фондовый рынок

Поиск интересных и выгодных среднесрочных закономерностей/тем для заработка является одним из хороших вариантов заработка на бирже.

Под среднесроком я имею ввиду не неделю, месяц или квартал, а интервал от 6 месяцев до 2 лет.

После кризиса 2014 года – рост USD/RUB с 30 до 80 появилась одна из таких тем для заработка. Обратил внимание, что по Si и Brent платят хорошие премии. По Si премия составляла от 1,80 до 1,50 рубля в квартал. По Brent премия составляла от 0,6 до 1,0 $ в месяц.

Соответственно, продавая оба контракта мы среднесрочно забираем обе премии.

Фактически получилось, что торговал от шорта по нефти за рубли (UKOIL*USDRUB).

3 варианта развития событий.

1. Если нефть падает в цене – получаем прибыль.

2. Если UKOIL*USDRUB торгуется без изменений – получаем прибыль за счет премий.

3. Если нефть медленно растет – получаем безубыток, если нефть быстро растет – получаем убыток.

Теория вероятности на нашей стороне – в 2х случаях из 3х получаем прибыль.

( Читать дальше )

AT&T (T) и Discovery (DISCA) объявили вчера об объединении активов WarnerMedia и Discovery на базе последней. AT&T отделит подразделение WarnerMedia и присоединит его к Discovery по так называемой схеме «Reverse Morris Trust», что позволяет не платить налоги. Взамен AT&T получит $43 млрд денежными средствами и долговыми обязательствами. Акционеры AT&T будут иметь 71% долю в новой компании, а у акционеров Discovery – оставшиеся 29%. Главой новой компании останется нынешний CEO Discovery David Zaslav.

Сделка одобрена советами директоров компаний. Является предметом одобрения собранием акционеров Discovery, согласия акционеров AT&T не требуется. Транзакцию планируется закрыть в середине 2022 г. Конкретные условия получения акций акционерами обеих компаний, суммы выплат, возможные дивиденды пока не определены.

Таким образом, AT&T усиливает позиции как одного из крупнейших мировых игроков на рынке Video-on-demand в борьбе с Walt Disney, Netflix и Amazon. Компания добавила 15 млн платных подписчиков Discovery к своим 146,4 млн платных подписчиков сервисов HBO Max, Hulu и ESPN+. Инвесторы получают возможность купить акции стриминговой компании, не инвестируя в слабо растущие сектора мобильной связи и проводного интернета.

См. также пост про отчёт Disney.

( Читать дальше )

😱Сегодня происходят забавные вещи:

☝🏻Золото растёт в цене, доходности казначейских облигаций ЕС и США растут, но тем временем рисковые активы в красной зоне. А это значит:

❗️Инвесторы сливают гос облигации из-за страха более высокой инфляции и неравномерного восстановления в мировой экономике.
Более того, (исключительно мои предположения) на Ближнем Востоке есть риск повторения 70-х, с точки зрения непрямого столкновения двух держав: Китая и США (ранее в 70-х как и сейчас США поддерживают Израиль, а арабскую сторону ранее поддерживала СССР, но сейчас – это Китай.
В ЕС появился огромный риск из-за роста доходности Итальянских казначейских бумаг, а учитывая то, что Италия крупнейший должник в ЕС и 3 экономика в ЕС, то рост доходности угрожает привести страну к банкротству. Коронавирус остаётся головной болью для многих стран, которые продолжают оставаться под ограничениями. Восстановление в США может развернуться в рецессию, так как инфляция растёт, а рабочие места создаются медленно. Цены на сырьё растут вместе с ценами на производство, а кроме того, в мире острая нехватка компонентов и комплектующих, что может затормозить рост рабочих мест.

( Читать дальше )

AstraZeneca (AZN) опубликовала отчёт за 1 кв. 2021 г. (1Q21) 30 апреля. Выручка выросла на 15,2% до $7,32 млрд. Чистая прибыль выросла более чем в 2 раза с $750 млн в 1Q20 до $1,56 млрд. Скорректированная чистая прибыль на 1 акцию, или так называемая “Core EPS”, составила $1,63 по сравнению с $1,05 в 1Q20. Аналитики в среднем прогнозировали выручку $6,94 млрд и Core EPS $1,48. EBITDA выросла на 30,6% до $2,7 млрд.

Результаты по сегментам. Выручка по группе онкологических препаратов выросла на 20% до $3 млрд. Наибольшая доля выручки внутри группы приходится на Tagrisso (osimertinib). Выручка от Tagrisso выросла на 17% до $1,15 млрд. Продажи по группе BioPharmaceuticals выручка прибавила 7,3% и составила $2,85 млрд. В эту группу входят препараты от сердечно-сосудистых заболеваний, заболеваний почек, дыхательных путей, иммунных заболеваний и др. Топовый препарат группы Farxiga (dapagliflozin) применяется для лечения диабета и хронических болезней почек. Продажи Farxiga взлетели за квартал на 54% до $624 млн. При этом суб-сегмент, группа препаратов от респираторных и иммунологических болезней, просел по выручке на 0,6% до $1,55 млрд. Выручка по прочим препаратам снизилась на 0,85% до $1,17 млрд. Продажи вакцины от коронавируса составили $275 млн.

( Читать дальше )

Акции Газпрома закрылись на уровне 249,6.

RSI перекупленность, MACDы нейтральные – состояние неявной перекупленности.

Уровни сопротивления: 254 и 273.

Уровни поддержки: верхняя граница канала и 212.

Рекомендуется зафиксировать 50% длинных позиций на уровне 249,6, стоп переставить в б/у.

