Татнефть

Ожидаемое к концу 2024 г. ослабление рубля до 95 руб. за доллар, а затем и прогнозируемое снижение ставки в I квартале 2025 г. могут благоприятно отразиться на финансовых результатах компаний-экспортеров при конвертации валютной выручки в рубли. Текущая ДКП достаточно жесткая, поэтому отдаем предпочтение компаниям с низким уровнем закредитованности. В материале собрали подборку таких бумаг.

Нефть и газ

Взгляд на сектор:

Цены на нефть находятся на комфортных для бюджета и нефтяных компаний уровнях. Риски санкционного давления отчасти сохраняются, вместе с тем экономика Китая, одного из крупнейших импортеров нефти, восстанавливается медленнее, чем ранее ожидалось. С подобными рисками способны справиться лучше крупные нефтяные компании с сильным балансом.

Лукойл

Взгляд аналитиков «Позитивный», цель на год — 9800 руб. (+52,4%)

• Прогнозируемые финансовые результаты должны быть значительно выше исторических, что может позволить выплатить дивиденды за 2024 г. в размере 1200 руб. на акцию (17,7% доходность).

( Читать дальше )

После введения Украиной санкций против ЛУКОЙЛа «Татнефть» резко нарастила поставки нефти по нефтепроводу «Дружба» в Словакию и Венгрию. В июле компания отправила по 330 тыс. тонн нефти в каждую из этих стран, что составило 77% и 92% российского экспорта соответственно. Это позволило частично компенсировать прекращенные поставки ЛУКОЙЛа, но НПЗ MOL в Венгрии и Словакии все равно недополучили запрошенные объемы.

Особенно критично это для Slovnaft в Братиславе, который после выхода из ремонта нуждается в увеличении переработки нефти. Недостающие объемы не удалось полностью восполнить даже после перенаправления части нефти, предназначенной для Чехии.

По мнению аналитиков, «Татнефть» останется ключевым поставщиком нефти в эти страны и в августе. Между тем, ЛУКОЙЛ перенаправил свои экспортные объемы на азиатские рынки, что должно смягчить последствия санкций для компании.

Источник: www.kommersant.ru/doc/6920614

Накануне обыкновенные бумаги «Татнефти» вели себя крайне позитивно и показали один из лучших результатов на рынке. А привилегированные — даже заняли 2-е место по доходности среди всех компонентов базы расчёта индекса МосБиржи.

Технически ситуация также видится позитивной: несколько дней назад обыкновенные бумаги вышли наверх из нисходящего торгового канала, закрывшись около 610 руб. Теперь технически курс взят на уровень 630–635 руб.
Добавим к техническому позитиву ещё и дивидендный фактор (бумага имеет статус дивидендного аристократа и давно входит в топ-10 наиболее привлекательных дивидендных бумаг). В начале октября Татнефть будет делать выплаты за 1П24 в размере 38,2 руб. (примерно 6–6,5% дивдоходности).

Компания продолжает активно расширять продуктовую линейку в ближнем зарубежье: в Казахстане запущено серийное производство шин под брендом Ikon Tyres. Серийное производство легковых шин в г. Сарань началось в июне. 15 июля состоялась первая локальная отгрузка шин в казахстанские дилерские центры, 17 июля произведена первая отгрузка шин на экспорт.

( Читать дальше )

Тем что ее акции почти не падают на фоне остального рынка, потому что Татнефть — это прекрасная компания, которую очень хочется добавить в портфель, но цена немного кусается! Хороший отчет за первое полугодие 2024 подтверждает высокое качество работы компании ✔️

📌 Что в отчете?

— Выручка. Выросла на 50% до 931 млрд! Вот это результат! Но драйверов для дальнейшего роста выручки почти нет...

— Операционная прибыль. А вот операционная прибыль выросла всего на 20% до 197 млрд. Вырос НДПИ в 1.5 раза до 270 млрд (тут все понятно) и стоимость приоберетенных нефти и нефтепродуктов с 86 до 211 млрд (тут цены покупки привязаны к рыночным ценам). P/Е у компании рисуется в районе 4.5 ✔️

— Долг. А его нет😊 Вот такая прекрасная и замечательная компания, которая в эпоху высоких ставок, не вынуждена привлекать дорогое финансирование.

— Дивиденды 💸. Компания уже объявила дивиденды за первое полугодие в размере 38 рублей на акцию. И имеет на это полное право, так как свободный денежный поток в 106 млрд позволяет безболезненно отправить на дивиденды 93 млрд.

( Читать дальше )

Один из ключевых моментов при инвестировании — правильный выбор инструментов. При грамотном соблюдении пропорций портфель будет расти, а поступающие купоны и дивиденды принесут дополнительный доход. Реинвестирование прибыли в надежные акции может кратно увеличить капитал.

Мы проанализировали российский фондовый рынок и выделили фаворитов:

• ЛУКОЙЛ
• МТС
• Сбербанк-ао
• Татнефть-ао
• Транснефть-ап

Акции исторически показывают хороший рост и на горизонте нескольких лет могут не только увеличить размер портфеля, но и значительно обогнать инфляцию.

