В США основные биржевые индикаторы окончили торги около нуля на фоне слабых статданных по рынку труда и продолжении «шатдауна».

• Dow Jones в мажоре на +0,39% — до 15,133.14 пункта.
• S&P 500 в просадке на -0,07% — до 1,693.87 пункта.
• Nasdaq Composite сократился на -0,08% — до 3,815.02 пункта.

Президент США Барак Обама не намерен идти на уступки в вопросе согласования бюджета на новый фискальный год, стартовавший во вторник 1 октября. Камнем преткновения является медицинская реформа Obamacare, согласно которой более 20 млн. американцев смогут получить медицинскую страховку, но которая приведет к существенному росту расходов в бюджете. Республиканцы наоборот жаждут всеми способами сократить расходы и, используя большинство своей партии в палате представителей, вносят поправки к данной реформе, с целью затормозить ее или вовсе остановить.

Рынок последние дни не показывает сильных движений, акции торгуются  в узком диапазоне. Интересно наблюдать как распределяются объёмы в проторговке, куда и как вкладывают крупные деньги. Всех заинтересовал интерес к 135 путам на индекс РТС, но ставить на падение без выноса наверх мы бы не рекомендовали. На данный момент интересна идея дождаться решения американской проблемы с потолком госдолга и искать точки для шорта пары евро/доллар.


( Читать дальше )

 Вчерашний торговый день на российском фондовом рынке, продемонстрировав отскок по индексу, не смог сегодня закрепиться выше 144000 по фьючерсу на ртс и
с утра настроение инвесторов, покупавших вчера, было испорчено возвратом к уровню 142000 пунктов, а также очередное падение цен на основные «голубые фишки» в пределах 1-1.5%, к закрытию первой половины торгового дня.

 Сегодня, 2 октября, можно анализировать и говорить о тестировании уровня 141500
и пробитие минимальных значений 141000 и продолжить коррекцию к восходящему месячному тренду на уровень поддержки 138500 по фьючу. Может ускорить падение российского рынка на уровень 110000-115000 пунктов. На наш взгляд тенденция к продаже может и дальше сохраниться при выходе негативной статистики в пятницу. При таком раскладе можно воспользоваться шортом фьючерса на основные бумаги — газпром от уровня 14500, РосНефть от уровня 26400 с добавлением шортовой позиции по 26200, но все с коротким стопом, и посидеть до экспирации октябрьских опционов .

  Стоит обратить внимание на рынок драг металлов, где золото демонстрирует продолжение падающего тренда закрыв вчерашний торговый день на минимальных значениях торгового дня, тренд по золоту остается вертикально падающим без каких либо намеков на укрепление цен на данный актив, при закреплении цены ниже закрытия вчерашнего (1287 по фьючу) дня продолжит падение, и, как итог, будет тестировать уровень 1270 и уход ниже будет означать желание инвесторов простировать уровень 1180, реакция на выход данных в пятницу будет играть основополагающую роль в дальнейшем движении золота на среднесрочный тренд по нему. и, при очередном пробитии этого уровня может продолжит падение на уровень 1100 пунктов по фьючерсу.

Всем удачных торгов!

I. Объём рынка ипотечного кредитования в США
 
В 2012 году объём выданных кредитов на рынке ипотечного кредитования США составил всего $1,856.43 млрд. по сравнению с $2,774.63 млрд. в 2007 году. Как раз в 2007 году появились отчетливые признаки разрастания ипотечного кризиса в США.  С 2003 года объём выданных ипотечных кредитов постепенно рос, а вместе с тем и уменьшалось их качество. Многие кредиты были выданы без должного обеспечения со стороны заёмщиков.  И когда пришло время  погашать кредиты, у них не нашлось достаточного количества средств. Этому процессу сопутствовало общее падение норм качества кредитования. В преддверии кризиса широкое распространение получили так называемые пулы ипотечных кредитов. В самом общем понимании из нескольких ипотечных кредитов создавались ценные бумаги, которые были обеспечены закладными по ипотеке. При этом в каждый такой пул входили ипотечные кредиты разного уровня риска. При оценке рискованности такого пула использовались статистические методы, основанные на оценке рискованности каждого кредита в пуле и на их зависимости (корреляции) между собой. Однако модель, лежащая в основе этих вычислений, была сильно упрощена и давала ненадёжные результаты. Тем самым ошибки в методологии оценки рисков стали одной из других причин ипотечного кризиса 2007 года. После начала ипотечного кризиса банкам  было слишком рискованно выдавать новые кредиты на жильё, а заёмщики в ожидании новых потрясений не спешили совершать столь серьёзные шаги как покупка недвижимости. Пузырь на рынке недвижимости, который формировался с начала двухтысячных годов, лопнул, и вскоре весь мир столкнулся с финансовым кризисом. С 2007 года объём выданных ипотечных кредитов неуклонно падал. В 2012 году по сравнению с 2009 годом было выдано на 6.7% меньше потребительских ипотечных кредитов, а объём коммерческих ипотечных займов упал на 41.6%.

