Usdrub

Всем вторник! Выпуск 214

Вчера в нефтяных котировках снова произошло движение, которое просто напрашивалось по технике, а потом неожиданно подтвердилось по новостям. Предполагалось что падающая последнее время нефть, пойдет тестировать октябрьский low в районе $84 долларов. Цена нефти сходила даже чуть ниже, но этот уровень на 1й раз оказался прочным и цена отскочила обратно, практически полностью обнулив снижение.

В новостном фоне же происходило следующее: нефть стала падать уже шустрыми темпами, когда всегда говорящие правду бравые журналисты из WSJ, сказали что ОПЕК на ближайшем заседании собирается повысить добычи нефти, «инфа сотка!» -  «Хренадрипинотка!» — заявило чуть позже министерство Энергетики Саудовской Аравии, то есть категорически инфу опровергло. Ну и нефть такая «окей!» и пошла резко отыгрывать потери. Так же аналитики напоминают, что пока действует решение ОПЕК+ о планомерном сокращении добычи на весь 2023 год. Пока конечно фундаментальная обстановка для нефти остается слабоватой, и на сильной рост рассчитывать не приходится, да и Саудиты добавили, что если понадобится готовы дальше добычу понижать.

Всем начало недели!

В пятницу американский рынок акций чутка подрос, но в целом неделя оказалась вяленькой, Наблюдается какое-то состояния застоя, запал после вроде как развернувшейся инфляции явно подугас. Так еще и некоторые аналитики начинают предполагать что тенденция на снижение инфляции может не подтвердится, что сулит дальнейший хардкор со ставками от ФРС. В такие относительно тихие времена лучше остальных выглядят защитные акции, а вот энергетический сектор наоборот подкачал потому что в commodities снова неспокойно.

Компания одежды GPS приятно удивила своей отчетностью и сильно выперла на 7%. Но главное что она недавно подтвердила локальное дно в $8 долларов, с тех пор уже почти удвоилась и продолжает неплохо переть, пока все это напоминает хорошую заявку на новый Uptrend. А еще в пятницу случился шок контент, на рынок через SPAC вышла компания GRND приложака для гей-знакомств и 1й же день торгов акция выросла на какие-то нереальные 214%, но на пике она показывала рост вообще ту зе мун в 516%. Начало надо сказать конечно впечатляющее и акция может показать какие-то такие же аномальные скачки, но как показывает практика со временем такой взрывной рост сдувается, посмотрим как будет в этот раз.

Рубль по отношению к доллару, евро и юаню.
✅https://youtube.com/shorts/PPJM3He4x5M?feature=share

Всем среда! Выпуск 211

Наш рынок вчера поздно под вечер нарисовал сильный пролив, потому что типа пара российский ракет упали в Польше, которая пока не является частью военного конфликта на Украине. Тут снова не вдаваясь ни в политику, ни в военное дело, можно только отметить что геополитика снова возвращается со своим негативным влиянием на российские котировки. Судя по реакции рынка пока мировая война на вряд ли начнется, потому что даже наши западные партнеры не подтвердили факт прямого нападения. Поэтому индекс вчера часть потерь отыграл, а USDRUB cо свойственным ему пофигизмом остался на месте. Но это конечно не исключает того, что эта история может быть как-то раздута, что принесет большую волатильность на наш рынок.

Красавчики последнего времени SBER и VKCO начали вчера достаточно бодро корректироваться. И это как раз очень хороший пример того, когда по технике откат уже назревал и должен был начаться вот-вот, а потом выходит достаточно неожиданная новость с ракетами, которая подтверждает технику. А вот недавний чемпион LNZL не хочет особо откатываться и консолидируется вблизи своих хаев. В это конечно сложно поверить, но похоже акция готовится к новому росту.