Подробнее о текущей подборке

• ЛУКОЙЛ. Взгляд БКС: «Позитивный». Цель на год 9800 руб./ +48,7%

ЛУКОЙЛ — один из лидеров по ожидаемой дивидендной доходности на 12 месяцев вперед не только в нефтегазовом секторе, но и на российском рынке в целом. По итогам 2023 г. компания выплатила 945 руб. на акцию или, по нашим оценкам, около 70% свободного денежного потока против целевых 100%. В ближайшие годы ожидаем возврат к распределению 100% от FCF на дивиденды. Уже в рамках выплат за 2024 г. коэффициент может подняться до 85%, что предполагает около 1200 руб. на акцию с дивидендной доходностью 17%.

( Читать дальше )

«Мы изучаем вопроспроизводства медицинского полипропилена на территории Туркменистана по просьбе туркменской стороны, — сказал он. — Для обеспечения возможности организации производства полипропилена на Туркменбашинском комплексе нефтеперерабатывающих заводов требуется дополнительно строительство комплекса по производству этилена и реконструкция действующего комплекса по производству полипропилена», -  сообщил директор филиала «Татнефти» в Туркмении Ильдар Бурганов на заседании совместной туркмено-татарстанской рабочей группы по торгово-экономическому, научно-техническому и культурному сотрудничеству.

Кроме того, по его словам, «Татнефть» также изучала вопрос о формировании в городе Аркадаг медицинского кластера для производства физрастворов и медицинских препаратов.

«Мы по этому направлению привлекаем соответствующую компанию на территории России в рамках проработки гипотезы о возможности производства физрастворов из материалов, которые непосредственно находятся на месторождениях Туркменистана.

( Читать дальше )

2. Содержание сообщения
2.1. Сведения о кворуме заседания совета директоров (наблюдательного совета) эмитента и результатах голосования по вопросам о принятии решений: в заседании Совета директоров участвовали 13 членов Совета директоров из 15. Кворум заседания имеется....

( Читать дальше )

Государственная нефтяная компания Азербайджана SOCAR и ПАО «Татнефть» планируют создать совместное предприятие по производству смазочных материалов, сообщают местные СМИ. 

 
«SOCAR и „Татнефть“ планируют создать совместное предприятие по производству смазочных материалов, стороны уже подписали дорожные карты. Производство планируется создать на территории Азербайджана», — говорится в сообщении со ссылкой на генерального директора ООО «Сокар РУС» Руфата Махмуда.

az.sputniknews.ru/20240827/tatneft-na-bibieybate-chem-kompanii-iz-rf-interesno-stareyshee-mestorozhdenie-nefti-466062402.html

С майского пика Индекс МосБиржи падал на 24%. Снижение рынка акций наблюдается четыре месяца подряд — это самая длительная серия с 2008 года. Разбираемся, что происходит, и как вести себя инвестору.

Почему упали акции

Рост процентных ставок. На фоне сохранения высокой инфляции ЦБ РФ ужесточил денежно-кредитную политику (ДКП). В результате увеличение ставок по депозитам и рост доходности облигаций снизили привлекательность инвестиций в акции. Также выросла стоимость обслуживания долга, что оказало давление на финансовые результаты многих компаний.

Укрепление рубля и падение сырьевых цен. С начала мая 2024 года пара CNY/RUB на биржевом валютном рынке потеряла 6%. Укрепление рубля сократило валютные доходы экспортёров, на акции которых приходится более 60% Индекса МосБиржи. Кроме того, с мая сырьевой индекс Bloomberg Commodity потерял 10%.

Санкции и геополитика. Новые пакеты санкций, инфраструктурные ограничения и рост геополитической напряжённости также негативно сказались на настроениях инвесторов. Давлением на рынок могли оказать и продажи акций, выкупленных у «недружественных» нерезидентов через счета доверительного управления.

( Читать дальше )

😡 Закрытие конечно экстремальное…

 

В моменте индекс немного пытался спустится после такого сильнейшего гэпа, однако все равно удержал столь высокие позиции. Честно говоря, для интрадея в этом нет ничего хорошего. Ведь в любую секунду индекс может пойти закрывать гэп, но с другой стороны ему никто и ничто не мешает подрасти еще несколько дней, а может и недель и лишь после пойти закрывать этот гэп.

 

✏️ Если говорить фактически, то закрытие понедельника лонговое. Но значит ли это, что завтра стоит работать в Лонг?

 

Одновременно и да и нет. На завтра по торговле буду работать исходя из уровней. Что шорт, что Лонг через условия.

 

🤔 Если же возвращаться к теме, то сказать, что будет дальше крайне трудно, ибо с одной стороны есть отскок, а значит он может продолжиться, но с другой, после таких падений, что были до рынок нам не друг…

 

Вечерка двигается вверх, а значит завтра с утра будет новых гэп, который скорее всего нужно будет прикрывать, а значит часть завтрашнего топлива, как по мне будет направленна на небольшой спуск. Тут просто скажу, что нет ни единой мысли того, что будет завтра. Логичнее всего, как по мне звучит именно спуск, вообщем посмотрим.

( Читать дальше )