( Читать дальше )

Состояние посевов американской кукурузы улучшилось. По данным NASS USDA на 22 сентября, в отличном и хорошем состоянии находилось 55% посевов кукурузы (53% на предыдущей неделе), что может свидетельствовать о лучшей урожайности, чем ранее ожидалось. На это время в прошлом году только 24% посевов были в хорошем и отличном состоянии.



Также в США продолжается уборочная кампания и к 22 сентября собрано 7% площадей кукурузы против 37% на эту же дату в прошлом году и 16% — в среднем за последние 5 лет. Рынок ожидал большего продвижения уборочных работ – на 11% площадей.

( Читать дальше )

Добрый День!
Сегодня 27 сентября 2013 г.

Мы ожидаем растущего движения по S&P 500 до уровней 1700 по декабрьскому  фьючерсу.  Сегодня планируется выступление FOMC где, как мы ожидаем, нам дадут новую «пищу» для «размышления» касаемо предстоящего количественного смягчения которое так будоражит умы финансового рынка в последнее время. Исходя из нашего видения, вероятнее всего рынок оттолкнется от уровней 1684 по S&P500 и продолжит восходящее движение первой целью этого движения должен стать уровень 1700 где находится сильное сопротивление и большая концентрация «проторговки». Так же не стоит полностью отметать возможного продолжения нисходящего движения с формированием нового нисходящего канала (4часовой)  к уровням 1665-1660 так что мы рекомендуем купить декабрьский фьючерс S&P500 от уровней 1684 и установить стоп на уровне 1679, а тэйк-профит 1700.

Добрый день, сегодня у нас для вас еще один хороший прогноз.

Первый касается фьючерса S&P500, Мы сообщим вам об уровнях где можно заходить в длинную позицию.

Уровни, от которых нужно подбирать фьючерс S&P500 следующие:
1679- 25% от позиции
1668-50% от позиции 
1657-25% от позиции

 
Почему, такой разброс, так как мы не ожидаем захода фьючерса S&P500 на третью цель в районе 1657ми.
План минимум, который должен выполнить фьючерс S&P500 чтобы продолжился рост это удержание уровня выше 1690 пунктов.
Если он закроется ниже, то возможно последующее тестирования уровня 1663, откуда и будет определяться его дальнейшее направление.
План максимум это закрытие выше 1713 с дальнейшим тестированием 1745 пунктов.
Ждем выхода безработицы.

Всем удачных торгов
 

В понедельник, 23 сентября, основные фондовые индексы мира завершили день в красной зоне. Заявления представителей ФРС США, а также макроданные по деловой активности в США и Европе создали условия для победы медведей. Фондовые биржи зафиксировали снижение индексов на фоне заявлений представителей ФРС США.

• Dow Jones потерял -0,32% — до 15,401.38 пункта.
• S&P 500 в просадке на -0,47% — до 1,701.84 пункта.
• Nasdaq Composite в красной зоне на -0,25% — 3,765.29 пункта.

Мы увидели еще одну  сильную неделю на Уолл-стрит, так как ФРС дал рынку то, что хотел рынок, тот в свою очередь действовал соответственно. Среда был отличный день, и хотя рынки отошли немного в четверг, пятницу и понедельник, реакция которого была полностью ожидаемая и понятна, многие акции продолжают показывать еще большие успехи. Это по-прежнему сильный рынок в целом.

Одна акция, которую мы наблюдали в течение нескольких месяцев в качестве потенциальной инвестиционной идеи — это SKUL (SKULLCANDY INC COM). В пятницу на большом объеме она прошла уровень в 6$, который был сопротивлением долгое время и, как нам кажется, имеет свой интерес. Фундаментальные показатели компании не выглядят хорошо (которые имеют смысл, учитывая график), и они не ожидают улучшения до 2014 года, но просто имейте это имя в вашем списке наблюдения. Цена покупки 6$ и выше. Цена стопа 4.70$. Срок инвестирования — долгосрочный.

 

В четверг, 19 сентября, фондовые индексы Европы, РФ и Азии отыграли сохранение Федрезервом мягкой кредитно-денежной политики и объемов программы выкупа активов – индикаторы завершили сессию в зеленой зоне. В самих Штатах наблюдалась смешанная динамика. Фондовые биржи продемонстрировали снижение большинства индексов на фоне противоречивых макроданных.

