iMoex

Предлагаем активным трейдерам три идеи на российском рынке акций и фьючерсов, сформированные с помощью инструментов технического анализа. Рассмотрим продажу фьючерса на индекс МосБиржи и акций НОВАТЭКа, а также покупку акций Северстали.

Фьючерс на индекс МосБиржи

Торговый план

• Продажа (шорт): декабрьский фьючерс на индекс МосБиржи (код контракта MXZ5) по цене 280 650 пунктов
• Срок: 2–3 недели
• Цели: 275 600 и 270 450 пунктов
• Доходность от изменения цены контракта: 2,7% (7625 пунктов)
• Ожидаемая доходность: до 10,1% от начального уровня гарантийного обеспечения

Подробнее о том, как считается доходность у фьючерсов.

Суть идеи

На дневном графике сформировался технический паттерн продолжения тренда вниз. Судя по одновременно падающим 20- и 50-дневным EMA, актив находится в среднесрочном нисходящем тренде. Фьючерс торгуется ниже индикаторов в течение длительного периода времени — это подкрепляет уверенность, что падение продолжится. 

На чем так выросли? Всему виной Антон Силуанов, который заявил о планах несколько смягчить налоговые реформы. Кому-то НДС обнулят, а кому-то страховые взносы.

С одной стороны, это не позволит наполнять госбюджет доходами так интенсивно, но с другой стороны, бизнес-климат в стране от этого пострадает не так сильно ➕. 

В общем, плюсов больше, чем минусов, поэтому реакция рынка закономерна! 

Буду рада видеть вас среди своих подписчиков t.me/+j3ohRZAa_dpkMTli !

✅ Цена удержала поддержку 2713 и отскочила вверх. Это ключевой уровень, от которого уже не раз формировались развороты.

📈 Техническая картина:

• Поддержка: 2713 и ниже 2660.

• Сопротивление: 2798, далее 2849-2890.

• RSI вышел из зоны перепроданности (34 — 40), что подтверждает локальный отскок.

• EMA200 проходит в районе 2864, это важная преграда на пути вверх.

🚀 Прогноз:

• При закреплении выше 2798 индекс может прибавить +3-4% и протестировать область 2849-2890.

• При пробое вниз уровня 2713 возможен ретест 2660, что даст -2-3%.

📌 Вывод:

Индекс стоит у поворотной точки. Отскок уже начался, но для подтверждения нужны пробои локальных сопротивлений. Пока шансы на рост выше, чем на продолжение падения.

Больше разборов в моём телеграмм канале: t.me/+oWRmuhS0NiQ5NjJi

По рынку пока все в рамках пятничных ожиданий.По идее открывается путь в локальную волну (iii). Старший мой план, полагаю, известен. 

P.S.: с этой недели по средам запускаются прямые эфиры, на которых даю свое видение на интересующие активы и так же возврат еженедельных обзоров. Позволил себе чуть отдохнуть от всего этого.

https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

• Минфин РФ предлагает обнулить НДС для добывающих компаний при реализации руды аффинажным предприятиям
• Минфин России предлагает снизить до 0% тариф по страховым взносам с выплат работникам для организаций в сфере радиоэлектронной промышленности
• Минфин России предлагает освободить от НДФЛ доходы от продажи акций российских компаний, которыми владели более пяти лет
• Минфин предоставит налоговый вычет по НДПИ для железной руды из Мурманской области (Оленегорский район)

Для реализации отдельных положений основных направлений бюджетной, налоговой и таможенно-тарифной политики Минфин России подготовил проект закона*, предусматривающий ряд налоговых новаций. Законопроектом учтены поручения Президента РФ и Правительства РФ.

Документом предлагается ряд положений, направленных на адресную помощь семьям с детьми, а также участникам СВО и их семьям. Так, устанавливаются льготы по транспортному и земельному налогам для участников СВО и членов их семей.

Многодетные родители смогут получить налоговые вычеты по земельному налогу и налогу на имущество физических лиц. При применении стандартного налогового вычета на детей будут учитываться доходы налогоплательщика, исчисленные нарастающим итогом с начала года, относящиеся только к основной налоговой базе.

• Правительство РФ продолжит поддерживать приоритетные отрасли через пониженные страховые взносы
• Важным фактором роста экономики РФ станет сбалансированный бюджет
• Общий объем расходов в 2026 году сохраняется на сопоставимом с 2025 годом уровне. При этом он выше уровня 2024 года
• Решение сбалансировать бюджет за счет роста налогов дает ЦБ пространство для смягчения кредитно-денежной политики.
• Выбор в качестве дополнительной меры «повышения стандартной ставки НДС с 20 до 22%» обусловлен наименее негативным влиянием, по сравнению с альтернативными сценариями, на экономику.
• Очень важно, что сохраняется льготная 10-процентная ставка НДС в отношении всей социально значимой продукции 
• Сокращение бюджетного дефицита в среднесрочной перспективе создаетвозможность как раз для снижения инфляции. Повышение НДС позволяет отказаться от негативных последствий инфляционного финансирования дефицита бюджета, что означает более низкую траекторию процентных ставок и более высокую траекторию роста экономики