РУБЛЬ

Индексы Мосбиржи и РТС завершают неделю на умеренно негативной ноте, что указывает на некоторое ухудшение настроений и возможность продолжения сдержанных продаж в ближайшие дни с целевыми уровнями 2120 и 940 пунктов соответственно. Пессимистичные настроения, скорее всего, сохранятся при неспособности зарубежных площадок вернуться к росту: у российского рынка может не оказаться драйверов для покупок. В этом случае, однако, инвесторов может ждать и «боковик». Среди внутренних событий ближайших дней стоит отметить операционные результаты X5 Retail Group за 4-й квартал и весь 2022 год, операционные результаты Полиметалла за 4-й квартал и день инвестора компании, а также индекс производственных цен РФ за декабрь.

Рубль на данный момент не дает значимых сигналов в отношении дальнейшего направления движения, но при положении доллара ниже 70 руб сохраняет потенциал восходящей коррекции в район 67 руб, евро ниже 75 руб – к 72,50 руб, а китайского юаня ниже 10,30 руб – к 9,95 руб.

Друзья,

в этом выпуске всего – лишь за 15 минут мнение

— о ситуации на рынках (боковик),

— о рубле (пока вола низкая, стабилен) и новом бюджетном правиле

— о ED (EUR / SD, держу лонг с 1,0255, растущий тренд, пояснил, почему) и новом бюджетном правиле,

— о инфляции в мире и в России и о том, стоит ли ставить на падение инфляции в России

(ОФЗ 26238, погашение 15 мая 2041г.),

— мой портфель акций (с ноября 2022г. обогнал индекс Мосбиржи более 8%),

— ОФЗ – «линкеры» (например, ОФЗ 52 002) как кащита от инфляции.

— что и в каком случае покупать,

— высокорисковая идея: акции СПБ Биржа (ожидания прибыли за 2022г. и запуска китайских и гонконгских акций).

Решения принимаю на основании своего мнения о рыночном цикле.

Стараюсь покупать сильные активы.

По фьючерсам в публичный портфель выкладывал:

— покупку CNY-3.23 в начале октября и продажу утром 30/12/2022 по 10,2 (прибыль 15%, с учётом плеча, 67% на выделенные под сделку средства),

— ED – 09.22 (покупка 1,0255, держу),

— портфель акций (с ноября обгнал индекс Мосбиржи более 8%).

Друзья,

Искренне желаю Вам Здоровья и Успеха !

С уважением,

Олег.

В дополнении к ранним анализам рубля предлагаю ознакомиться с «Обзором рисков финансовых рынков» от ЦБ. Что может быть лучше обзора от ЦБ? Основные тезисы Центрального Банка касательно причин ослабления рубля:

📍В декабре произошло снижение объемов продаж валютной выручки компаниями-экспортерами до $15 млрд в месяц;

📍Наблюдался повышенный спрос на «токсичные» валюты со стороны:

1. Банков — 68% всех покупок иностранной валюты банками в декабре пришлись на вторую половину месяца (386 млрд руб);

2. Клиентов, выкупающих бизнес у компаний из недружественных стран, вынужденных уйти с российского рынка;

💲Курс доллара консолидируется возле 69 рублей.

Пока что больше похоже на консолидацию перед новым витком укрепления, поскольку с одной стороны у нас растут объёмы поставок нефти, с другой стороны цена на российскую нефть выросла с $38 до $55. Так же свою лепту вносят продажи юаней Минфином.

📉Поэтому сейчас доллар смотрит скорее в шорт с целью в 64.8