опционы

Похоже, экспира тут в районе 62500 и пройдет.
Сильно колебаться не дают уже, несмотря на неспокойную нефть.
Так что, если нефть уйдет ниже, а мы останемся на месте — хорошая неэффективность.
Ближе к концу сессии можно будет отыгрывать…

Часть 3 находится здесь smart-lab.ru/blog/304503.php

А в этой части я подведу итоги месяца работы с опционами и отмечу несколько пунктов, которые для себя усвоил-всё по теме опционов!

Начну с итогов. Официально месяц закончится 23-го числа, потому как именно 23-го декабря я открыл первую свою сделку по опционам. Но сегодня сложилось так, что я закрыл все свои позиции и зафиксировал прибыль. Пожалуй, впервые за месяц у меня нет открытых сделок. Открывать новые на этой неделе не планирую-займусь дальнейшим изучением информации по опционам. И именно поэтому подведем итоги!

Напомню, что у нас оставались 2 открытые позиции — по Газпрому и по Сбербанку. Сегодняшняя паника на Si практически никак не повлияла на их движение, поэтому я принял решение их закрыть. Так как они уже хорошо откатили от лоёв, а прибыль у меня была на них за счет путов в стрэнгле.

Газпром закрыт с прибылью в 40%
Сбербанк закрыт с прибылью в 20%

За месяц было открыто

( Читать дальше )

Открытие сделки 1

покупка февральских индексных колл-опционов 70C — 44 шт по цене 700 на сумму 50т.р.

Завтрашняя экспа прайсится на удивление эффективно, опционы си и ри чуть дороже «правильной» цены.
На СЛабе какие то чудеса — новая опционная лента с допуском «тока для крутых», оно и ладно бы, но куда делась старая?
Ну и главно-первый вопрос — как у продавцов вол минимайсекса самочуствие?2-3 связки в день рынок летает

Держал фунт весь день почти и он обрадовал, и как оказалось я соскочил в самый нужный момент, поднял 87%, скромненько и без экстрима

Форма кривой волатильности, и то, как она изменяется в зависимости от ситуации на рынке, может дать трейдеру много полезной информации. И здесь, я бы хотел поговорить о стадиях кривой волатильности.

Для себя выделяю 5 основных стадий:

1-я стадия

На этой стадии подразумеваемая волатильность  низкая, форма кривой волатильности – от нормальной до плоской. Эту фазу можно назвать спокойное состояние. VIX в районе от 12%-16%. Конечно, рынок может двигаться и вверх, и вниз. Но у участников нет страха какого-то «большого события», или ожидания движения в несколько стандартных отклонений.

2-я стадия

Здесь подразумеваемая волатильность остается низкой. Однако на рынке появляется ощущение  возможного сильного движения. Рынок из этой стадии может вернутся в первую (успокоиться), или перейти на третью стадию. (Рынок из стадий 2 и 4 может развиваться в любом направлении). В общем, на этой стадии рынок начинает покупать страховку (дальние ОТМ путы), но еще не хочет покупать АТМ опционы. И эти действия увеличивают кривизну кривой волатильности.

( Читать дальше )

Решил выпустить 3-ю часть моего пути, так как произошли некоторые изменения как по счету, так и по позициям!
Часть 2 находится здесь http://smart-lab.ru/blog/303601.php

Первое, что хотелось бы отметить, с утра, воспользовавшись гепом вверх по Si я полностью закрыл позицию: и колы, и путы.
Почему?

Причин было две:

1. Поза была явно корявая, сделана необдуманно и с очень большим разрывом между страйками 15000 пунктов. Когда я это понял, задача была покрыть позицию просто хотя бы в плюс без ожидания каких-то хороших прибылей.

2. Позавчера 18-го числа на вечерней сессии стоимость колл-опциона была 1400 пунктов максимум, а когда вчера с открытия инструмент укатали на 1400 пунктов вниз, стоимость опциона колл упала аж до 900 пунктов! То есть на 35%! Всю имеющуюся прибыль на тот момент сдуло и позиция показывала даже -9%! Опцион пут в цене при этом не изменился практически. Для себя определил, что если Si уйдет ниже 79000, то буду крыть позицию полностью, но отскочили и покрыл я её сегодня!

( Читать дальше )

Фьючерсные контракты, как по мне, сейчас не актуальны. Дело в том, что на продажах контрактов по S&P500 мы уже фиксируем прибыль, начиная еще с конца 2015 года. Но что, если можно добавить в свою копилку дополнительную прибыль, только уже на опционах. Как это сделать без повышения рисков? Как сделать так, чтобы у нас была даже диверсификация коротких позиций по S&P500? В этом мы с Вами и разберемся.

Хаос – фактор к побуждению действий

Основной сигнал к такому побуждению действия выступает индекс волатильности страха VIX, который достиг уже показателя 25. Этот индекс соизмеряет волатильность на американском фондовом рынке. Чем выше уровень хаоса в мире, то тем выше этот показатель. Но осуществление его покупки сейчас сложное дело, тем более для отечественного инвестора. Обойти же это можно, к примеру, в случае совершения открытия позиций на опционах по стратегии стрэддл. 

Суть стрэддла состоит в одновременной покупке опционов колл и пут с одинаковыми датами истечения и исполнения. Независимо от того, в какую сторону будет двигаться цена базового актива, владелец стрэддла получит прибыль. По сути, для нас самое главное в таком случае – это волатильность на рынке, которая возможна в случае возникновения серьезных фундаментальных факторов. В 2016 году присутствие таких факторов более вероятно, чем за предыдущее 7 лет.

( Читать дальше )

Подскажите, плиз!  Какой купить опцион (страйк ) с учетом премии  , если думаю, что фьюч сбер снова будет 9000--9100. Сколько можно купить, усли 
ГО около 25000 руб. И как это все сказать голосом в службу поддержки брокера.