🇷🇺 Вчера был опубликован указ, запрещающий российским резидентам перечислять валюту на счета в зарубежных банках. Это еще одна мера, направленная на ограничение оттока капитала, что должно поддержать стабильность на валютном рынке.
🛒 Вчера Fix price () опубликовал отчетность по итогам 2021 г. Рентабельность операционной прибыли составила 19,2%, оказавшись на уровне среднего значения за 2019-20 гг. На данный момент компания импортирует около 30% процентов продукции, что может привести к повышенной чувствительности к изменению курса рубля.
🇨🇳 Показатели деловой активности в Китае росли с опережением прогнозов в феврале, не смотря на консервативные ожидания рынка. По итогам февраля промышленный индекс деловой активности вырос с 50,1 до 50,2, а для сферы услуг увеличился с 51,1 до 51,6. Это указывает на умеренные ожидания роста деловой активности.
❗️ Режим торгов
1 марта на московской бирже не будут проводиться торги на фондовом рынке. Также отменены утренние и вечерние сессии на всех рынках в период с 1 по 5 марта. Торги международными ценными бумагами на СПБ бирже начнутся сегодня с 17 часов.
Друзья, поступает большое количество вопросов. Предлагаем встретиться в войс-чате с инвестиционными консультантами и аналитиками ВТБ Капитал Инвестиции уже сегодня в 19:00 мск.
Ждём вопросы на @VTBMIbot и в прямом эфире.
⏰Сегодня, 19:00
Московская биржа изменит режим торгов
Биржа не будет проводить 28 февраля утренние торги на рынке акций и на срочном рынке.
Начало торгов на рынке акций – в 9:50 мск (аукцион открытия), в 10:00 мск – основные торги. Начало торгов на срочном рынке – в 10:00 мск.
Утренняя торговая сессия на валютном рынке начнется в 6:50 мск с аукциона открытия.
Кроме того, с 28 февраля Московская биржа планирует изменить график торгов с акциями США: они будут проходить с 17:30 мск до 23:50 мск.
О режиме торгов на СПБ Бирже
СПБ биржа 28 февраля приостановит торги в основном режиме.
❗️ О времени возобновления торгов в режиме основных торгов будет сообщено дополнительно.
Сейчас наша служба поддержки получает очень много звонков. Для вашего удобства мы собрали всю самую важную информацию на одной странице.
Информация будет регулярно обновляться и дополняться.
🌐 Coinbase сообщила о месячном объеме торгов на 10% выше ожиданий. Однако акции упали на 6% на пост-торгах после заявления руководства об ожидаемом снижении объемов в следующем квартале. Мы консервативно относимся к Coinbase на горизонте нескольких месяцев.
🇷🇺 ЦБ РФ объявил о начале продаж валютных запасов для поддержания рынка. Он также объявил о мерах по поддержке банковской ликвидности через репо и другие инструменты.
💡 Идея дня — после объявления о мерах поддержки валютного рынка нам кажется интересными акции «Сбербанка».
🇷🇺 На российском валютном рынке сохраняется повышенная волатильность. Курс рубля остается в рамках 2-летнего ценового диапазона, приближаясь к его верхней границе. Поддержку рублю, вероятно, оказывают продажи валютной выручки экспортерами перед налоговыми выплатами, а также приостановка покупок валюты Банком России.
🔺 Вчера доходности ОФЗ сильно выросли на фоне турбулентности на рынках — на 70-100 б.п. до 10,4-11,0% годовых. Реальные доходности ОФЗ с учётом прогнозного уровня инфляции уже подошли к пиковым уровням последних 10 лет. Это заметно повышает их привлекательность в глазах долгосрочных инвесторов.
📈 Возможно, пик доходности ещё не достигнут — инвесторы ожидают дальнейшего повышения ключевой ставки ЦБ — но период турбулентности не будет длительным. Исторически столь высокие уровни реальной доходности (>6%) сохранялись на рынке не более 3-4 месяцев.