Акции ГМКН закрылись на уровне 27390.

RSI и MACDы нейтральные.

Уровень сопротивления — 31000.

Уровни поддержки: 27000 и 24400.

Рекомендуется торговать от уровня 27000.

( Читать дальше )

Депозит 1.470.000 рублей.

Лимит на 1 акцию 210.000 рублей. Лимит на 1 сделку 30.000 рублей.

Текущая сетка динамической лесенки.

Текущие позиции по акциям.

Газпром Long 07.05 243,0 250 акций.

ГМКН Long12.04 25200 2 акции.

Лукойл Long 12.03 6360 5 акций. Long 18.03 6120 5 акций.

Новатэк Long 12.03 1530 20 акций.

Полюс Long 19.04 15200 6 акций.

Роснефть Long 15.03 580,0 50 акций. Long30.04 522,0 60 акций.

Сбербанк Long 27.04 300,0 100 акций.

Текущая лесенка по акциям.

( Читать дальше )

Есть причины не блестящего положения общих дел в России. Первая, информационная война ведущаяся на российской и многих мировых площадках. В ней участвуют те, кто лжёт сознательно, вторые лгунишки- это люди введённые в заблуждение,  а ещё есть пребывающие в неведении (по разным причинам). И таких, кроме россиян, пруд пруди на СЛ.
  Вторая причина — это диверсификация портфеля. Новые участники фондового рынка, с удивлением обнаруживают, что по многим отраслям, представленным на их выбор, некоторые отсутствуют напрочь, а если и представлены, то одним, или двумя эмитентами, с не лучшими показателями (фармацевтика, ай ти, автомобилестроение, продукты питания, машиностроение, и т.д..) То есть, выбор на российской фондЕ отсутствует и поэтому, вполне резонен переход наших инвесторов и части трейдеров, на «солнечную» поляну американской фондЫ. Их выбор — это желание обезопасить свой портфель.
  С одной стороны, вроде бы желание правильное и вполне естественное, но ... не очень дальновидное. Если исходить из того, что большинство инвесторов рефинансируют прибыль, российская экономика остаётся весьма обделённой своими же инвесторами. Россияне с каждым днём всё больше и больше укрепляют западную и китайскую экономики. Данный разрыв будет увеличиваться до тех пор, пока массовые информационные ресурсы страны, не станут объективно освещать, положение дел в российской экономике. А оно кстати, имеет очень хорошие перспективы, ввиду перехода на государственно — частное партнёрство. Ещё, было бы полезно, стимулировать со стороны государства, выход некоторых новых эмитентов на ММВБ. В данном случае, чем больше, тем лучше. В конце концов ФР — это зеркало конкуренции российской экономики. Самый яркий пример — это металлурги и энергетики.

( Читать дальше )

Среднесрочное планирование торговых операций является важным фактором успешной торговли на бирже.

Торговый план.

Торговый план – это анализ и составление предстоящих торговых операций на ближайший период времени. Рекомендуется составлять торговый план еженедельно и раз в месяц. Потратив несколько часов времени вы формулируете четкие правила действий (читайте статью Торговая ситуация и торговый сигнал. Что это такое?)

Торговая стратегия – это набор действий с активами на длительном периоде времени.

Пример.

Активы: 9.000.000 млн. рублей.

Инвестиционный горизонт: 3 – 5 лет.

Цели и задачи: плавное увеличение активов с низким уровнем риска. Получение доходности выше банковского вклада 15+% годовых. Диверсификация активов.

1. Недвижимость 4% годовых, банковский вклад 4% годовых, облигации – ОФЗ и муниципальные 6% годовых.

Сумма активов: 3.000.000 рублей.

2. Динамическая лесенка (читайте статью про динамическую лесенку) 10% годовых.

( Читать дальше )

🎙С вами снова Евген и сегодня в подкасте обсуждаю как данные по инфляции в США могут подслить рынки. Устраивайся поудобнее и слушай, так как тема важная! Предупреждаю в подкасте очень часто употребляется слово инфляция, поэтому людям с неустойчивой психикой и эпилептикам слушать запрещено! 
Ставь лайк и заходи вТелегу



( Читать дальше )

Причиной вчерашнего падения на рынках стал инфляционный шум и более того, инфляционный шум может повторно негативно повлиять на рынки в среду, так как в среду нас ждёт отчёт по инфляции в США.

Вчера ставка безубыточности по 10-и летним бумагам превысила 2.54% (номинальная ставка на 10-и летние бумаги США достигала 1.62%), что указывает на ожидание инвесторов, более высокой инфляции в будущем. Именно страх инфляции вызвал обвал на рынках, о чём свидетельствует рост котировок на золото, которое с апреля выросло на 10%, а значит деньги из рисковых активов перетекают в антиинфляционные активы. Криптовалюты – яркий пример того, как люди реагируют на риск (паника).

 

👉🏻В среду выйдут данные по инфляции в США, которые будут высокими и вероятно даже выше прогнозов, что естественно вызовет очередную панику на рынках, так как все боятся, что из-за роста цен, ФРС придётся ужесточать монетарную политику.
В ФРС стараются убедить всех, что они изменили свою политику и не собираются ужесточать меры, до тех пор, пока инфляция не выйдет в долгосрочную тенденцию выше 2% уровня, но рынки пока не могут привыкнуть к этому. Более того, мало кто из инвесторов учитывает базовый эффект, проще говоря: инфляция в прошлом году сильно упала из-за пандемии, а сейчас в процессе восстановления растёт данный разрыв между прошлым и этим годом создаст смазанные данные.

( Читать дальше )