( Читать дальше )

Добрый день, коллеги!

Наступил 2016 год и можно уже приниматься за процедуру возврата налога и зачета убытков на фондовом рынке за 2015 год. Многие из вас закрыли прошлый год в “плюсе”. Это хорошо, но давайте вспомним, были ли у вас убытки в период с 2010 до 2014 года. Если да, тогда надо собирать документы:

1) Справки об убытках за убыточные годы. Возможно, что брокер вам даст не справку, а налоговый регистр или выписку. Казалось бы, название документа другое, но суть одна — нужен документ, в котором указана сумма убытка.

Как выглядит такой документ? В нем должна быть отражена следующая информация:
— год, за который получен убыток,
— название операции и ее код, например, если вы получили убыток по операциям с ценными бумагами, тогда код операции будет “1530”. У каждого вида дохода есть свой код, по нему легко ориентироваться,
— сумма убытка.
— и все! Не надо отражать суммы налогов в такой справке, они не нужны.

2) Справка 2-НДФЛ за прибыльный год. Если у вас прибыль за 2015 год, значит, надо справку 2-НДФЛ получить за 2015 год. Эта справка имеет свой “индивидуальный” вид — в ней отражается сумма полученного дохода и сумма удержанного налога. Вот тут сумму НДФЛ (подоходного налога) надо отражать обязательно.

( Читать дальше )

Ещё раз о рубле. Последний раз писал про него 20 декабря, когда нефть была $37/барр., курс доллара при этом был 71 руб. Там я также прикрутил таблицу со сценариями по нефти и рублю, причём в двух вариациях: 
1) согласно корреляции с нефтью с момента перехода к floating rate в ноябре 2014, 
2) согласно «подстройке» под бюджетные нужды. 

В первом варианте при нефти в $30/барр курс доллара прогнозировался на уровне 76 руб., во втором — 106 руб. 
Прошло совсем немного времени и негативный сценарий реализовался. Но при этом особо горячие головы продолжают кошмарить публику страшилками про 100-150 руб./долл. при такой нефти и т.п. Мне не понятно экономическое объяснение таким прогнозам. Но многие продолжают рассказывать про бюджет, который по швам трещит, и рассматривать график нефти в рублях.
Во-первых, надо через НДПИ и экспортную пошлину как минимум смотреть. А там такая формула, что при низкой нефти с бюджетом куда жопней ситуация, чем та же нефть в рублях показывает.

Во-вторых, ну расскажите хоть кто-нибудь с чёткими доводами и обоснованием, КАКИМ образом в условиях плавающего курса можно бюджетные проблемы решать-то? Кто там будет курс подгонять под неоправданно завышенные расходы «социально-военного» бюджета? Это бюджет надо резать, чем и начинают заниматься уже. Вариант с приватизацией тоже хорош. Резервный+ФНБ кстати переоцениваются неплохо на ослаблении рубля.
Самое главное, что и платёжный баланс, основные параметры которого достаточно хорошо научились оценивать, также хорошо балансируется при 30-ой нефти курсом в 75 руб./долл. 

Шагардин, который пишет не на смартлаб, а в фейсбук:)

Тут все спорят, что надо делать и как «перезагрузить» экономику страны...

Но первопричина всего — колоссальные диспропорции при переспределении доходов внутри страны за последние 10 лет

смотрим первый график:


В течении многих лет население копило «избыточные доходы» (социальные бонусы от нефтедолларов) на банковских счетах...

И когда эти накопления доросли до существенных величин…

( Читать дальше )

После топика Sergio Fedosoni "Пару строк в защиту рубля...." покопался немного в доходах бюджета. Часть картинок в самом топике.

Структура поступлений в консолидированный бюджет за январь-октябрь 2015 года

Какая доля в бюджете ресурсных компаний? Очень грубый расчет дает 35,03% от всех поступлений в консолидированный бюджет на 1 июля 2015 года (последние доступные данные).

( Читать дальше )