• Dow Jones потерял -0,26% — до 15,636.55 пункта.
• S&P 500 ослабел на -0,18% — до 1,722.34 пункта.
• Nasdaq Composite прирос на +0,15% — 3,789.38 пункта.

За вчерашний день торгов на американском рынке мы увидели небольшой отскок от исторических максимальных значений с 1726.75 до 1715 по фьючерсу. Предполагать то, что на этом весь импульс, после пробития прошлого максимального значения, прошел мы бы не торопились. Реакция, вызванная заявлениями ФРС еще не отыграна полностью, вставать против тренда на самых максимальных значениях мы не рекомендовали бы, поэтому, как мы уже писали в своих блогах до этого, шортить еще рано, технически можно вставать в шорт после пробития и подтверждение уровня 1700 п. по фьючерсу, Основными рекомендациями будут: держать, если вы в лонге, и просто сидеть в кеше, если нет длинных позиций.

Из инвестиционных идей на американском рынке рекомендуем присмотреться к сектору недвижимости. Так, потенциал имеет спрэд BZH (Beazer homes) short – SPF (Standart Pacific Corp) long. В таком случае, мы являемся в позиции, нейтральной к рынку. Исходя из волатильности каждой бумаги, на 100 акций BZH следует взять 200-215 акций SPF. Ожидаемый итог от вложенных средств составляет 5-7% в течение двух месяцев.

Добрый вечер, сегодня хотели бы вспомнить рекомендации и цели, которые мы давали в нашем прошлом обзоре от пятницы 13.09.2013.
 
Касательно самого прогноза по фьючерсу S&P 500
Прогнозировался хай 1724, на текущий момент хай 1726,75
 
Евро доллар
Прогнозировался рост вначале до 1,3406, с последующими целями в 1,3520
Сейчас находится на уровне 1,3550
 
Касательно NUGTи золото в целом, прогнозировали набор позиции от 1303-1289
 
Мин. Уровень по золоту 1291,50 сейчас золото 1363 усд.
 
ETF NUGT был рекомендован к покупке в пятницу 13го, и составлял минимум дня на уровне 54,40 усд, с максимальной ценой внутри дня 58,70. Сейчас цена ETF NUGT 71,70

 
Все 3 прогноза были выполнены.
Спасибо, что читаете нас.

В среду, 18 сентября, финансовый мир ожидал решения Федрезерва США по дальнейшей судьбе программы QE3. Макроданные США за III квартал, вселили в игроков уверенность, что объем выкупа будет снижен, но ФРС в очередной раз всех удивила, сохранив прежние объемы. В результате Штаты обновили исторические максимумы, а остальной мир продемонстрировал смешанную динамику. Фондовые биржи завершили день уверенным ростом на фоне решения ФРС США относительно монетарной политики – индексы Dow Jones и S&P 500 обновили исторические максимумы.

• Dow Jones прибавил +0,95% — до 15,676.94 пункта.
• S&P 500 окреп на +1,22% — до 1,725.52 пункта.
• Nasdaq Composite расширился на +1,01% — 3,783.64 пункта.

Комитет по открытому рынку (FOMC) ФРС США по итогам 2-дневного заседания принял решение сохранить базовую процентную ставку в диапазоне 0-0,25%, что совпало с ожиданиями рынка. Удивило игроков решение совета управляющих Федрезервом о сохранении в прежнем объеме программы выкупа активов в размере $85 млрд. ежемесячно. По самым скромным прогнозам, ожидалось урезание программы на $10 млрд.

Вчера — 18.09.2013 (вечером по московоскому времени) на заседании Глава ФРС Бен Бернанке заявил, что его ведомство не удовлетворили темпы восстановления экономики Штатов и, поскольку инфляция по итогам августа составила 1,5% годовых, они решили пока что сохранить программу QE3. Рынки отреагировали позитивно. Изначально ФРС говорила о намерении начать сокращать программу только к середине 2014 года, поэтому в том, что вчера не произошло снижения программы не видим ничего сверхъестественного. Наряду со всем позитивом совсем далеко (SP500) за раз не убежит. 1750 вполне реальная цель, после достижения 1750 коррекция на 1720/1700 и последующий рост.

Драгоценные металлы показали неплохую динамику вчера/сегодня. По металлам присутствует двоякое ощущение: с одной стороны может зародится неплохой тренд наверх, с другой мы по прежнему в глобальном нисходящем тренде. Золото интересно в лонг при пробитии 1430/1440 (ломаем нисходящий тренд).

Нефть по прежнему смотрится вверх. По WTI цель 114/115 с текущих 107,50, где многое будет зависеть от новостного фона.