Постов с тегом "инфляция в сша": 655

инфляция в сша


Взгляд на рынки США и России

США

Сегодня в 15:30 по Москве выходят данные по инфляции в США. Они определят траекторию дальнейшего движения. В последний раз (13 сентября) реакция рынка на данные CPI была настолько мощная, что рынок упал за на 5% к концу дня. Нужно быть осторожным. Около 60% движения за день произошло в первые полчаса, 40% — в оставшееся время до закрытия рынка.

Россия

Что может быть сейчас лучше, чем долгосрочный лонг по российским акциям? Возможно, лонг российские акции + лонг по доллару (или юаню). И то, и то низко. В будущем можно получить двойную отдачу. Хотя нужно помнить, что реальность поменялась и где теперь должен быть доллар — это ещё вопрос. Среди российских компаний я бы сделал ставку на будущее: Яндекс, VK, POSI, СПБ, OZON и др. Настоящие бизнесмены и IT-шники рано или поздно победят бюрократов из традиционных секторов.

Взгляд на рынки США и России

Наши телеграм-каналы:

t.me/headlines_for_traders



( Читать дальше )

Инфляция в США оказалась слишком устойчивой

США-ФРС-УИЛЬЯМС-МНЕНИЕ
04.10.2022 10:27:23

Инфляция в США оказалась слишком устойчивой, Федрезерву следует продолжать подъем ставки — Уильямс

Феникс. 4 октября. ИНТЕРФАКС — Федеральной резервной системе (ФРС) предстоит продолжить ужесточение денежно-кредитной политики, поскольку инфляционное давление оказалось слишком устойчивым, заявил президент Федерального резервного банка (ФРБ) Нью-Йорка Джон Уильямс.
«Политика ФРС уже начала сдерживать спрос в экономике и ослаблять инфляционное давление, однако наша работа еще не сделана, — сказал Уильямс в ходе выступления на мероприятии в Фениксе. — Я полагаю, нам еще предстоит пройти длинный путь».
ФРС повысила ставку на 3 процентных пункта (п.п.) с начала текущего года, до 3-3,25% годовых, стремясь ослабить инфляцию. В сентябре ставка была повышена на 0,75 п.п. по итогам третьего заседания подряд.
Прогнозы руководителей американского ЦБ, опубликованные по итогам сентябрьского заседания, показали, что ставка составит 4,4% к концу текущего года и 4,6% к концу 2023 года.
По словам Уильямса, американская экономика уже чувствует на себе последствия ужесточения политики ФРС.
«Индикаторы финансовых условий, в том числе, ставки кредитов и ипотеки, все меньше стимулируют потребительские расходы, — отметил Уильямс. — Это привело к снижению активности на рынке жилья, и мы также видим сигналы ослабления потребительских расходов и инвестиций бизнеса. Если это продолжится, ВВП США в этом году практически не изменится по сравнению с прошлым годом и вырастет сдержанными темпами в 2023 году».
Безработица в Штатах, согласно прогнозу Уильямса, увеличится с текущего уровня в 3,7% до 4,5% к концу 2023 года в результате замедления экономического роста.
«Нам необходимо добиться того, чтобы инфляция начала двигаться вниз, к целевому показателю ФРС в 2%, — сказал Уильямс. — Однако понятно, что скорость ужесточения политики, а также уровень, до которого мы поднимем ставку, будет зависеть от статданных и развития ситуации в экономике».

Служба финансово-экономической информации
business@interfax.ru
finance@interfax.ru


Хедлайны 23.09.2022

Хедлайны с мировых источников на 23.09.2022:

  • Рынки готовятся к жесткой посадке после сообщений ФРС.
  • МЭА: Энергетический кризис угрожает разрушить европейское единство.

  • США извлекли наибольшую выгоду из энергокризиса: европейские компании переносят производство в США.
  • Центральные банки мира стремятся повысить ставки после повышения ставки ФРС.

  • Россия вошла в тройку стран-лидеров по операциям с юанем за пределами Китая.

  • Wall Street: Усилия по сдерживанию инфляции могут привести к рецессии.

  • Азиатские рынки падают третий день подряд из-за опасений глобальной рецессии.

  • Рынок еще не запрайсил рецессию: инвесторы вопреки всему надеются, что рецессии не будет или она будет очень умеренной. 

  • HSBC: Инвесторам следует избегать инвестиций в акции Европы, т.к. энергетический кризис, перебои в поставках и геополитика продолжают сдерживать экономический рост и вынуждают ЦБ агрессивно ужесточать ДКП.



( Читать дальше )

General Mills: рост продаж на фоне высокой инфляции - Синара

General Mills представила результаты за 1К23 ф. г. Прибыль на акцию составила $1,11 и на 11% превзошла консенсус-прогноз Factset ($1). Менеджмент ожидает, что рост числа людей, питающихся дома, приведет к увеличению объемов продаж, даже несмотря на то что компания поднимает цены с целью компенсации более высоких затрат.

Компания повысила годовой прогноз по органическим продажам (которые исключают влияние валютных корректировок и сделок слияний и поглощений) до 6–7%, тогда как ранее ожидала 4–5%, а также прогноз темпов роста прибыли на акцию в 2023 ф. г. с 0–3% до 2–5%. Акции General Mills вчера прибавили в стоимости 5,7%.

Значительная инфляция и снижение покупательной способности населения привели к росту потребления продуктов питания дома. Согласно данным министерства труда США, цены на продукты питания в Штатах увеличились в августе на 13,5% г/г — это самый высокий темп с марта 1979 г.

