фундаментальный Анализ

Ежемесячный анализ S&P500. Выпуск №5 от 17.06.2021г
В этом видео провожу широкий анализ фондового рынка США, использую макроэкономические и финансовые теории, также техническая картина и оцениваю аппетит к риску.


( Читать дальше )

Одним из ключевых преимуществ Brexit английские политики называли независимые от ЕС торговые сделки. На днях Великобритания заключила первое торговое соглашение в новом статусе, однако оно и близко не способно компенсировать негативные последствия от разрыва с соседями.

15 июня Австралия и Великобритания объявили о заключении нового соглашения о свободной торговле, детали которого будут опубликованы на этой неделе. Премьер-министр Борис Джонсон и министр торговли Лиз Трасс горячо приветствовали документ, подчеркивая его важность для экономики и историческую значимость. Однако местные фермеры всерьез обеспокоены скорым появлением на прилавках магазинов импортных продуктов питания, в частности, австралийское мясо при отсутствии торговых пошлин становится дешевле английского.

Сельское хозяйство Великобритании находится в упадке после удара коронавируса и пересмотра торговых отношений с Евросоюзом. Новая сделка с Австралией может усугубить положение в данном секторе экономики.

( Читать дальше )

Приветствуем, Друзья!

Опять намудрил я что-то с редактированием вчерашнего поста и отправил его к праотцам :)
Заливаю немного обновленную версию:

Ну, что — наливаем себе в кружку вкусного ароматного кофе и начинаем листать календарь! ☕

 

Экономический календарь на неделю

Коллеги, эта неделя будет насыщенна важными экономическими событиями, что может повлечь за собой увеличение волатильности. Самые важные новости выделены в календаре красной рамкой. Учитывайте это при планировании своих торговых позиций!

Ключевые события: Ставка ФРС и последующий комментарий Джерома Пауэлла по денежно-кредитной политике в среду.

Фундаментальный анализ:

( Читать дальше )

Компания объединяет или участвует в предприятиях, работающих в сегменте Интернета, включая порталы, социальные сети и коммуникации, онлайн-магазины, образовательные технологии, онлайн-офлайн-сервисы, многопользовательские онлайн-игры («MMO-игры»), социальные и мобильные игры. Группа занимает лидирующие позиции в России и других странах СНГ. Материнской компанией компании является MF Technologies.

Структура акционеров

На 31 марта 2021 года 225 571 004 выпущенных и находящихся в обращении акций:

 

• Международный медиахолдинг Naspers (через компанию Prosus) – 25,7%
• Alibaba – 9,5%
• Tencent – 7%
• MF Technologies – основной акционер (Мегафон, Сбербанка Ростеха и USM Holdings) – 4,8% акции класса А имеющие по 25 голосов.
• Остальные – 53%

( Читать дальше )

Еженедельный технический анализ финансовых рынков. Выпуск №31 от 14.06.2021г Разберем базовые сценарии по активам на финансовых рынках, а именно: товары (газ, нефть, золото, медь, пшеница и кукуруза), валюты (доллар, евро, фунт, новозеландец, австралиец, канадец), а также, РТС, рубль и S&P500.
Данный обзор является продолжениям воскресного видео с еженедельными прогнозами финансовых рынков — https://youtu.be/Z7cCijSStbs


( Читать дальше )

Продолжаем обзор OZON и в этом посте остановимся на рисках инвестирования в компанию. 

🌍 Крым

Интересный момент, но компания фактически работает в Крыму. Юридически это оформлено так, что существуютнекие посредники, которые доставляют в регион товары, заказанные на Озон. Не знаем, как дело обстоит на самом деле, но нам кажется, что здесь не все так просто. Хотя Озон не ожидает санкций за свою деятельность в Крыму, мы бы не стали списывать со счетов данный риск.

⛓ Страховка

В своем отчете Озон жалуется на то, что в России слабо развита страховая отрасль, из-за чего компания не может страховать определенные риски, например, ответственность перед третьими лицами, выход из строя серверов и т.д.

 

💸 Хроническая убыточность

Принимая во внимание быстрый рост компании,нельзя не посетовать на отсутствие прибыли. У Озона стабильно

( Читать дальше )

Еженедельный прогноз финансовых рынков. Выпуск №57 от 13.06.2021г: макроэкономика, аппетит к риску, технический и фундаментальный анализ финансовых рынков, сентимент, выводы и мои позиции на рынке — об этом всем в выпуске.
Такого вы не найдете в СМИ!!!


( Читать дальше )

Ежемесячный анализ валютного рынка. Выпуск №5 от 10.06.2021г
В этом видео анализирую рынок доллара и базовые валюты через теории ценообразования валютных курсов: международная торговля, международное движение капиталов, монетарная политика ведущих ЦБ и спекулятивные оценки.

В данном выпуске я сделал акцент на вопросе о недоверии к политике ФРС, которое формируется ведущими экономистами и лидерами мнения и к чему это может привести.


( Читать дальше )

Оценки темпов мировой инфляции расходятся от положительных до резко негативных: так, ЕЦБ только достиг желаемого уровня роста цен, а от ЦБ РФ ожидают уже третьего повышения ставки в этом году. Рост цен привел к перекосам в отдельных отраслях экономики, но что хуже – тенденции усиливаются.

Основным драйвером инфляции выступают США, где на руки гражданам выдали свыше $800 млрд, а баланс ФРС за полтора года вырос вдвое до $8 трлн. Это подстегнуло потребительскую активность, а индекс расходов на личное потребление обновляет максимумы:

Ценовой индекс расходов на личное потребление, % (г/г)

В цене растет все от туалетной бумаги до холоднокатанной стали, но основным драйвером цен в апреле стали подержанные автомобили – цены подскочили на 21%, по сравнению с апрелем 2020 года. В прошлом году прокатные организации распродавали свой парк, чтобы остаться на плаву, сейчас ситуация противоположная из-за восстановления туристического потока и роста цен на новый транспорт, вызванного дефицитом полупроводников. Генеральный директор AutoNation считает, что спрос будет превышать предложение как минимум до конца этого года.

( Читать дальше )

До начала сезона квартальных фин. отчетов у металлургов осталось чуть больше месяца или 4 недели и сейчас начинается самое интересное особенно для ММК, так как осталась неделя до выплаты дивов, которая часто сопровождается ралли примерно на размер дивиденда, но как минимум останемся в боковике.

После дивов, нас ждет падение(усреднение, регрессия) цены до
других сталеваров(Северстали)
Вот моя идей с прошлого квартал

По которой видно, что они ходят вместе за фьючерсом стали.
Так акции будут под давление максимум неделю, а затем повторится резкий взлет непосредственно перед сезоном отчетов(как это было в прошлом) и в момент, под конец всем настоятельно рекомендую выходить в кеш

И вот свежая идея по ММК с расчетом будущей EBITDA, которая касается всех сталеваром, просто мне было проще сфокусироваться на ММК.

( Читать дальше )