💡 Идея дня — Когда цены на активы меняются столь стремительно, вероятность допустить ошибку, поддавшись эмоциям, резко возрастает. Необходима выдержка и самообладание, чтобы следовать выверенному инвестиционному плану. Порой лучше ничего не предпринимать. В период кризисов свободные наличные имеют большую ценность, чем дешевеющие активы. А лучшее средство для парковки временно свободных средств — это Фонд «ВТБ – Ликвидность » (VTBM ETF).
🚗 Renault повысил свой финансовый прогноз на 2022 год на фоне улучшения ситуации с поставками полупроводников. Компания ожидает, что дефицит сократит производство на 300 000 авто в этом году против около 500 000 в 2021 г. Акции Renault в пятницу не изменились, т.к. инвесторы продолжают отдавать предпочтение автопроизводителям с более высоким потенциалом роста и сильной отчетностью. Нам нравится Volkswagen, который также заявил о сокращении дефицита чипов и торгуется с дисконтом в 13% к своей оценке за последние 12 месяцев.
🔻 Plug Power и ChargePoint заметно подешевели вместе с другими быстрорастущими акциями в последнее время. Мы рассматривали эти компании как долгосрочные инвестиции, учитывая сильные позиции в своих секторах и высокие темпы роста. При увеличении ставок ФРС, мы можем увидеть продолжающееся давление на эти бумаги. Инвесторам следует концентрироваться на долгосрочных перспективах компаний.
🏦 Акции Allianz – входит в Топ-10 глобальный акций – подешевели вместе с рынком после отчетности, несмотря на превышение консенсуса по операционной прибыли и размеру дивидендов. Компания объявила об обратном выкупе акций на 1 млрд €. Основным негативным моментом стал прогноз менеджмента о нулевом росте операционной прибыль в 2022 году. На наш взгляд, акции могут продолжить рост благодаря высоким выплатам и разрешению проблем с их хедж-фондом.
🔌 RWE вырос на 4% после повышения прогноза по операционной прибыли на 2022 год на 10%. Ожидаемая дивдоходность в размере 2,5% остается привлекательной. Мы продолжаем держать в наших портфелях высококачественные коммунальные компании, включая Dominion Energy в Топ-10 акций США .
🛒 Walmart вырос на 4% после отчета по прибыли на акцию выше ожиданий и прогноза роста продаж на 4% в этом году — также выше оценок аналитиков. Компании удалось увеличить валовую маржу на 10 б.п. по сравнению с прошлым годом. Мы сохраняем нейтральный взгляд на компанию, так как она торгуются выше средних исторических мультипликаторов без выраженных перспектив роста.
Прямо сейчас, вместе с представителем «Газпром энергохолдинга», мы разберем, чем эта компания интересна для инвесторов.
Вы узнаете:
🔹 какие планы по возобновляемым источникам энергогенерации в России и за рубежом;
🔹 какое место занимает угольная генерация в работе компании;
🔹 какие у компании приоритеты
на будущее;
🔹 также ответим на вопросы.
Прямой эфир начнется в 14:30 мск на сайте Школы инвестора ВТБ . Там же вы можете задать свои вопросы представителю компании.
🇺🇸 Розничные продажи в США в январе показали максимальный за последние 10 месяцев рост на 3,8%. Интернет-продажи выросли на 14,5%. Данные оказались особенно неожиданными, учитывая, что потребительские настроения в США на 10-летнем минимуме.
🔻 Shopify — поставщик услуг для малого и среднего бизнеса — упал на 16% после того, как заявил, что рост доходов в 2022 году будет ниже, чем в 2021 году (57%), не уточнив, насколько ниже.
📦 DoorDash вырос на 28% на после того, как сообщил о 35%-ном росте числа заказов в 4 кв. 2021 г.
🤝 Amazon объявил о достижении соглашения с Visa, благодаря которому компания будет принимать карты Visa без дополнительной комиссии.
📶 Cisco выросла на 4% на пост-торгах после отчета о росте числа заказов в 4 квартале на 30% г/г. и выручке на уровне ожиданий. Рост выручки сдерживается нехваткой компонентов. Компания выкупит собственные акции на сумму 15 млрд $.