Компания сообщила о росте выручки за II кв. 2021 г. более чем на 48% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до 88,7 млрд руб. на фоне роста мировых цен на удобрения.

 
Цены на удобрения продолжают обновлять максимумы, которые поддерживаются высокими ценами на сельхоз продукцию в США и Европе. Дополнительную поддержку ценам оказывал сезонный спрос на рынках Латинской Америки, а также сезонные закупки в карбамида в Индии.  

В данной рубрике я рассказываю о самом важном, что произошло на российском рынке акций за прошедшую неделю по нашему мнению. Вы узнайте, что двигало этими акциями: Татнефть, Ленэнерго, Норникель, ФосАгро, Газпром.

 Татнефть опубликовала финансовые результаты за II кв. 2021 г. по РСБУ. Выручка увеличилась на 83% по сравнению с аналогичным периодом прошлого – до 277,1 млрд руб. Чистая прибыль Татнефти за отчётный период выросла почти в 14 раз – до 39,8 млрд руб. Спрогнозировали дивиденды за I пол. 2021 г., подробнее смотрите здесь. #TATN #TATNP

Ленэнерго сообщила в очередной раз о сильных финансовых результатов за I пол. 2021 г. по РСБУ.  Выручка за отчётный период увеличилась на 17,9% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до 46,5 млрд руб. Чистая прибыль Ленэнерго за I полугодие выросла на 48,1% и составила 11,27 млрд руб. по сравнению с 7,6 млрд руб. годом ранее. 

Выручка увеличилась на 83% по сравнению с аналогичным периодом прошлого – до 277,1 млрд руб. Чистая прибыль Татнефти за отчётный период выросла почти в 14 раз – до 39,8 млрд руб.

Финансовые результаты Татнефти вышли в рамках наших ожиданий, положительная динамика показателей сазана с эффектом низкой базы прошлого года из-за влияния пандемии COVID-19 и сделки ОПЕК+. А также с высокими ценами на нефть в 2021 г.

Таким образом, можно ожидать высокие промежуточные дивиденды за I пол. 2021 г. в размере 34,18 руб., если компания направит 100% от чистой прибыли по РСБУ. Напомним, по итогам за I пол. 2020 г. совет директоров Татнефти принял решение вернуться к действовавшим ранее принципам дивидендной политики и распределить 100% от чистой прибыли по РСБУ.

Хотя на финальные дивиденды за 2020 г. Татнефть направила около 60% от чистой прибыли по РСБУ. Тогда дивиденд на акцию может составить 20,5 руб. на оба типа акций. Соответственно можно ожидать дивидендную доходность за I пол. 2021 г. от 4,5% до 7,4%. #TATN #TATNP

— Выручка: 29,69 млрд руб. (+28,6% г/г)
— EBITDA: 5,44 млрд руб. (+23,47% г/г)
— Чистая убыток: 4,97 млрд руб. (2,75 млрд год назад)

Выручка IT компании за отчётный период выросла на 17,4% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до 29,69 млрд руб. за счёт увеличения выручки от рекламы на 38,8%. Дополнительный вклад в выручку внесли доходы от сегмента «Образовательные технологии», куда входят образовательные онлайн-сервисы Skillbox и GeekBrains, выручка год к году выросла на 87,8%.

— Операционные доходы 632,0 млрд руб. (+22,8% г/г)
— Чистые процентные доходы 439,5 млрд руб. (+10,3% г/г)
— Чистые комиссионные доходы 157,1 млрд руб. (+30,9% г/г)
— Чистая прибыль 325,3 млрд руб. (+95,1% г/г)

Сбер опубликовал сильные финансовые результаты за II кв. 2021 г. по МСФО, операционные доходы выросли на 22,8% на фоне роста процентных и комиссионных доходов. При этом комиссионные доходы увеличились на 30,9% по сравнению со II кв. 2020 г. и достигли 25% от операционных доходов компании.  

Совет директоров металлурга сегодня рекомендовал дивиденды за I пол. 2021 г. в размере 17,71 руб. за акцию. Текущая дивидендная доходность составляет 17,94%. Дата закрытия реестра для получения дивидендов назначена на 17 сентября 2021 г.

Акции ТМК на рекордные дивиденды отреагировали вертикальным ростом более чем на 36%. Я успел себе купить по 85 руб. на 5% от портфеля, фиксировать прибыль будут в понедельник, думаю котировки могут ещё вырасти. В пятницу уже большинство участников скорее всего не следили за рынком, новости вышли за 1,5 часа до закрытия основной торговой сессии.

Кроме того, в прошлый раз, когда ТМК рекомендовала дивиденды в размере 9,67 руб., акции выросли до текущих значений, сейчас дивиденды почти в 2 раза больше. Исходя из этого, думаю ещё есть потенциал, где-нибудь до 120-130 руб.

Одно мне не понятно, от куда у ТМК деньги? Взяли со счетов ЧТПЗ после того, как купили её? Общая сумма рекомендованных дивидендов составила 18,3 млрд руб., на момент I кв. 2021 г. по МСФО денежных средств на счетах было около 45 млрд руб. Вроде всё ок? – но долг то группы после консолидации с ЧТПЗ составляет 350 млрд руб.

— Выручка: 264,5 млрд руб. (+83,7% г/г)
— EBITDA: 163,2 млрд руб. (+129% г/г)
— Чистая прибыль акционеров: 99,3 млрд руб. (+89% г/г)
— Свободный денежный поток: 104,1 млрд руб. (-57 млрд руб. год назад)

 
Выручка компании увеличилась на 83,7% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до 264,5 млрд руб. на фоне роста цен на углеводороды. Так, например, цены средние цены реализации газа в рублях увеличились на 41,2% года – до 6383 рублей за тыс. куб. метров. Дополнительное влияние на рост показателей оказала добыча газа и газового конденсата, которая увеличилась в результате запуска газоконденсатных залежей Северо-Русского блока в III кв. 2021 г.

В прошлую пятницу китайские акции упали более чем на 50%, а некоторые потеряли 70% капитализации за один торговый день. Основная причина обвала акций – это новые правила в отношении частных репетиторов и компаний, занимающихся онлайн-образованием. Таким образом, продолжается давление властей Китая не только на частные компании, но и в целом на сектора.

 
В этом посте, я хочу поговорить не о китайских акциях, а об основных правилах инвестирования и биржевой торговли, отсутствие которых, привело к многочисленным убыткам на брокерских счетах в прошлую пятницу. Вроде бы они всем известны, но никто не хочет их соблюдать! Все хотят быстрых и лёгких денег!

И так, перейдём к правилам и ошибкам, которые допустили новички в погоне за большими деньгами.

Кредитные плечи

Никогда, никогда не берите деньги у брокера в долг! Я знаю много трейдров и инвесторов, которые используют заёмные деньги, чтобы увеличить свою доходность. Да чего уж таить, я тоже грешен)

— Выручка: $3,2 млрд (+156,7% г/г)

— EBITDA: $1435 млрд (рост в 6,35 раза г/г)

— Чистая прибыль: $1 млрд (рост в 17 раз г/г)

— Свободный денежный поток: $545 млн (-$18 млн год назад)

Компания увеличила выручку за отчётный период на 156,7% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до $3,2 млрд на фоне сильных операционных результатов за прошедший квартал.

Чистая прибыль ММК выросла в 17 раз и составила $1031 млн. Рост прибыли в основном связан с эффектом низкой базы во II кв. 2020 г. из-за пандемии коронавируса, а также положительной динамикой цен на стальную продукцию.

За отчетный период алмазодобывающая компания увеличила добычу на 22% при сопоставлении год к году и достигла 7 млн карат. Рост обусловлен сезонным повышением обработки песков с низким уровнем содержания алмазов. Уровень запасов руды и песка к концу отчетного периода снизился до 14,4 млн т, что на 11% меньше, чем годом ранее.