Всем вторник! Выпуск 210

Ну что-то американские рынки совсем подсдулись. Ожидаемый рост не продолжился, Уолл Стрит явно настораживает комментарии от ФРС, некоторые из них смягчились, но основной вектор пока остается на повышение ставок, хоть и более мягкое. Это немного настораживает ибо если дно действительно было пройдено, то сейчас все бы росло и перло радостно и без оглядки. Но хайп от понизившейся инфляции оказался слишком сильный и пока рынки остывают. А ФРС тем временем стоит на своем и напоминает, что для смягчения политики или постановки ее на паузу, нужен более серьезный сигнал, похоже имеется в виду что-то типа более продолжительного снижения инфляции а не один спад, поэтому рынок пока не торопится с полетом наверх, а действует осторожно. Но сигнал может поступить уже сегодня потому, что вслед за потребительской инфляцией в прошлый четверг сегодня выходит инфляция производителей или PPI. Она по идее должна быть тоже ниже, потому что эти показатели связаны, ну и сюрпризы тоже возможны. НО все равно отмечу, что в целом настроение остается пока хорошее потому что барометры RISK OFFa: доходность трежерей и индекс доллара пока вообще не думают восстанавливаться после сильного отката. Даже индекс волатильности VIX или индекс страха хоть и отскочил, но находится на уровне 2х месячного минимума.

Всем понедельник!

Американские рынки в пятницу продолжили рост, но надо сказать темпы его чутка замедлились. Из 11 секторов выросли только 6, во главе с энергетическим сектором. Нефть чутка подрастает в ожидание освобождения Китая. Несмотря на то что нисходящий трейнд черное золото сломало, выше $100 оно так и не смогло забраться и уже второй месяц находится в боковике от $98 до 92 за бочку.

В целом же на Уолл Стрит хорошее настроение пока продолжается, и действительно есть вероятность, что мы наблюдаем начало конца. Однако надо держать в голове что многие серьезные дома типа JP Morgan считает, что рынок может подрасти к 4100 по SNP, но потом снова ждут сильное погружение индекса обратно в сторону 3000 пунктов. То есть для многих происходящее по-прежнему ралли медвежьего рынка.

Так же индекс доллара с одной стороны развернулся и пока сильно откатывается, но ключевые уровни еще не были пройдены, чтоб можно было утверждать, это однозначно разворот тенденции и худшее позади (думаю выяснится это буквально в течении 2-3 недель) а судя по статистике укрепления доллара в периоды доткомов а потом и кризиса 2008 года, мы только прошли треть дистанции и крепнуть доллару еще есть куда!!

Предыдущие прогнозы и события за прошедшую неделю.
В предыдущих статьях мы писали, что риски падения рубля ушли на следующий год, поэтому текущее движение ослабления рубля происходит в рамках консолидации цены 65-55р, где локально цена проторговывает верхнюю часть боковика диапазон цены 65-60р. В статье «Рубль: краткосрочный период слабости», опубликованной на SMART-LAB 7 ноября 2022, мы продолжили прогнозировать вечный флэт, а конкретно говорили о вероятном периоде слабости рубля в рамках текущего проторговывающегося диапазона 65-60р. В Дука пространстве несмотря на успешный отбой от верхней границы нисходящего канала в 0.11 ценовой коробке, было предположение о скором выходе из канала, но после пробоя контрольного минимума(КМ) в нашем ТГ канале мы сообщили о преждевременности данного предположения, а также опубликовали варианты текущих каналов в 0.23 коробке. Поведение цены на прошедшей недели не снизило вероятность похода к верхней границе текущего диапазона.

Всем четверг!

Достаточно посмотреть как вчера припали американские индексы, чтоб понять, что демократы совершили маленькое чуда, а у республиканцев не получилось добиться хотя бы политического тупика и дать позитивный толчок рынкам. Смены экономического или политического вектора пока не ожидается поэтому настроение на Уолл Cтрит остается умеренно негативным. Однако сегодня в пол5го по мОСКВЕ оно может резко улучшиться, тем более если октябрьская инфляция окажется ниже ожидаемых 8%. А многие аналитики считают, что она наконец должна продемонстрировать серьезное снижение.

Банк UBS, напомнил, на случай если кто забыл, практически все американские акции не начнут восстанавливаться, пока ФРС не начнет снижать процентные ставки, нобелевский лауреат Джереми Сигел добавил, что как только ФРС перейдет к снижение DOW Jones может сразу подскочить на пару тысяч пунктов, и шанс избежать рецессию пока еще есть. НО аналитики UBS пока настаивают на том, что SnP может спуститься еще на 16% к уровню в 3100 пунктов, где он может уже нащупать окончательное дно в районе 2го квартала 2023 года.