Выручка компании за 1К23 выросла на 4% г/г до $4,72 млрд, что в целом соответствовало прогнозам рынка. При этом органические продажи (которые не включают в себя реализацию брендов Hamburger Helper и Surprise Salad в мае) прибавили 10% г/г. Прирост был в значительной степени обусловлен более высокими ценами (на 15% г/г), в то время как продажи продуктов питания в натуральном выражении снизились в годовом сопоставлении.

( Читать дальше )

Доходность 10-летних казначейских облигаций превысила 3.5% впервые с 2011 года.

#BONDS #US10Y

 Доходность 10-летних казначейских облигаций превысила 3.5% впервые с 2011 года.

Доходность 10-летних казначейских облигаций превысила 3.5% впервые с 2011 года.

 

10-летние трежерис США в августе протестировали пробитый 40-летний нисходящий тренд и возобновили рост. Действительно, доходность в 3,5% впервые достигнута с 2011 года. Интересная ситуация вырисовывается. Пробой глобального тренда, как и писал ранее, это смена действующей парадигмы экономической системы. 

 

Было много предположений, что ФРС, для избежания рецессии, сменит свою риторику в отношении ДКП и вновь возобновит цикл снижения ставки для стимулирования экономики. Но, на данный момент, складывается впечатление, что приоритет — это борьба с инфляцией и дальнейшее ужесточение ДКП. Конкретику внесет завтрашний день. Рынок закладывает повышение ставки на 75 б.п, но важнее будет риторика ФРС в отношении дальнейшей политики. Понятно одно, что



( Читать дальше )

Хедлайны 20.09.2022

Хедлайны с мировых источников на 20.09.2022

  • Доходность 10-летних гособлигаций США превысила 3.5% — максимум с 2011 года.
  • Дейтрейдеры с форумов на Reddit и Twitter разогнали стоимость акции Avaya Holdings примерно на 200% за последний месяц.

  • Японская иена находится на 24-летнем минимуме, валюта упала примерно на 25% с начала года.
  • Ford: Компания ожидает дополнительные расходы в $1 млрд в III квартале из-за инфляции и проблем с цепочкой поставок.

  • Инвесторы избавляются от акций производителей вакцин после того, как Байден объявил о окончании пандемии: Moderna, BioNTech и Novavax показали 9% падение.

  • Индия и Саудовская Аравия обсуждают торговлю в нацвалютах — рупиях и риалах.
  • Bloomberg: Опрошенные экономисты заявляют о 80% вероятности наступления рецессии в ЕС. Германия, чья экономика наиболее подвержена риску сокращения поставок газа, будет первой, кто столкнется с экономическим спадом.

  • Япония вскоре станет единственной страной с отрицательной ставкой, что может привести к очередному падению JPY.



( Читать дальше )

⚡️Главное событие недели. Заседание ФРС

Среда 21 сентября 21:00мск заседание ФРС: решение по %-ставке, экономические прогнозы, пресс-конференция Пауэлла (21:30мск). На прошедшей неделе рынок полностью заложил рост ставки на +0.75%, поэтому поднятие на эту величину будет воспринято рынком «нейтрально», главное — это прогнозы членов Федрезерва по траектории ставок и риторика Пауэлла.

Тучи сгущаются над рынком. Середина сентября. Ликвидность и торговая активность возвращаются. Исторически этот месяц обладает самой негативной сезонностью (индекс S&P500), пока тенденция подтверждается (-2% с 01.09.2022г). С текущими тенденциями рассчитывать можно разве что на отскок «медвежьего рынка».

На прошедшей неделе добавили хеджа в портфель, в частности взяли «short» (ставка на понижение) по Meta Platforms, Inc. ($META), которая пробила и закрепилась ниже сильной поддержки.

По РФ вышел отличный отчет GlobalTrans $GLTR в пятницу опять покупали «не инсайдеры» (привет Газпрому), зафиксировали +13.60% прибыли по спекулятивной позиции.

https://t.me/investorylife — наш основной ресурс с идеями по рынку, трансляциями и океаном полезной информации


Поддержку рублю оказывает активизация экспортеров в преддверии налоговых выплат - Промсвязьбанк

В утреннюю сессию курс доллара третий день подряд на низкой торговой активности предпринимал попытки к росту, однако по мере выхода крупных игроков на рынок возобновлял снижение, так и не сумев вернуться выше 60 руб. По нашим оценкам, поддержку рублю оказывает постепенная активизация экспортеров в преддверии налоговых выплат.

Заметим, что после разочаровывающей статистики по инфляции США, евро в связке с долларом, как на внешних рынках, так и на МосБирже, вновь опустился чуть ниже паритета. Считаем, что евро останется под давлением вплоть до заседания ФРС 20-21 сентября.
Сегодня курс доллара может остаться в диапазоне 59-60 руб., инерционно двигаясь к его нижней границе, явных драйверов к смене слабо выраженного нисходящего тренда пока мы не видим.
Жильников Егор
«Промсвязьбанк»

Инфляция в США уронила индекс Мосбиржи

    • 14 сентября 2022, 11:53
    • |
    • BOSSVVA
  • Еще
Инфляция США уронила индекс Мосбиржи  13 сентября 2022, 
     После данных об изменении инфляции США, индекс Мосбиржи начал расти вниз.
     Вот ведь опять незадача, пока мы собирались с духом и впускали дружественных нерезидентов на наш рынок акций и радовались началу вечёрки, в США выходит информация об изменении уровня инфляции. Теперь инфляция в США снизилась и показывает значение в 8,3%.

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн